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過ぎ去ったばかりの夏、全国的に高温が襲い、街頭に現れた多くの若者は「徹底した日焼け止め」を身につけ、片目だけを露出した状態でした。礁渓は日焼け止めヘッドのブランドとして、若者たちに日焼け止め服を着て「太陽を受け入れる」よう呼び掛けている。

しかし、太陽が燦々と輝いているときに、日焼け止めブランドとしてスタートしたこのブランドが、真っ先に市場からの寒さを感じることになるとは誰も予想していませんでした。この夏、礁渓ブランド部門が廃止され、日焼け止めヘッドのブランドには「ブランドは必要なくなった」という意見もあった。

テキスト | チャン・ファンフェイ

インタビュー｜チャン・ファンフェイ チェン・ジンシュアン

編集 | シンイェ

オペレーション | 小次郎

日焼け止めヘッドブランド「ノーモアブランド」

礁渓の人員削減のニュースを聞いて、35歳のファッションデザイナー、リン・ユアンさんは2年前の面接のことを思い出した。

リン・ユアンは、当時、ジアオ・シャが順風満帆な人生を送っていると完全に信じていた。 2022年の初めに、大手スポーツブランドのデザイン部門をターゲットにし、正式な体制を確立し、人材を惜しみなく引き抜きました。当時、リン・ユアンは中国の有名なスポーツブランドで働いていましたが、ジアオシア社からのオファーは、13 ドル、年間保証金 50 万相当という魅力的なオファーでした。同時に給与も20％アップします。

複数の従業員は、長い間、礁渓郷にとって人材獲得の切り札は業界トップレベルの収入だったと明かした。ジアオシアの本社は、深センの神南街に隣接するハンキング金融センターにあり、インターネット大手テンセントの隣にあります。

jiao xia の自信は、熱く装填された弾薬から来ています。 2022 年の初めに、礁渓は最大 4,600 万米ドルのシリーズ c 資金調達を明らかにし、その評価額は 30 億米ドル (約 210 億人民元) に跳ね上がりました。設立から 10 年が経ち、この新しい消費者企業の推定価値は 100 倍以上に増加しました。同社の計画では、次のマイルストーンは香港での株式公開だ。

▲深セン、礁渓の店舗。ピクチャー/ビジュアルチャイナ

仕事のあらゆる側面がより速く進んでいます。リン・ユアンさんの面接は迅速に進み、1 日以内に 2 ラウンドを完了しました。彼女が強く印象に残ったのは、当時、このブランドはファッショナブルな日焼け止め服を重視しており、従業員から上司まで全員がシワシワの白いtシャツを着ていたことだった。

当初、リン・ユアン氏は、これが新しい消費者ブランドの「自由な姿勢」を表していると考えた。面接官と礁渓で働く彼女の友人が、デザイン職には「夜の12時に退社するのは早すぎる」と彼女に「警告」するまでは。そのときになって初めて、フル稼働の会社を維持するために、従業員は経営者のイメージを気にせず、「服を 2 枚しか持って出勤できなかった」のだらしなさの背景にあることに気づきました。激しい仕事による疲労。

当時、礁渓では大規模な採用活動が始まったばかりだった。このとき、草の根デザイナーに加えて、中核となる経営陣も導入されました。guo xiao 氏は bubble mart に別れを告げ、cmo (最高マーケティング責任者) として jiaoxia に入社しました。

この時、郭暁を選んだのは礁渓の創始者である馬龍であった。 2013 年、香港理工大学で学んでいた 85 年代以降の世代の馬龍さんは、消費のアップグレード傾向を見て学業を中断し、起業するために本土に戻りました。彼と彼のパートナーである林澤は、日焼け止めトラックを目指して、日焼け止め用の小さな黒い傘を作りました。後者は、数十年にわたるブランドの蓄積を超えて、傘の販売チャンピオンになりました。その後、礁渓は日焼け止め衣類、日焼け止め帽子、袖、マスクなどの日焼け止め製品に製品ラインを拡大し、ライトアウトドア事業に参入し、ジャケット事業を開始することを計画しました。

過ぎ去ったばかりの夏、全国的に高温が襲い、街頭に現れた多くの若者は「徹底した日焼け止め」を身につけ、片目だけを露出した状態でした。礁渓は日焼け止めヘッドのブランドとして、若者たちに日焼け止め服を着て「太陽を受け入れる」よう呼び掛けている。

▲ 炎天下の中、人々は日焼け止めの服を着て旅行します。ピクチャー/ビジュアルチャイナ

しかし、太陽が燦々と輝いているときに、日焼け止めブランドとしてスタートしたこのブランドが、真っ先に市場からの寒さを感じることになるとは誰も予想していませんでした。 7月には礁渓ブランド部門が完全に廃止され、広報部門の従業員が全員退職し、マーケティング部門が営業部門に統合されたと伝えられている。日焼け止め用の頭のブランドに関しては、「もうブランドは必要ない」という意見もありました。

これに対して礁渓は、これは通常の組織構造の調整であり、新しい役職に適さないという理由で退職した従業員は1％未満であり、広報部門は新設されたと答えた。人材を続々募集中。しかし、ブランド部門の元従業員であるチー・シミン氏は、この調整は主に一時解雇に基づいており、「異動できるのは少数だ」と明らかにした。

スリル満点のジャンプ

多くの消費者にとって、jiaoxia と、下着に焦点を当てたもう 1 つの新しい衣料品消費者ブランドである jiaonei の違いを見分けるのは困難ですが、ブランド構築は常に jiaoxia の最優先事項でした。

2022 年頃、礁渓は同時にいくつかのスリリングなジャンプを開始しました。小規模な日焼け止めトラックでは 30 億米ドルの評価をサポートできないことは誰もが認識しています。礁渓はより良いブランド ストーリーを伝え、より高い上限を見つける必要があります。

それに先立ち、礁渓は製品ラインを大幅に拡大し、さまざまなカテゴリーの 7 つのスタジオの建設を計画しており、その製品は日焼け止めから屋外分野全体に急速に拡大しました。同社に入社したばかりの張林氏は、礁渓のビジョンは「アウトドア用品のイケア」となり、「多数の製品に頼って中間層を店舗で買い物に誘う」ことだと述べた。

▲礁渓ストアには、一見すると日焼け止め製品がすべて陳列されています。ピクチャー/ビジュアルチャイナ

しかし、どんなに野心的であっても、最終的には設計図と生地に行き着きます。公開レポートによると、礁渓製品の開発は一般に「企画」、「設計修復」、「試用版」から「ユーザーテスト」を経て最終的な「最終版」に至るまでの5段階に分かれている。

デザイナーにとって「企画」は最初のステップです。入社する前、lin yuan さんは、最も一般的に使用されているソフトウェアが ppt であるとは想像もできませんでした。徹夜でテキスタイルのスライドショーを行うのは、このデザイン画が確実にユーザーに認知され、会社の利益に直結することを証明するためだけです。彼女がそのコツを理解するのに時間はかかりませんでした。「上司が理工系の人だから」、類似したスタイルの販売データをもっと探すと合格率が上がるのです。

実行レベルでは、依然として販売目標が最も重要であり、すべてがこれに貢献する必要があります。 zhang lin氏は、礁渓の新店舗立ち上げの確立されたペースによれば、すべてのカテゴリーの開発サイクルを60日から90日まで短縮する必要があることを明らかにした。今回は礁渓の以前人気の日焼け止め服をベースにしています。

このスピードに追いつくために、サングラスやバッグなど、部品が複雑で型開きに時間がかかる製品は、一部の工程を省略せざるを得なくなります。場合によっては、ユーザーのフィードバックが収集され、「日焼け止めサングラスの安定性がまだ検証されていない」前に、その製品がすでに店頭に並べられていることもあります。遅延の結果はプロジェクトマネージャーから赤信号を受けるだけでなく、「スタジオ全体のパフォーマンスが減点される」ことになるため、誰もこの基準にあえて異議を唱えようとはしませんでした。

「日焼け止め製品しか作っていない」というイメージを払拭するため、2022年、ジャオさんは多額の資金を投じてコンサルティング会社を雇い、新たなブランドのポジショニングを模索した。

当時、キャンプやハイキングは徐々に中流階級の人気となり、衣料品分野全体で依然としてセクシーな成長率を維持しているのはアウトドアブランドだけであるように見えました。スイスのブランドonの収益は初めて10億スイスフランを超え、前年比70％増加した。スポーツ シューズの再販プラットフォーム stock x では、フランスのサロモンが最も急速に成長しているアウトドア ブランドであり、取引量は 2,000% 以上増加しています。 jiaoxia もこの甘いケーキに興味を持ち、ハードコアとファッションの間の市場での地位を獲得したいと考え、「軽量アウトドア」路線をすぐに確立しました。

ライトウェイトアウトドアのコンセプトは、最初のアイデアからその形成に至るまで、「エクスクイジットアウトドア」、「ライトアウトドア」、「アーバンアウトドア」という少なくとも3つの方向で開発されました。違いがわかる人はほとんどいませんが、当時の最高マーケティング責任者（cmo）である郭暁氏は依然として礁渓の技術的特質を強調しようとしました、「当社の機器は極端な値や極端なシナリオを追求していませんが、それでも独自の技術的蓄積があり、ほとんどの日常的な屋外シナリオで優れた保護として使用できます。」これは、郭暁偉氏が礁夏で計画している「今後 10 年のポジショニング」であり、郭暁偉氏がこの会社に入社することを決めた根本的な理由でもあります。

拡張するということは多額の資金を費やすことを意味します。目論見書によると、礁渓の最大の支出は宣伝費（広告とマーケティング）で、2021年には4000万元未満だった投資額が16倍近くに急増した。 3年。実質所得は6倍にしか増えなかった。日焼け防止服に加えて、位置を変えた礁渓は、その実力を証明するための新しい爆発性製品を早急に必要としている。

2023年冬、礁渓はジャケットの人気アイテムの中でも、価格が千元台のエアフリースジャケットに賭けている。同社は「夏から秋冬、南から全国まで販売できるヒット商品になれば」と期待を寄せている。

▲礁渓エアベルベットジャケットの価格は800～1,500元です。写真 / @バナナ・アンダー・ベネンダー

わずか 2 か月後、礁渓は迫りくる敵に敗れ、戦いは早々に終わったかに見えた。酒銭中央プラットフォームによると、2023年の電子商取引プラットフォームでのジャケットの売上の40％はキャメルによるものであり、これが絶対的なナンバーワンとなるだろう。今年の第2四半期、礁渓の売り上げは予想を大幅に下回り、ジャケットも半額で販売され始めた。

気づきにくいところでは、三級都市や四級都市の工場には強力な競争相手が潜んでいて、低価格の白人ブランドが最大の勝者となっている。サードパーティ プラットフォーム cicada cube のデータによると、価格が 500 元未満のジャケットが絶対的な主流となっています。

「ボタンを２つ切り落としてください」

礁渓がブランド部門を廃止しても、ほとんど誰も驚かなかった。

qi simin さんは礁渓郷のブランド部門で 2 年間働いていましたが、利益目標とブランド構築の間で板挟みになり、動けないと感じることがよくありました。ブランドの構築には、ユーザーの信頼を育むために長期的な投資が必要です。製品が最初の基準となります。かつて業績拡大のプレッシャーに直面していた礁渓は、かつてと同じ道に戻ったようだ。

ブランドの上流のサプライヤーはこのことを深く理解しています。王東良氏は15年以上衣料用生地の研究開発に携わっており、豊富な研究開発特許により多くの新規消費者ブランドの顧客を獲得してきました。 2021 年に彼の会社は礁渓郷との提携に達し、礁渓郷は製品ラインの拡大を進めていました。

最初、彼はこれは新製品の開発に協力する良い機会だと考え、礁渓に勧めるために生地をたくさん持って行きました。しかし、彼はすぐに、自分がしなければならないのは「ピクセルレベルのコピー」だけであることに気づきました。デザイナーは彼に、競合他社の人気の下着をコピーしたいので、生地はまったく同じである必要があると直接言いました。この要求を聞いて、彼は「他人が持っているものを自分も持つべきだと額を叩いて決める子供のようなものだ」と唖然とした。

長い間、礁渓の製品研究開発への投資は低く、徐々に減少してきました。目論見書の数字もこれを裏付けており、2019 年から 2021 年にかけて、礁渓の総収益に占める研究開発費の割合は 5.2% から 3% まで徐々に低下しています。

研究開発投資が不足していることに加えて、製品のコスト管理も極端です。ライトアセット事業を維持するため、礁渓は独自のサプライチェーンを構築せず、完全にoem方式を採用した。 qi simin 氏が最も深く印象に残っているのは、上司が日焼け止め衣類の新製品を発売する前に、コストをさらに削減する必要があると考えたときです。サプライヤーの生地コストは最小限に抑えられましたが、何度か話し合いを重ねた後も、最終的な解決策はチー・シミン氏の予想を完全に超えていました。「この 2 つのボタンを切り離すだけだ」というものでした。

▲礁渓の下にある男女の日焼け止め服。ピクチャー/ビジュアルチャイナ

彼女の意見では、これはユーザー エクスペリエンスに直接影響します。ボタンは露出を防ぐためのものや、ウエスト比を調整するためのものもありますが、「商品詳細ページは表示されません」ので大丈夫です。

一方、jiaoxia の製品価格戦略は非常に積極的で、サーマル下着業界の平均倍率は 2.5、つまり価格の 2.5 倍です。公的報道によると、礁渓は防寒服の価格を原価の3.6倍に設定している。傘、日焼け止めマスク、帽子など、礁渓の伝統的な強力なカテゴリーの価格は原価の4倍以上だ。

この背景には、礁渓のより積極的な成長目標があります。長い間、事業部門の kpi は 100% の年間収益成長を達成することであり、目標を達成できなかった部門は毎月業績賞与を差し引かなければなりませんでした。

複数の従業員がこれは上場のプレッシャーによって行われたと信じており、礁夏はセクシーな財務データを使って自分が「ダークホース」であることを証明したいと考えていた。タオバオで長年勤務し、現在ブランド事業を始めている王源洋氏も同様の判断を示し、「現時点では、収益性が企業を評価する最も重要な指標になる」と考えている。 。」 jiaoxia が香港株式市場への上陸を計画していたとき、ブランドの設立から 9 年が経過していました。

収益パフォーマンスを迅速に向上させるために、コスト削減に加えて、礁渓は成果への多額の投資を開始しました。成長ブラック ボックスのレポートによると、その投資は投資予算の 90% を占めています。お得です。」

2021年だけでも、礁渓は600人以上のkolと協力し、李佳琦などの有力アンカーの生放送室に頻繁に入った。礁渓はライブ放送の電子商取引を利用して、大手ライブ放送kolが3年間でgmvで2億8000万元以上を貢献し、2019年から2021年までの礁渓の総収益の8％を占めたと目論見書で明らかにした。しかし、立ち上げの費用も非常に高額であり、礁渓の人材協力への投資だけでも年間「1億元を超えた」とqi simin氏は回想した。

チー・シミンさんの上司はかつて彼女に、「ブランディングは（会社のために）美しい服を着て、良い体裁を築く責任がある」と語ったが、礁夏も「ファサード」を作るためにブランド広告に投資することを躊躇しない。複数の社員によると、「軽量アウトドア三部作」全体の広告・コンサルティング投資は2000万を超えたという。

その中で、ジェイ・チョウが広報担当者に選ばれたのは、彼がどこにいても渋滞が起こることを過去の経験が示している。 2020年の真夏、ジェイ・チョウは初めて快手ライブ放送室に登場し、30分も経たないうちに視聴者数は1,000万人を超えた。今年も、彼がヘイランハウスのスポークスマンとして正式に発表された後、ヘッドアンカーの生放送室では、同じスタイルのダウンジャケット2万着が即座に完売した。彼を招待しようと思ったら、かなりのお金がかかります。

▲礁渓はブランドのスポークスマンとして周杰倫（ジェイ・チョウ）を正式に発表した。写真/ビデオのスクリーンショット

しかし、お金を費やした後、その後のユーザー周りのコミュニケーションが追いつきませんでした。ブランドチーム全体がコミュニケーションを中心に多くの計画を立てたが、最終的には「どれも実現しなかった」。広告の効果測定すら難しいのが通常で、広告を出す前後半年は綿密なユーザー調査が必要だが、適切な人材が見つからず「無視するしかない」という。結局のところ、この一連のコマーシャルは「消費者ではなく投資家に衝撃を与えただけ」だったようだ。

同時に、ブランド部門は独自のポッドキャストの制作を開始し、lululemon のユーザー操作方法をベンチマークし、独自のアウトドア コミュニティ bu camper を設立し、定期的にユーザーを組織して川を遡ったり、ハイキングをしたり、「美しい写真を撮ったり」しました。同社は、jiaoxia の創業者である ma long 氏を監督者とする完全子会社 jiaoyou を設立しました。その事業範囲には、キャンプ サービス、観光開発プロジェクトの計画コンサルティング、写真およびビデオの制作などが含まれます。

全体的な環境は変わりましたが、消費型アップグレードの時代から抜け出した多くのプレイヤーは、依然として成長の惰性に浸り、以前のプレイ スタイルを使い続けています。礁渓の拡大の瞬間に、彼は消費のアップグレードの傾向に従い、jd.comとvipshopに相次いで投資しました。しかし、フィールド調査を通じて、彼は「14億人のうち10億人が消費をアップグレードするお金を持っていない」ことを発見しました。 「」。これは、消費者トレンドの急速な変化に対するほとんど脚注です。

2 つの目論見書を提出して失敗した後、礁夏は株式公開の難しさを実感しました。この一杯のお茶の新たな消費は、一次市場でも同様にクールです。次から次へと新たな消費者の事例が生まれ、まずマーケティングが行われ、その後に製品が洗練されていくのが、この道がいばらに満ちていることを無数の例が証明しています。

冷たい空気がついに礁渓に到達しました。かつて茅葺き小屋を3回訪問したこともある礁渓創業者の馬龍氏に雇われた最高マーケティング責任者（cmo）の郭暁氏が辞任を発表し、組織改編に関係のないブランド部門は廃止に直面している。

より激しい戦争

業界の誰もが水温の変化を感じています。

生地サプライヤーの王東良氏は、過去 2 年間の市場の冷え込みを最もよく感じています。礁渓下の新しい生地の頻度は崖から落ち、年間10元近くから90％の急激な下落となった。今年、礁渓は新製品のテスト用に当初20トンの生地を発注したが、半年以上経ったが「売れたのは7、8トンだけ」だった。

他のブランドの状況も楽観的ではありません。誰もが状況を認識し、「現在の市場シェアを維持し、まずは生き残る」という目標を迅速に調整しました。以前は、各ブランドはオンライン旗艦店のショーウィンドウを埋めるのに忙しかったが、今では「今年王東良が新たに開発した生地は一着も売れていない」という。

2年前、礁渓を含むアパレル業界全体がカテゴリーを大幅に拡大し、生産ラインを増やしたが、今はその反動に耐えなければならない。製品ラインが追加されるたびに、「それは新たな競合他社の追加を意味する」と王東良氏は語った。

ジアオシアはコース上を見回した。彼らは全員敵だった。

▲炎天下、人々は日差しから身を守るために「完全武装」して外出する。ピクチャー/ビジュアルチャイナ

現在、アウトドアフィールドにおけるあらゆる機能は高度に細分化され、ユーザーのあらゆるニーズにブランドが応えています。多くの新しいブランドがこうした小さなチャンスをつかんでいます。 2021 年に設立されたアウトドア ブランド acmeitem は、屋外での速乾性のある衣類に対する子供たちのニーズを洞察しており、2023 年にはウールの速乾性衣類に依存して収益が 1 億を超えました。新ブランドoutopiaは6倍に上昇。

需要に応えるだけでなく、アウトドア製品に対する軽蔑の連鎖の頂点に立つことができるのは、コア技術だけです。アメリカで開発された防水・防風機能を備えたゴアテックステクノロジーはジャケット生地の中でも最高級ですが、それを積極的に採用するのはアークテリクスやノースフェイスなどのプロアウトドアブランドのみです。最高級の生地は一枚数千元です。これでも中産階級の購買力は衰えていない。2018年、アークテリクスの中華圏の会員数はわずか1万4000人だったが、2023年末までにその数は100倍の170万人以上に増えた。

この熾烈な競争の中で、礁渓の業績の伸びが弱いと感じた従業員は複数人いた。 zhang lin氏の見解では、礁渓社が「イノベーションではなく新製品のみ」の根本原因は、彼女が設計図を見ようともしないことがあるということだという。内部的にのみ「キングボム」になることが期待されているジャケットについては、礁渓はサプライヤーと外観や機能について多くの時間を費やしていますが、開発された技術は依然として外部に大きく依存しており、「内部的なものはまだありません。コアケイパビリティの蓄積。」

新製品の開発に失敗し、バナナの下で日焼け止めをするという快適ゾーンさえも軍事戦略家たちの戦場となった。

▲礁渓日焼け止めファン、日焼け止め傘などの製品。ピクチャー/ビジュアルチャイナ

思いつく限りすべてのアパレル会社が日焼け止め衣類を販売しています。今年の初めに、li ning が率先して smoothie 日焼け防止服を発売し、anta が light shield heat shield 日焼け防止服を発売し、その後 camel が「cold white leather」日焼け防止服を発売しました。 magic mirror insightsのデータによると、ユニクロ、下着メーカーとしてスタートしたjiao nei、サメパンツからクロスオーバーしたsinsinがすべてリストのトップ10に入っている。

礁渓が利益を得るために超高額のマークアップのみに依存していた良い時代は終わりました。 「灼熱の」日焼け止めの赤い海に飛び込む白人ブランドが増えている。 douyin プラットフォームでは、ストッキングからスタートした「小野 和子」や「莫 xun」などのブランドも、女性用日焼け止め衣料の販売を開始しています。より多くの消費者が、ブランドの側面を無視して、同じブランドのスタイルを低価格で入手できる oem を直接探すことを学びました。

浙江省義烏市では、礁渓oemショップが製造したと主張する「赤面マスク」が1日で10万枚以上売れた。現在、日焼け止め衣料品の工場出荷価格は 10 元を超える場合があり、工場出荷価格の 30 元はすでに中高級品であることはユーザーなら誰でも知っています。

今こそ礁渓のブランド力を試すときだが、同社はこの部門の人員削減を選択した。これは、過去 2 年間のブランド構築の結果を表しているようです。「ブランドの堀は、ニッチな人々がパーティーを楽しみ、一般の人々が視聴できるようにするためのものです。しかし、誰もが心の中では jiaoxia を支持しています。まだ傘と日焼け止めしか売ってないよ。」

製品ラインを拡大した後、礁渓の販売効率も低下した。多くのチャネルディーラーは、一部の売れ筋製品を除いて、他の製品は在庫が著しく不足しており、他のチャネルを通じてのみ在庫を「原価で」処分できることを明らかにしました。 「手持ちの商品が多すぎる。商品がすべて出荷されたら、白ラベルも販売したい。白ラベルは簡単に作れる。」

熾烈な競争に直面して、礁渓はより急進的な経営スタイルを選択したが、そのため従業員が適応するのは困難であった。 zhang lin さんは、今年入社してすぐに上司からのプレッシャーを感じました。先方は彼女に「1ヶ月しか猶予を与えない。（作品の）進捗が悪ければすぐに辞める」と直接言い、彼女だけでなく他のスタジオの社員からも同様の言葉をよく聞かされる。

この高圧的な管理方法は人材の損失に直結します。数人の従業員は、礁渓の離職率が非常に高いことを明かし、「半年も経てば、もう古参の従業員だ」と語った。深センのヘッドハンティングサークルですら、「半年未満の仕事ではヘッドハンターにコミッションが支払われない」ため、礁渓の人材採用に協力しないようにすべきだと分かっている。つい最近、張林さんも仕事を辞め、別の国内大手スポーツブランドで働くことを決意した、「地に足の着いた場所に行きたい」。

暑い夏が終わり、アウトドアハイキングやキャンプに最適な秋が再びやって来ました。これは、礁渓郷にとって屋外での光への変換の結果をテストする重要な瞬間でもあることがわかりました。しかし明らかに、ジャケットは人的地震を経験した後、まだ家族を養うためのお金を稼ぐことができていないため、これから来る寒い冬に耐える方法を見つける必要があります。

（記事中のインタビュー対象者のお名前は仮名です。）

参考文献:

【1】「アウトドア業界の3年間のボーナス期間が終わった、勝者は誰だ？」 》,後ほど遅く投稿します

[2] 「消費者投資の女王 xu xin: bytedance と pinduoduo を見逃した後、会社を観察する三段論法をまとめました」、inspur new consumption

[3] 「礁渓の 8000 語の解釈: 新たな消費でお金を失う呪いを解くにはどうすればよいでしょうか?」 》、成長ブラックボックス growthbox

[4] 「jiao xia は正しい靴に賭けました」、huxiu.com

[5] 「李佳琦がいなかったら誰が礁渓郷を買うだろう」、南風荘

[6] 「礁祥は解雇の危機に陥った。ルルレモンの命はなかったが、ルルレモンの病気になった」テンセント・シェンワン

(記事は daily people のオリジナルです。違反があった場合は訴追されます)