berita

한어Русский языкEnglishFrançaisIndonesianSanskrit日本語DeutschPortuguêsΕλληνικάespañolItalianoSuomalainenLatina

saat ini, "pria paling tampan" di pasar saham a sedang dalam masalah!

pada tanggal 30 september, cicc mengeluarkan surat peringatan karena masalah seperti sistem manajemen kompensasi yang tidak sempurna dan kesalahan dalam keterbukaan informasi terkait kompensasi. di hari yang sama, centaline securities mendapat surat peringatan dan juga dituding oleh regulator memiliki permasalahan seperti pengelolaan gaji dan sistem penilaian kinerja yang tidak memadai. sehari sebelumnya, kaiyuan securities juga didenda karena masalah terkait pengelolaan gaji.

menjelang libur hari nasional, salah satu perusahaan sekuritas yang menerima denda adalah guolian securities. guolian securities telah diperingatkan oleh asosiasi investor institusi pasar keuangan nasional tiongkok (selanjutnya disebut sebagai "asosiasi nasional investor institusi pasar keuangan") karena secara ilegal melakukan transaksi terkait dengan kepemilikan sementara obligasi untuk orang lain, dan memerlukan perbaikan yang komprehensif dan mendalam dari permasalahan yang terungkap.

saat ini, pasar saham sedang booming, dengan volume perdagangan mencapai rekor tertinggi. pialang telah menjadi penerima manfaat langsung, dengan 48 saham pialang secara kolektif mencapai batas hariannya. seperti citic securities, oriental fortune, shenwan hongyuan, industrial securities, huatai securities, cicc, china merchants securities, dll. secara kolektif mencapai batas harian. selain itu, sektor perangkat lunak perdagangan saham juga melonjak, dengan flush, compass, wealth trend, dan great wisdom semuanya mencapai batas hariannya. beberapa analis menunjukkan bahwa ketika pasar pulih, ekspektasi pertumbuhan kinerja setahun penuh perusahaan sekuritas akan semakin meningkat.

tiga broker didenda karena manajemen kompensasi yang tidak sempurna

pada tanggal 30 september, biro regulasi sekuritas beijing mengungkapkan bahwa setelah penyelidikan, sistem manajemen gaji cicc tidak lengkap, terdapat kesalahan dalam pengungkapan informasi terkait gaji, dan terdapat masalah dengan manajemen personalia dan penyampaian informasi, yang mencerminkan kegagalan perusahaan dalam menerapkan kepatuhan secara efektif. manajemen. . menurut peraturan terkait, biro regulasi sekuritas beijing mengeluarkan surat peringatan kepada cicc, yang mengharuskan cicc untuk mengambil peringatan, mengidentifikasi dan memperbaiki masalah secara hati-hati, menetapkan dan meningkatkan sistem pengendalian internal, dan secara efektif meningkatkan tingkat manajemen kepatuhan.

di hari yang sama, centaline securities juga didenda karena pelanggaran pengelolaan gaji. menurut biro regulasi sekuritas henan, setelah diselidiki, zhongyuan securities melakukan tiga pelanggaran. pertama, proses pengambilan keputusan untuk masalah remunerasi manajemen senior tidak terstandarisasi dan pengungkapannya tidak lengkap. kedua, sistem pengelolaan gaji dan penilaian kinerja yang belum sempurna, persyaratan penundaan pembayaran gaji belum diterapkan, dan mekanisme akuntabilitas internal belum diterapkan secara ketat. ketiga, adanya kekurangan dalam pembangunan sistem manajemen personalia dan penyampaian informasi.

selain itu, biro regulasi sekuritas henan juga menjatuhkan denda kepada tujuh praktisi sekuritas. diantaranya, chen changxin dan liu siping terlibat dalam jual beli saham dan mengoperasikan rekening sekuritas orang lain, jin chu dan wang xin terlibat dalam jual beli saham, dan jia kailong terlibat dalam mengoperasikan rekening sekuritas orang lain. zhai jiabin dan du zhiwei gagal segera melaporkan risiko kepatuhan yang terkait dengan diri mereka. pada akhirnya, ketujuh orang tersebut mendapat surat peringatan dari biro regulasi sekuritas henan. setelah memeriksa sistem pengungkapan informasi karyawan sekuritas china securities association, kecuali du zhiwei, yang saat ini "tidak tersedia", enam lainnya bekerja di centaline securities.

sehari sebelumnya, kaiyuan securities mengeluarkan surat peringatan yang juga terkait dengan belum sempurnanya mekanisme pengelolaan gaji. menurut biro regulasi sekuritas shaanxi, setelah penyelidikan, masing-masing karyawan kaiyuan securities secara diam-diam membagikan penghargaan kinerja bisnis kolaboratif untuk kedua kalinya tanpa persetujuan perusahaan. hal ini mencerminkan bahwa mekanisme pengelolaan gaji perusahaan tidak sempurna dan gagal mencegah risiko secara efektif pekerjaan yang jujur. selain itu, penyampaian informasi ketenagakerjaan personel perusahaan tidak akurat dan tidak tepat waktu.

tiga orang yang bertanggung jawab di kaiyuan securities juga menerima "hukuman kualifikasi" karena terlibat dalam pelanggaran di atas. biro regulasi sekuritas shaanxi menunjukkan bahwa chen zhe, kepala kantor pusat manajemen aset sekuritas kaiyuan, zhang jiaying, wakil manajer umum cabang teknologi tinggi sekuritas kaiyuan, dan li qing, kepala kantor pusat manajemen aset sekuritas kaiyuan, semuanya dibuat transaksi rahasia tanpa persetujuan perusahaan selama masa jabatannya. jika penghargaan kinerja bisnis kolaboratif dialokasikan untuk pertama kalinya dan ditentukan sebagai kandidat yang tidak pantas, dia tidak boleh menjabat sebagai direktur, supervisor, manajer senior, atau kepala. dari cabang perusahaan sekuritas atau benar-benar melaksanakan tugas tersebut di atas dalam waktu satu tahun sejak tanggal keputusan mengenai tindakan pengaturan.

pengawasan pengelolaan gaji industri menjadi lebih ketat

dalam beberapa tahun terakhir, pengawasan terus memperkuat pedoman manajemen gaji industri, yang memerlukan perbaikan persyaratan yang relevan untuk sistem gaji yang kuat yang konsisten dengan kinerja operasi, sifat bisnis, tingkat kontribusi, pengendalian risiko kepatuhan, dan budaya sosial, dan telah memperkuat penilaian terhadap perusahaan sekuritas dalam hal ini dan sanksi atas pelanggarannya. menurut tinjauan yang tidak lengkap oleh china securities journal, sejak tahun ini, setidaknya lima perusahaan sekuritas, termasuk chengtong securities dan hualin securities, telah didenda karena masalah seperti "mekanisme manajemen gaji dan personel yang tidak sempurna."

bagaimana situasi gaji spesifik dari tiga perusahaan sekuritas yang didenda di atas? dilihat dari data paruh pertama tahun 2024, total paket gaji baik cicc maupun centaline securities mengalami penurunan. dihitung berdasarkan rumus "total remunerasi periode berjalan = uang tunai yang dibayarkan kepada dan untuk karyawan + imbalan kerja yang dibayarkan pada akhir periode - imbalan kerja yang dibayarkan pada awal periode", pendapatan cicc turun dari 5,799 miliar yuan pada tahun paruh pertama tahun 2023 menjadi 4,369 miliar yuan, turun hampir 25%. centaline securities turun dari 525 juta yuan pada paruh pertama tahun 2023 menjadi 508 juta yuan, turun 3%.

diantaranya, centaline securities, yang menurut regulator memiliki mekanisme penangguhan yang tidak masuk akal untuk kompensasi eksekutif, pembayaran dan pembayaran remunerasi (sebelum pajak) kepada personel manajemen kunci pada paruh pertama tahun 2024 sebesar 5,4638 juta yuan, setahun-ke- penurunan tahun sebesar 26,20%. pada saat yang sama, gaji sebelum pajak yang dibayarkan kepada personel manajemen kunci pada tahun sebelumnya adalah 3,124 juta yuan, turun 68,19% dibandingkan tahun lalu.

sedangkan untuk kaiyuan securities, kita hanya bisa melihat sekilas situasi gaji di tahun 2023 dari prospektus terbaru. prospektus menunjukkan bahwa total kompensasi karyawan kaiyuan securities pada tahun 2023 akan mencapai 1,618 miliar yuan. meskipun meningkat dibandingkan periode yang sama tahun lalu, proporsi biaya bisnis dan manajemen untuk periode saat ini tetap stabil. menurut kaiyuan securities, kenaikan kompensasi karyawan terutama terkait dengan pertumbuhan kinerja pada tahun 2023.

sepanjang tahun ini, 4 perusahaan sekuritas “diberi nama” oleh nafmii

di antara perusahaan sekuritas yang menerima denda pada 30 september adalah guolian securities. menurut informasi hukuman disiplin diri dari asosiasi nasional investor institusi pasar keuangan, guolian securities, sebagai lembaga perdagangan di pasar obligasi antar bank, secara ilegal melakukan transaksi terkait kepemilikan sementara obligasi untuk orang lain mulai januari hingga maret 2023, yang tidak mencerminkan kebutuhan perdagangan nyata atau tujuan bisnis yang sah. pada saat yang sama, catatan penyelidikan transaksi guolian securities yang relevan tidak lengkap dan gagal mencerminkan proses transaksi sebenarnya.

sesuai dengan peraturan peraturan mandiri yang relevan dari pasar obligasi antar bank dan setelah musyawarah pada pertemuan disiplin peraturan mandiri, nafmii mengeluarkan peringatan kepada guolian securities dan memerintahkannya untuk melakukan penyelidikan yang komprehensif dan mendalam terhadap harga tersebut. jejak penyelidikan, manajemen kepatuhan bisnis perdagangan, dan masalah lain yang terungkap dalam insiden ini.

jika dihitung dari guolian securities, empat perusahaan sekuritas telah ditunjuk oleh nafmii tahun ini untuk menerbitkan obligasi.

pada tanggal 29 mei, asosiasi nasional investor institusi pasar keuangan menemukan bahwa cicc, cicc wealth, dan institusi lainnya memiliki kejanggalan dalam petunjuk yang diberikan oleh regulator keuangan, dan meluncurkan penyelidikan disipliner terhadap mereka. pada hari yang sama, nafmii mengungkapkan bahwa mereka mengetahui bahwa masing-masing emiten gagal menerapkan secara ketat upaya besar pemerintah pusat dalam mencegah dan menyelesaikan risiko utang daerah selama penerbitan obligasi, dan memutuskan untuk meluncurkan penyelidikan pengaturan mandiri terhadap everbright securities dan institusi lainnya.

meskipun nafmii belum mengungkapkan secara rinci pelanggaran spesifik yang dilakukan oleh perusahaan sekuritas yang terlibat, nafmii telah menyebutkan dalam laporan sebelumnya bahwa pengawasan pasar obligasi akan terus meningkatkan tindakan keras terhadap penerbitan penipuan, pemalsuan keuangan, dan pelanggaran pengungkapan informasi lainnya, dan menyelidiki secara ketat perilaku penerbitan non-pasar seperti penjaminan harga rendah, penerbitan terstruktur, dan " rabat ", serta penyimpangan di bidang perdagangan seperti titipan ilegal, pengalihan kepentingan, dan kutipan palsu oleh perusahaan pialang mata uang, untuk menjaga ketertiban pasar secara efektif . yang termasuk dalam denda guolian securities adalah kepemilikan agen ilegal.

perlu disebutkan bahwa pada tanggal 1 agustus, asosiasi dealer nasional melaporkan enam kasus umum. salah satu contohnya adalah dana ekuitas swasta, perusahaan sekuritas, dan lembaga lainnya membantu emiten dalam penerbitan "pembiayaan mandiri" dan memfasilitasi aktivitas ilegal emiten melalui transaksi ilegal "di belakang holding".

menurut laporan tersebut, dari tahun 2023 hingga 2024, nafmii menemukan bahwa perusahaan a, sebuah badan usaha milik negara lokal di kota tertentu, dicurigai melakukan "pembiayaan sendiri" obligasi yang melanggar peraturan , perusahaan sekuritas dan lembaga lain mengalami pelanggaran obligasi “memiliki atas nama orang lain”. setelah ditelusuri, sejak tahun 2019, emiten sebagai investor sebenarnya telah melakukan beberapa kali penerbitan obligasi “self-financing” yang melanggar peraturan melalui investasi langsung atau investasi tidak langsung melalui perusahaan afiliasi, dan selama periode tersebut telah membayar biaya layanan konsultasi yang besar. kepada institusi terkait.

penelusuran lebih lanjut oleh nafmii menemukan bahwa sejumlah perusahaan pengelola aset dan perusahaan sekuritas, melalui perjanjian swasta dan metode lainnya, mengikuti struktur transaksi "beli-tahan-jual kembali" atau "beli-tahan-jual ke pihak berikutnya". “menahan” obligasi yang diterbitkan secara ilegal oleh emiten secara obyektif memberikan fasilitas pembiayaan terhadap obligasi yang sulit diterbitkan oleh emiten. pada saat yang sama, perusahaan a juga melakukan pelanggaran serius terhadap penggunaan dana yang dihimpun, dan bahkan menggunakan dana yang dihimpun dari beberapa instrumen pembiayaan utang untuk langsung berlangganan instrumen pembiayaan utang "saat ini" dengan "berinvestasi dan membayar atas nama orang lain". sangat mengganggu tatanan pasar.

pada tanggal 30 september, northern trust dan cihu high-tech juga dihukum oleh asosiasi dealer karena dugaan pelanggaran obligasi "pembiayaan sendiri".

diantaranya, cihu high-tech, selaku penerbit instrumen pembiayaan utang, melakukan empat pelanggaran, antara lain secara nyata memberikan kontribusi modal untuk berlangganan instrumen pembiayaan utang multifase yang diterbitkan sendiri, menggunakan sejumlah besar dana yang dihimpun secara langsung untuk berlangganan pembiayaan utang saat ini. instrumen, memberikan bantuan keuangan kepada investor, kegagalan mengungkapkan sistem manajemen keterbukaan informasi saat pertama kali menerbitkan instrumen pembiayaan utang. northern trust, sebagai manajer produk, membantu cihu high-tech dalam proses penerbitan untuk membeli instrumen pembiayaan utang multi-fase yang diterbitkan sendiri melalui rencana perwalian yang dikelola.

pada akhirnya, nafmii mengeluarkan peringatan serius kepada northern trust dan memerintahkannya untuk melakukan perbaikan komprehensif dan mendalam terhadap masalah manajemen kepatuhan dalam pendirian produk, operasi investasi, dan aspek lain yang terkena dampak insiden ini. pada saat yang sama, asosiasi dealer nasional secara terbuka mengutuk cihu high-tech dan menangguhkan bisnis terkait instrumen pembiayaan utang selama 2 tahun; mereka memperingatkan ketua dan perwakilan hukum perusahaan saat itu, huang zhongtian; kepala urusan keterbukaan informasi dan wakil manajer umum perusahaan memperingatkan.