νέα

한어Русский языкEnglishFrançaisIndonesianSanskrit日本語DeutschPortuguêsΕλληνικάespañolItalianoSuomalainenLatina

σήμερα, ο «πιο όμορφος τύπος» της αγοράς μετοχών α έχει μπελάδες!

στις 30 σεπτεμβρίου, η cicc έλαβε μια προειδοποιητική επιστολή λόγω προβλημάτων όπως ατελές σύστημα διαχείρισης αποζημιώσεων και λάθη στην αποκάλυψη πληροφοριών που σχετίζονται με τις αποζημιώσεις. την ίδια μέρα, η centaline securities έλαβε μια προειδοποιητική επιστολή και κατηγορήθηκε επίσης από ρυθμιστικές αρχές ότι είχε προβλήματα όπως ανεπαρκή διαχείριση μισθών και συστήματα αξιολόγησης απόδοσης. την προηγούμενη μέρα, η kaiyuan securities επιβλήθηκε επίσης πρόστιμο για θέματα που σχετίζονται με τη διαχείριση μισθών.

την παραμονή της εορτής της εθνικής ημέρας, μία από τις εταιρείες κινητών αξιών που έλαβε το πρόστιμο ήταν η guolian securities. η guolian securities προειδοποιήθηκε από την china national association of financial market institutional investors (εφεξής «national association of financial market institutional investors») για παράνομη διεξαγωγή συναλλαγών που σχετίζονται με προσωρινή κατοχή ομολόγων για άλλους και απαιτήθηκε πλήρης και εις βάθος διόρθωση των εκτεθειμένων προβλημάτων.

σήμερα, η χρηματιστηριακή αγορά βρίσκεται σε άνθηση, με τον όγκο συναλλαγών να φτάνει σε υψηλό επίπεδο. όπως οι citic securities, oriental fortune, shenwan hongyuan, industrial securities, huatai securities, cicc, china merchants securities, κ.λπ. αγγίζουν συλλογικά το ημερήσιο όριο. επιπλέον, ο τομέας του λογισμικού διαπραγμάτευσης μετοχών σημείωσε επίσης άνοδο, με το flush, το compass, το wealth trend και το great wisdom να αγγίζουν το ημερήσιο όριο. ορισμένοι αναλυτές επεσήμαναν ότι καθώς η αγορά ανακάμπτει, οι προσδοκίες αύξησης της απόδοσης των εταιρειών χρεογράφων για ολόκληρο το έτος θα αυξηθούν περαιτέρω.

σε τρεις χρηματιστηριακές εταιρείες επιβλήθηκε πρόστιμο για ατελή διαχείριση αποζημιώσεων

στις 30 σεπτεμβρίου, το beijing securities regulatory bureau αποκάλυψε ότι μετά από έρευνα, το σύστημα διαχείρισης μισθών της cicc ήταν ημιτελές, υπήρχαν λάθη στην αποκάλυψη πληροφοριών σχετικά με τους μισθούς και υπήρχαν προβλήματα στη διαχείριση προσωπικού και στην υποβολή πληροφοριών, που αντικατοπτρίζουν την αποτυχία της εταιρείας να εφαρμόσει αποτελεσματικά τη συμμόρφωση διαχείριση. σύμφωνα με τους σχετικούς κανονισμούς, το ρυθμιστικό γραφείο κινητών αξιών του πεκίνου εξέδωσε προειδοποιητική επιστολή προς την cicc, απαιτώντας της να λάβει προειδοποίηση, να εντοπίσει προσεκτικά και να διορθώσει προβλήματα, να δημιουργήσει και να βελτιώσει συστήματα εσωτερικού ελέγχου και να βελτιώσει αποτελεσματικά τα επίπεδα διαχείρισης συμμόρφωσης.

την ίδια ημέρα επιβλήθηκε πρόστιμο και στη centaline securities για παραβάσεις στη διαχείριση μισθών. σύμφωνα με το ρυθμιστικό γραφείο henan securities, μετά από έρευνα, η zhongyuan securities είχε τρεις παραβιάσεις. πρώτον, η διαδικασία λήψης αποφάσεων για θέματα αμοιβών ανώτατων στελεχών δεν είναι τυποποιημένη και η γνωστοποίηση είναι ελλιπής. δεύτερον, το σύστημα διαχείρισης μισθών και αξιολόγησης απόδοσης δεν είναι τέλειο, οι απαιτήσεις για αναβαλλόμενη πληρωμή μισθών δεν εφαρμόζονται και ο εσωτερικός μηχανισμός λογοδοσίας δεν εφαρμόζεται αυστηρά. τρίτον, υπάρχουν ελλείψεις στην κατασκευή συστημάτων διαχείρισης προσωπικού και στην υποβολή πληροφοριών.

επιπλέον, το ρυθμιστικό γραφείο κινητών αξιών της χενάν εξέδωσε επίσης πρόστιμα σε επτά επαγγελματίες κινητών αξιών. μεταξύ αυτών, ο chen changxin και ο liu siping είχαν εμπλακεί σε αγοραπωλησίες μετοχών και λειτουργία λογαριασμών τίτλων τρίτων, ο jin chu και ο wang xin είχαν εμπλακεί σε αγοραπωλησίες μετοχών και η jia kailong είχε ασχοληθεί με τη λειτουργία λογαριασμών τίτλων άλλων ανθρώπων. οι zhai jiabin και du zhiwei απέτυχαν να αναφέρουν έγκαιρα τους κινδύνους συμμόρφωσης που σχετίζονται με τους εαυτούς τους. στο τέλος, σε αυτά τα επτά άτομα εκδόθηκαν προειδοποιητικές επιστολές από το ρυθμιστικό γραφείο κινητών αξιών της χενάν. μετά τον έλεγχο του συστήματος αποκάλυψης πληροφοριών των εργαζομένων σε θέματα κινητών αξιών της china securities association, εκτός από τον du zhiwei, ο οποίος αυτή τη στιγμή δεν είναι διαθέσιμος, οι άλλοι έξι εργάζονται στην centaline securities.

την προηγούμενη μέρα, η kaiyuan securities έλαβε προειδοποιητική επιστολή, η οποία σχετιζόταν επίσης με τον ατελές μηχανισμό διαχείρισης μισθών. σύμφωνα με το shaanxi securities regulatory bureau, μετά από έρευνα, μεμονωμένοι υπάλληλοι της kaiyuan securities διένειμαν κρυφά ανταμοιβές επιχειρηματικής απόδοσης για δεύτερη φορά χωρίς την έγκριση της εταιρείας. τίμια δουλειά. επιπλέον, η υποβολή των στοιχείων απασχόλησης προσωπικού της εταιρείας ήταν ανακριβής και μη έγκαιρη.

τρεις σχετικοί υπεύθυνοι της kaiyuan securities έλαβαν επίσης «ποινές προσόντων» για εμπλοκή στις παραπάνω παραβάσεις. το ρυθμιστικό γραφείο κεφαλαιαγοράς shaanxi επεσήμανε ότι ο chen zhe, ο επικεφαλής του kaiyuan securities asset management headquarters, ο zhang jiaying, αναπληρωτής γενικός διευθυντής του kaiyuan securities high-tech branch και ο li qing, ο επικεφαλής του kaiyuan securities asset management headquarters, όλες οι μυστικές συναλλαγές χωρίς την έγκριση της εταιρείας κατά τη διάρκεια της θητείας τους εάν κατανεμηθεί για πρώτη φορά αμοιβή συνεργατικής επιχειρηματικής απόδοσης και κριθεί ακατάλληλος υποψήφιος, αυτός ή αυτή δεν θα υπηρετεί ως διευθυντής, επόπτης, ανώτερος διευθυντής ή. προϊστάμενος υποκαταστήματος εταιρείας κινητών αξιών ή εκτελεί πραγματικά τα προαναφερόμενα καθήκοντα εντός ενός έτους από την ημερομηνία λήψης της απόφασης για τα ρυθμιστικά μέτρα.

η εποπτεία της διαχείρισης μισθών του κλάδου γίνεται πιο αυστηρή

τα τελευταία χρόνια, η εποπτεία ενίσχυε συνεχώς τις κατευθυντήριες γραμμές για τη διαχείριση των αποδοχών του κλάδου, απαιτώντας τη βελτίωση των σχετικών απαιτήσεων για ένα ισχυρό σύστημα αποδοχών που να συνάδει με τις λειτουργικές επιδόσεις, τη φύση της επιχείρησης, το επίπεδο συνεισφοράς, τον έλεγχο κινδύνου συμμόρφωσης και την κοινωνική κουλτούρα. αξιολόγηση των εταιρειών κινητών αξιών από την άποψη αυτή και κυρώσεις για παραβάσεις. σύμφωνα με μια ελλιπή ανασκόπηση από την china securities journal, από φέτος, τουλάχιστον πέντε εταιρείες κινητών αξιών, συμπεριλαμβανομένων των chengtong securities και hualin securities, έχουν επιβληθεί πρόστιμο λόγω ζητημάτων όπως «ατελές προσωπικό και μηχανισμοί διαχείρισης μισθών».

ποια είναι η συγκεκριμένη μισθολογική κατάσταση των τριών παραπάνω εταιρειών αξιών με πρόστιμο; κρίνοντας από τα στοιχεία του πρώτου εξαμήνου του 2024, τα συνολικά πακέτα μισθών τόσο της cicc όσο και της centaline securities έχουν μειωθεί. υπολογιζόμενο σύμφωνα με τον τύπο "συνολικές αποδοχές για την τρέχουσα περίοδο = μετρητά που καταβάλλονται σε και για υπαλλήλους + παροχές εργαζομένων πληρωτέα στο τέλος της περιόδου - παροχές σε εργαζόμενους πληρωτέα στην αρχή της περιόδου", τα έσοδα της cicc μειώθηκαν από 5,799 δισεκατομμύρια γιουάν το το πρώτο εξάμηνο του 2023 σε 4,369 δισεκατομμύρια γιουάν, μείωση σχεδόν 25%. η centaline securities μειώθηκε από 525 εκατομμύρια γιουάν το πρώτο εξάμηνο του 2023 σε 508 εκατομμύρια γιουάν, μείωση 3%.

μεταξύ αυτών, η centaline securities, η οποία επισημάνθηκε από τις ρυθμιστικές αρχές ότι διέθετε έναν αδικαιολόγητο αναβαλλόμενο μηχανισμό για αποζημίωση στελεχών, κατέβαλε και κατέβαλε αμοιβές (προ φόρων) σε βασικά διευθυντικά στελέχη το πρώτο εξάμηνο του 2024 ύψους 5,4638 εκατομμυρίων γιουάν, ετησίως ετήσια μείωση 26,20%. ταυτόχρονα, ο μισθός προ φόρων που καταβλήθηκε στα βασικά διευθυντικά στελέχη το προηγούμενο έτος ήταν 3,124 εκατομμύρια γιουάν, σημειώνοντας μείωση 68,19% σε ετήσια βάση.

όσο για την kaiyuan securities, μπορούμε να πάρουμε μόνο μια γεύση της κατάστασης των μισθών το 2023 από το πιο πρόσφατο ενημερωτικό δελτίο. το ενημερωτικό δελτίο δείχνει ότι η συνολική αποζημίωση των εργαζομένων της kaiyuan securities για το 2023 θα είναι 1,618 δισεκατομμύρια γιουάν, αν και έχει αυξηθεί σε σύγκριση με την ίδια περίοδο πέρυσι, η αναλογία των επιχειρηματικών και διαχειριστικών αμοιβών για την τρέχουσα περίοδο παραμένει σταθερή. σύμφωνα με την kaiyuan securities, η αύξηση της αμοιβής των εργαζομένων σχετίζεται κυρίως με την αύξηση της απόδοσης το 2023.

κατά τη διάρκεια του έτους, 4 εταιρείες χρεογράφων «ονομάστηκαν» από το nafmii

μεταξύ των εταιρειών κινητών αξιών που έλαβαν πρόστιμα στις 30 σεπτεμβρίου ήταν η guolian securities. σύμφωνα με τις πληροφορίες αυτοπειθαρχικής τιμωρίας της εθνικής ένωσης θεσμικών επενδυτών χρηματοπιστωτικής αγοράς, η guolian securities, ως ίδρυμα διαπραγμάτευσης στη διατραπεζική αγορά ομολόγων, διεξήγαγε παράνομα συναλλαγές που σχετίζονται με προσωρινή κατοχή ομολόγων για άλλους από τον ιανουάριο έως τον μάρτιο του 2023. που δεν αντικατοπτρίζουν πραγματικές εμπορικές ανάγκες ή νόμιμους επιχειρηματικούς σκοπούς. ταυτόχρονα, τα σχετικά αρχεία ερωτημάτων συναλλαγών της guolian securities ήταν ελλιπή και δεν αντικατοπτρίζουν την πραγματική διαδικασία συναλλαγής.

σύμφωνα με τους σχετικούς κανονισμούς αυτορρύθμισης της διατραπεζικής αγοράς ομολόγων και μετά από συζήτηση στην πειθαρχική συνεδρίαση αυτορρύθμισης, η nafmii εξέδωσε προειδοποίηση προς την guolian securities και την διέταξε να διεξαγάγει συνολική και σε βάθος έρευνα για την τιμή ίχνη διερεύνησης, διαχείριση επιχειρηματικής συμμόρφωσης και άλλα ζητήματα που εκτίθενται από αυτό το περιστατικό.

υπολογίζοντας την guolian securities, τέσσερις εταιρείες κινητών αξιών έχουν οριστεί από το nafmii φέτος για εκδόσεις ομολόγων.

στις 29 μαΐου, η εθνική ένωση θεσμικών επενδυτών χρηματοοικονομικής αγοράς διαπίστωσε ότι η cicc, η cicc wealth και άλλα ιδρύματα είχαν παρατυπίες στις ενδείξεις που έδωσαν οι χρηματοπιστωτικές ρυθμιστικές αρχές και ξεκίνησε μια αυτοπειθαρχική έρευνα εναντίον τους. την ίδια ημέρα, η nafmii αποκάλυψε ότι έμαθε ότι μεμονωμένοι εκδότες απέτυχαν να εφαρμόσουν αυστηρά τις σημαντικές αναπτύξεις της κεντρικής κυβέρνησης για την πρόληψη και την επίλυση κινδύνων τοπικού χρέους κατά την έκδοση ομολόγων και αποφάσισε να ξεκινήσει έρευνα αυτορρύθμισης κατά της everbright securities και άλλων ιδρυμάτων.

αν και η nafmii δεν έχει αποκαλύψει λεπτομερώς τις συγκεκριμένες παραβιάσεις των εμπλεκόμενων εταιρειών κινητών αξιών, έχει αναφέρει σε προηγούμενες εκθέσεις ότι η εποπτεία της αγοράς ομολόγων θα συνεχίσει να ενισχύει την καταστολή των δόλιων εκδόσεων, οικονομικών παραποιήσεων και άλλων παραβιάσεων αποκάλυψης πληροφοριών συμπεριφορές έκδοσης εκτός αγοράς, όπως αναδοχή σε χαμηλή τιμή, δομημένη έκδοση και "εκπτώσεις", καθώς και παρατυπίες στον τομέα των συναλλαγών, όπως παράνομη ανάθεση, μεταβίβαση συμφερόντων και ψευδείς προσφορές από εταιρείες μεσιτείας νομισμάτων, για την αποτελεσματική διατήρηση της τάξης της αγοράς . αυτό που εμπλέκεται στο πρόστιμο της guolian securities είναι η παράνομη κατοχή πρακτορείου.

αξίζει να αναφερθεί ότι την 1η αυγούστου η εθνική ένωση αντιπροσώπων ανέφερε έξι τυπικά κρούσματα. ένα παράδειγμα είναι ότι τα ιδιωτικά επενδυτικά κεφάλαια, οι εταιρείες κινητών αξιών και άλλα ιδρύματα βοηθούν τους εκδότες σε εκδόσεις «αυτοχρηματοδοτούμενες» και διευκολύνουν τις παράνομες δραστηριότητες των εκδοτών μέσω παράνομων συναλλαγών «από πίσω».

σύμφωνα με την έκθεση, από το 2023 έως το 2024, η nafmii διαπίστωσε ότι η εταιρεία α, μια τοπική κρατική επιχείρηση σε μια συγκεκριμένη πόλη, ήταν ύποπτη για «αυτοχρηματοδότηση» ομολόγων κατά παράβαση των κανονισμών , εταιρείες κινητών αξιών και άλλα ιδρύματα είχαν παραβιάσεις ομολόγων «κατοχής για λογαριασμό τρίτων». μετά από έρευνα, από το 2019, ο εκδότης, ως πραγματικός επενδυτής, έχει πραγματοποιήσει πολλαπλές «αυτοχρηματοδοτούμενες» εκδόσεις ομολόγων κατά παράβαση των κανονισμών μέσω άμεσων επενδύσεων ή έμμεσων επενδύσεων μέσω συνδεδεμένων εταιρειών και κατά την περίοδο αυτή έχει καταβάλει μεγάλες αμοιβές συμβουλευτικών υπηρεσιών στους αρμόδιους φορείς.

περαιτέρω έρευνα του nafmii διαπίστωσε ότι ορισμένες εταιρείες διαχείρισης περιουσιακών στοιχείων και εταιρείες κινητών αξιών, μέσω ιδιωτικών συμφωνιών και άλλων μεθόδων, ακολούθησαν τη δομή συναλλαγών «αγορά-κρατά-πώληση πίσω» ή «αγορά-κρατά-πώληση στο επόμενο μέρος». η «διακράτηση» ομολόγων που εκδίδονται παράνομα από εκδότες παρέχει αντικειμενικά διευκολύνσεις χρηματοδότησης για ομόλογα που δύσκολα εκδίδουν οι εκδότες. ταυτόχρονα, η εταιρεία α χρησιμοποίησε επίσης τα αντληθέντα κεφάλαια σε σοβαρές παραβιάσεις, και μάλιστα χρησιμοποίησε τα αντληθέντα κεφάλαια από ορισμένα μέσα χρηματοδότησης χρέους για να εγγραφεί άμεσα για "τρέχοντα" μέσα χρηματοδότησης χρέους "επενδύοντας και πληρώνοντας για λογαριασμό τρίτων", διαταράσσοντας σοβαρά παραγγελία της αγοράς.

στις 30 σεπτεμβρίου, η northern trust και η cihu high-tech τιμωρήθηκαν επίσης από την ένωση αντιπροσώπων για ύποπτη παραβίαση ομολόγων «αυτοχρηματοδότηση».

μεταξύ αυτών, η cihu high-tech, ως εκδότης μέσων χρηματοδότησης χρέους, έχει τέσσερις παραβιάσεις, συμπεριλαμβανομένης της ουσιαστικής συνεισφοράς κεφαλαίου για εγγραφή σε πολυφασικά μέσα χρηματοδότησης χρέους που εκδίδονται από την ίδια, χρησιμοποιώντας μεγάλα ποσά αντληθέντων κεφαλαίων απευθείας για να εγγραφεί στην τρέχουσα χρηματοδότηση χρέους μέσα, που παρέχουν οικονομική βοήθεια σε επενδυτές, αποτυχία αποκάλυψης του συστήματος διαχείρισης γνωστοποίησης πληροφοριών κατά την πρώτη έκδοση μέσων χρηματοδότησης χρέους. η northern trust, ως διαχειριστής προϊόντων, βοηθά την cihu high-tech στη διαδικασία έκδοσης για την αγορά πολυφασικών μέσων χρηματοδότησης χρέους που εκδίδονται από την ίδια μέσω του διαχειριζόμενου σχεδίου εμπιστοσύνης.

στο τέλος, η nafmii εξέδωσε μια σοβαρή προειδοποίηση στη northern trust και την διέταξε να προβεί σε ολοκληρωμένη και εις βάθος διόρθωση των θεμάτων διαχείρισης συμμόρφωσης στη δημιουργία προϊόντων, τις επενδυτικές δραστηριότητες και άλλες πτυχές που εκτίθενται από αυτό το περιστατικό. ταυτόχρονα, η εθνική ένωση αντιπροσώπων καταδίκασε δημόσια την cihu high-tech και ανέστειλε τις δραστηριότητές της που σχετίζονται με τη χρηματοδότηση του χρέους για 2 χρόνια, προειδοποίησε τον τότε πρόεδρο και νόμιμο εκπρόσωπο της εταιρείας huang zhongtian προειδοποιεί ο επικεφαλής των υποθέσεων αποκάλυψης πληροφοριών και ο αναπληρωτής γενικός διευθυντής.