Desde el ciclo 5G, la innovación en la industria de los teléfonos inteligentes ha estado muerta y ha estado funcionando como una mosca sin cabeza durante al menos cinco años. Se espera que la IA se convierta en una gota que salve vidas para los que cambian las reglas del juego.

Según las últimas noticias, Apple planea celebrar una conferencia de lanzamiento de nuevos productos de otoño el 10 de septiembre de 2024. No es difícil saber por los preparativos previos del chef que el foco de la conferencia de Apple será la IA, y cómo definir los teléfonos móviles con IA será lo más destacado. Se entiende que IOS marcará el comienzo de la mayor actualización en. 10 años.

Después de una larga sequía, llega la lluvia. Como el mayor punto de cambio en los últimos cinco años, la promoción de los teléfonos móviles con IA seguramente será abrumadora. El tráfico de PoTian instará a la cadena industrial a pensar más desde una perspectiva optimista: la IA iniciará una nueva ronda de ciclos de reemplazo.

Pero parece que no hemos pensado en el patrón, especialmente en la derivación del destino de las marcas nacionales de teléfonos móviles: ¿será la industria como pollos y perros que suben al cielo, o será un drama en el que la gente nueva ríe y los viejos lloran?

01 Las dificultades que enfrentamos son mayores de lo imaginado

En comparación con los teléfonos móviles de hace tres o cuatro años, el rendimiento de los teléfonos móviles de las principales marcas no ha mejorado significativamente. La razón por la que la mayoría de la gente cambia de teléfono móvil no es para buscar mejores productos, sino porque sus teléfonos antiguos ya no se pueden utilizar.

Por mucho que los fabricantes alardeen, no habría secretos en la industria sin la innovación tecnológica, por eso la gente está al mismo nivel.

A excepción de Apple, la fidelidad de los usuarios de todas las demás marcas de teléfonos móviles es muy baja. Al final, la industria siempre ha estado estancada en un estado de involución infinita. Elegir un teléfono móvil se ha convertido en elegir un aire acondicionado. Eso no me importa, finalmente elegí mirar el precio.

2021 es el pico final para los fabricantes de teléfonos móviles. Tomemos como ejemplo el Grupo Xiaomi. Sus ingresos totales han fluctuado entre 200 y 300 mil millones de yuanes en los últimos cinco años. El principal crecimiento todavía depende del IoT no móvil. El volumen de envío de teléfonos móviles puros se ha mantenido en el rango de 150. -200 millones de unidades durante muchos años.

Aunque OPPO, VIVO y Honor no han aparecido en el mercado, su desempeño en los últimos tres años solo es peor que el de Xiaomi, que sigue siendo diligente.

Fuente: Informes financieros de la empresa.

1) El sueño del crecimiento total se rompe

Antes de que la IA genere expectativas de innovación, las dificultades reales que enfrentan los fabricantes nacionales de teléfonos móviles son en realidad mayores de lo que reflejan los datos financieros.

Ya en 2016, los envíos mundiales de teléfonos inteligentes alcanzaron un pico histórico de 1.470 millones de unidades, y luego comenzaron una fuerte caída como un cuchillo sin filo. Durante los siete años de caída, sólo Apple confió en que Huawei fuera sancionada, lo que demuestra parcialmente el valor de su marca y su foso.

Todas las demás marcas nacionales son sólo un juego de acciones. Tal vez un determinado modelo se venda bien y la participación de la marca pueda aumentar en el corto plazo, pero pronto será copiado por los competidores y lo apuñalará por la espalda a un precio más bajo.

En realidad, no hay muchos secretos técnicos entre marcas. Lo que quizás no sea muy conocido es que más de la mitad de los diferentes modelos de teléfonos Android dependen de las mismas fundiciones para completar toda la I+D y el diseño. Es un poco como comer la misma comida. diferentes restaurantes. de platos preparados.

Fuente: IDC

2) El fin de la innovación estructural

Después de que el volumen total no creció, ¿por qué la industria de la telefonía móvil no se sintió tan miserable? Esto se debe a que, después de darse cuenta de que el volumen total no crece, se ha popularizado una palabra en la industria: microinnovación. Por ejemplo:

El proceso de fabricación de chips para teléfonos móviles se actualizó de 14 nm a los últimos 3 nm, lo que indirectamente condujo a la prosperidad de TSMC. El almacenamiento de teléfonos móviles se actualizó de 64G a 1T, lo que impulsó el rendimiento de Hynix.

La mejora de la calidad de las comunicaciones de los teléfonos móviles y la actualización de las señales de 4G a 5G han aumentado la demanda de PCB, dispositivos de radiofrecuencia e inductores.

La pantalla y la cámara están enrolladas. La pantalla se ha actualizado a una pantalla plegable, que también se subdivide en plegado hacia arriba y hacia abajo, plegado hacia la izquierda y hacia la derecha y plegado triple. La sincronización de la cámara se ha actualizado de una cámara única a una cámara dual. , y finalmente actualizado a una lavadora de tambor.

En los últimos siete años, cuando el volumen total ha ido disminuyendo, los fabricantes de marcas de teléfonos móviles han dependido de cosas, han acumulado funciones que los consumidores no necesitan y luego han aumentado a la fuerza los precios de los teléfonos móviles de gama media a alta, y los consumidores Sólo pueden comprarlos con la nariz pellizcada. Es innegable que este proceso también ha traído oportunidades estructurales a la cadena industrial, como la prosperidad de la cadena industrial de óptica de cámaras. Sin embargo, el modelo de marcas de teléfonos móviles que mantienen el crecimiento de los ingresos por ventas de teléfonos móviles es un caso típico de Yin Chi. Mao Liang.

La microinnovación es una monstruosidad para los consumidores, pero eventualmente será contraatacada. Por ejemplo, después de que la cámara se actualizó a una "lavadora de tambor", parecía haber perdido su potencia. Xiaomi Mi 14 Ultra causó mucha controversia. Se puede decir que es una cámara digital con función de llamada. . La industria de la telefonía móvil incluso ha visto el fenómeno de la reparación durante otros tres años. La restauración de teléfonos móviles de segunda mano alguna vez fue popular, y la industria de la telefonía móvil no se ha vuelto diferente de los electrodomésticos.

Si no hay más innovación, podemos deducir firmemente la conclusión aparentemente aterradora pero inevitable: la disminución del número total de teléfonos móviles es un lento suicidio colectivo del sistema Android.

02 Buenas noticias, la IA es una revolución que realmente toca el alma de los teléfonos móviles

1) ¿La IA necesita un teléfono móvil como operador?

Hay debates interminables sobre cómo se debe comercializar y aplicar la IA, incluso si se combina con hardware, hay muchos proveedores para elegir, como automóviles, computadoras, gafas, teléfonos móviles, parlantes y relojes. teléfonos móviles?

Independientemente de varios análisis técnicos, este debate terminó cuando Apple y OpenAI se abrazan. En la Conferencia de desarrolladores Apple WWDC24 de este año, Cook anunció que cooperaría con OpenAI y que sería un modelo de cooperación en profundidad.

La integración de ChatGPT impulsada por GPT-4o se integrará en todos los sistemas operativos de Apple este año, incluidos iOS, iPadOS y macOS; los suscriptores de ChatGPT también pueden conectar sus cuentas y utilizar funciones pagas directamente en los sistemas Apple. La cooperación entre Apple y OpenAI consiste en conseguir lo que cada uno necesita: OpenAI carece de escenarios de aplicación y Apple carece de modelos grandes de alta calidad.

El sistema de hardware, el sistema operativo y la ecología de los teléfonos móviles ya están muy maduros. La implantación de IA en los teléfonos móviles atenderá directamente a miles de millones de consumidores y es más fácil formar un circuito cerrado de modelos de negocio.

En 2023, los ingresos de OpenAI ascenderán a 2.000 millones de dólares y, con optimismo, se espera que sean 5.000 millones de dólares en 2024. Obviamente, no puede soportar los enormes gastos de la empresa. Aunque no hay problema en depender de la transfusión de sangre de Microsoft, no es mucho tiempo. solución a largo plazo después de todo. Si la IA está equipada con teléfonos móviles, puede tener un efecto de fisión.

El caso más comparable es el de la colaboración entre Google y Apple. Para obtener el estatus de motor de búsqueda predeterminado en la familia de productos de Apple, se estima que Google paga a Apple 15 mil millones de dólares al año. Dado que Apple tiene más de mil millones de usuarios, Google también se ha beneficiado enormemente de su vinculación. Los ingresos relacionados con la búsqueda a través de dispositivos Apple pueden ascender a 50 mil millones de dólares. Después de deducir 15 mil millones de dólares en tarifas, aún puede generar más de 30 mil millones de dólares en ingresos. .

Si OpenAI coopera con Apple y puede producir efectos similares, puede aumentar directamente sus ingresos de más de 10 mil millones de dólares estadounidenses. Esta especulación no es descabellada. Después de anunciar su cooperación con OpenAI, Apple anunció que podría cobrar un alquiler mensual de unos 20 dólares estadounidenses por las funciones avanzadas de inteligencia artificial de Apple Intelligence.

Para hacer un cálculo simple, si el 10% de los 1.500 millones de usuarios de Apple deciden pagar, la contribución de ingresos anuales alcanzará los 36.000 millones de dólares estadounidenses. Si la mitad se devuelve a OpenAI, es de hecho una enorme suma de decenas de miles de millones. dólares.

2) ¿Qué cambios puede aportar la IA a los teléfonos móviles?

El modelo de negocio funciona y lo que más preocupa al público es qué cambios puede aportar la IA a los teléfonos móviles en términos de experiencia del usuario.

El análisis que puede resultar superficial comenzará con funciones específicas, por ejemplo, los teléfonos móviles con IA proporcionarán funciones como transcripción de conferencias, representación de efectos especiales en tiempo real, interpretación simultánea, imágenes P inteligentes y envío y recepción de correos electrónicos, etc. para mejorar la eficiencia del trabajo de los usuarios y proporcionar experiencias interesantes y novedosas. Pero este tipo de interpretación puede caer fácilmente en la falacia de que la canción "Blind Men Touching the Elephant" es parcialmente correcta.

¿Cuál es la naturaleza de un teléfono móvil? Creemos que la esencia de los teléfonos móviles es la interacción. En aquel entonces, cuando los teléfonos inteligentes reemplazaron a los teléfonos básicos, cambiaron el método de interacción de botones a táctiles. Siri de Apple falló porque su función de interacción de voz era demasiado débil.

La razón por la que la IA toca el alma de los teléfonos móviles es porque subvertirá la forma en que interactúan los teléfonos móviles. Desde la interacción de entrada pasiva hasta la interacción interactiva activa; el establecimiento de grandes modelos multimodales ha hecho que este método sea integral con texto, voz y video. Su teléfono móvil puede convertirse en su asistente personal de IA en el futuro.

03 Malas noticias: la IA es más como un veneno para los fabricantes nacionales de teléfonos móviles

Desde el segundo semestre de este año hasta el primer semestre del próximo, la tasa de penetración de los teléfonos móviles con IA intentará desafiar el umbral clave del 10%, una vez que se verifique la conclusión de la innovación en los métodos de interacción. Se estima que dentro de 3 años, la tasa de penetración de los teléfonos móviles con IA alcanzará rápidamente el 50%.

Sobre el papel, parece que todos los principales fabricantes de teléfonos móviles adoptarán activamente este cambio y todos están en la misma línea de partida. Cada marca ha lanzado su propio modelo de lenguaje de gran tamaño del lado del cliente, con parámetros similares y está equipado con su propio sistema operativo.

Pero la situación real es que las marcas de Android pueden enfrentar más presión que oportunidades. Si la dificultad de la competencia tradicional es de 100 puntos, Apple puede obtener 100 puntos. En los últimos años, cuando el volumen total de Android ha disminuido, la fuerza del producto ha aumentado de 60 puntos a 90 puntos, pero la IA aumentará directamente la dificultad de. el juego a 200 puntos, y Android La brecha se ampliará nuevamente sin piedad.

Figura: Comparación de los parámetros del modelo del lado terminal de diferentes fabricantes de teléfonos móviles con IA Fuente: Everbright Securities

1) La verdadera razón del nuevo récord de Apple

Históricamente, aunque Apple ha invertido mucho en IA, ha cometido un grave error en su dirección, es decir, no le importan los modelos grandes. Cree que los modelos grandes se utilizan para la búsqueda y no tienen valor para los fabricantes de teléfonos móviles. La aparición de la inteligencia del gran modelo hizo que Apple se diera cuenta de que había cometido un completo error.

A mediados de 2024, Apple saldrá por completo del atolladero de fabricar automóviles y MR y elegirá todo en IA. Y al conectarse a grandes modelos externos como OpenAI, Apple ha completado el último eslabón del rompecabezas de la IA y una vez más ha regresado a la dirección correcta de la industria.

A diferencia de otros fabricantes que consideran la IA como un truco y un punto de venta, el pensamiento de Apple sobre la IA es devolver el teléfono a la forma más natural de interacción, en lugar de limitarse a instrucciones estructuradas pasivas.

Para lograr este objetivo, Apple ha planteado un ambicioso plan de 10 años, dividido en tres periodos de tiempo:

La primera etapa: la etapa de interacción de voz de Siri. La actualización de iOS18 a finales de este año es la actualización más grande en los últimos 10 años. Desarrollada con arquitectura de inteligencia artificial, Siri se integrará en un centro de control inteligente para proporcionar inteligencia humana-computadora. interacción para teléfonos móviles.

La segunda etapa: utilizar modelos externos y modelos grandes multimodales entrenados por la propia Apple, confiar en su propia potencia informática híbrida en la nube, utilizar tecnología de inteligencia artificial para resolver problemas que son difíciles de manejar con los lenguajes informáticos tradicionales y lograr avances en las dos modalidades. de imágenes y texto. Se espera que la serie iPhone 18 introduzca completamente la tecnología de inteligencia artificial.

La tercera etapa: en los próximos diez años, la IA se convertirá en una parte real del sistema operativo y tendrá inteligencia real para comprender el mundo y las necesidades de los usuarios.

Además de planes estratégicos completamente diferentes, Apple también tiene más cartas que jugar desde una perspectiva de viabilidad técnica.

Si bien Apple disfruta del ecosistema ARM de bajo consumo, también puede utilizar su propia IP en la máxima proporción. Combinado con su propio sistema operativo y el proceso de fabricación más avanzado, las ventajas del hardware de Apple pueden, en teoría, superar a sus competidores. Por lo tanto, en teoría, entre los modelos del lado del dispositivo, Apple puede admitir el modelo más grande y se estima que puede alcanzar los 50 mil millones de parámetros.

Dado que la IA requiere más pagos, es probable que penetre desde máquinas de alta gama. Además, Apple representa el 20% de la cuota de mercado de la telefonía móvil y es el cliente premium más dispuesto a pagar una prima por una alta funcionalidad.

Apple define la IA como una innovación en métodos interactivos, con la mayor probabilidad de éxito y la brillante perspectiva de abrir el modelo de negocio siempre que tenga éxito. Estas son las verdaderas razones por las que el valor de mercado de Apple ha alcanzado un nivel récord.

2) ¿El sistema Android es capaz de luchar? La brecha se está ampliando

Ante la creciente ola de teléfonos móviles con IA, aunque todos los fabricantes de teléfonos móviles afirman ante el mundo exterior que conceden gran importancia a la IA, objetivamente hablando, debido al retraso en el rendimiento y al desprecio estratégico, Xiaomi no está en la misma línea de partida que Apple en el campo de la IA.

A diferencia de la estrategia familiar de Apple, el sistema Android depende del poder de las masas. Qualcomm/MediaTek es responsable de los chips, Google es responsable del sistema operativo y el fabricante de la marca OVM es responsable de los productos. Hay una brecha visible con Apple en cada vínculo. Una vez multiplicado, se convierte en un producto bidimensional.

Si, después de todo, la brecha de desempeño puede compensarse con el tiempo, entonces las diferentes opciones estratégicas conducirán fácilmente a un resultado en el que cuanto más trabajes, más fracasarás.

Entre ellos, Xiaomi tiene la mayor desviación estratégica. Mientras Apple ha anclado la innovación de los modelos interactivos, Xiaomi sigue enfatizando la estrategia de "plena ecología de las personas, los automóviles y el hogar" en su último informe financiero, como si estuviera estancada en el enfoque "1+N" de la era anterior.

Fuente: Informe provisional del Grupo Xiaomi 2024

El debate sobre la IA también refleja la comprensión de la empresa, que actualmente se mantiene en el nivel "habilitante". Xiaomi todavía considera la IA como un complemento, tratándola como una función adicional para teléfonos móviles, automóviles e IoT, y no menciona en absoluto la innovación en los métodos de interacción.

Fuente: Informe provisional del Grupo Xiaomi 2024

Debo admitir que las capacidades de la cadena de suministro de Xiaomi son absolutamente de clase mundial. El primer automóvil que construyó en solo 3 años no solo se vendió como un loco, sino que su margen de beneficio bruto superó el 10%, lo que ha hinchado las caras de todos los automóviles nuevos. -Haciendo fuerzas, incluso mirando a todo el país, solo las capacidades de la cadena de suministro de BYD pueden competir con él.

En aquel entonces, Lei Jun decidió construir un automóvil porque su comprensión subyacente era que los automóviles eran la tecnología más avanzada y tendrían un enorme efecto sifón en los teléfonos móviles. Xiaomi no tendría futuro si no construyera automóviles. Sin embargo, el establecimiento de modelos multimodales de IA a gran escala ha convertido la tecnología más avanzada en IA. La decisión de Apple de detener por completo el proyecto de construcción de automóviles y adoptar la IA es un ejemplo.

Por tanto, en 2024, Apple lanzará Apple Intelligence, pero Xiaomi sigue siendo un fabricante de automóviles. Apple quiere aprovechar la revolución en los métodos de interacción, mientras que Xiaomi quiere ampliar los escenarios de aplicación y define la IA como empoderamiento.

Debido al gran éxito de Xiaomi SU7, también somos optimistas sobre la competitividad de los automóviles Xiaomi. La inversión en automóviles definitivamente implicará demasiada energía para Xiaomi. No será tan fácil dar la vuelta en el futuro.

Si Xiaomi no puede hacer frente al desafío, es posible que a OPPO, VIVO y Honor no les vaya mucho mejor. Además de su relación con Qualcomm, que no es tan estrecha como la de Xiaomi, estas marcas no cotizan en el mercado y tienen participaciones cruzadas con la cadena de suministro, lo que les obliga a prestar más atención al flujo de caja y a los beneficios, lo que sólo restringirá su inversión en I+D.

Alguien definitivamente mencionará Transsion, que está completamente desalineado con la competencia. Fabrica teléfonos móviles de gama media a baja con un precio promedio de menos de 150 dólares estadounidenses. ¿Puede sorprender a todos con su "IA inclusiva"? Sugerimos no tener expectativas demasiado altas para Transsion, no hablemos de la viabilidad de la tecnología. Dado que la IA inevitablemente aumentará el coste de uso diario de los teléfonos móviles, pasarán al menos cinco años antes de que penetre en los móviles de gama baja. teléfonos.

Si decimos que en los últimos siete años, en el contexto de la disminución en la tasa de crecimiento del número total de teléfonos móviles, Xiaomi ha podido mantener su participación de mercado a través de varios métodos, como el desempeño de costos, los canales y el marketing, y ha escrito un registro del éxito pasado de los teléfonos móviles nacionales en venderse bien en todo el mundo. Pero de cara a los próximos 10 años, la IA ha despertado al león dormido de Apple.