новости

по состоянию на 29 августа были обнародованы промежуточные «табель успеваемости» за 2024 год пяти крупнейших страховых компаний с долей а: ping an of china, china life, picc, china pacific insurance и new china insurance. в целом, в соответствии с предыдущими ожиданиями отрасли, показатели пяти гигантов продемонстрировали явную тенденцию к восстановлению. в частности, в первой половине 2024 года общая чистая прибыль, приходящаяся на акционеров материнской компании пяти страховых компаний, достигла 171,799 млрд юаней, увеличившись по сравнению с аналогичным периодом прошлого года примерно на 12,55%. средний дневной заработок составил примерно 944 миллиона юаней по сравнению с 741 миллионом юаней за тот же период прошлого года.

в чем заключается «жесткая сила» каждой компании, стоящая за коллективным восстановлением отрасли? какие у вас планы на будущее?

общий темп роста чистой прибыли превысил 10%

статистические данные репортеров beijing business daily показали, что общая чистая прибыль, приходящаяся на акционеров материнской компании, в первой половине 2024 года пяти крупнейших страховых компаний, котирующихся на акции а, достигла 171,799 млрд юаней, что примерно на 12,55 больше, чем в прошлом году. %.

в частности, общая чистая прибыль ping an в первой половине года заняла первое место среди пяти перечисленных страховых компаний, достигнув 74,619 млрд юаней, что на 6,8% больше, чем в прошлом году. компания china pacific insurance лидировала по росту чистой прибыли: чистая прибыль в первом полугодии достигла 25,132 млрд юаней, что на 37,1% больше, чем в прошлом году. чистая прибыль, приходящаяся на акционеров china life, picc и xinhua insurance, составила 38,278 млрд юаней, 22,687 млрд юаней и 11,083 млрд юаней соответственно, что представляет собой рост в годовом исчислении на 10,6%, 14,1% и 11,1% соответственно.

в первой половине года, под влиянием множества факторов внутри страны и за рубежом, волатильность рынка капитала усилилась. каким испытанием станут пять крупнейших страховых компаний, акции которых котируются на бирже а?

что касается инвестиций, общий инвестиционный доход пяти страховых компаний в первом полугодии составил 337,063 млрд юаней, увеличившись на 33,29% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года. с точки зрения доходов от инвестиций, общий уровень доходности инвестиций пяти крупнейших листинговых страховых компаний находится в диапазоне 2,7%-4,8%, а четыре страховые компании добились увеличения в годовом исчислении, в том числе new china. общая доходность инвестиций в страхование увеличилась на 1,1 процентного пункта в годовом исчислении до 4,8%. однако чистая инвестиционная доходность продемонстрировала общую тенденцию к снижению и колебалась от 1,8% до 3,3%.

чтобы сбалансировать колебания доходности инвестиций, различные компании неизменно увеличивают свои инвестиции в активы с фиксированным доходом, такие как облигации. например, в первой половине года доля размещения облигаций среди основных видов инвестиций china life составила 57,36%, увеличившись на 3 процентных пункта. инвестиции в облигации china pacific insurance составили 55,6% инвестиционных активов, увеличившись на 3,9 процентных пункта. ping an из китая, picc и new china insurance также увеличили долю инвестиций в облигации.

в этой связи ван чжаоцзян, исполнительный директор шэньчжэньского исследовательского института инвестиций beishan fund changcheng, проанализировал, что нынешнее предпочтение страховых фондов инвестициям в облигации обусловлено, с другой стороны, жестким спросом на структуру распределения продуктов по управлению страховыми активами; это связано с текущей плохой работой рынка акций, объективными факторами, такими как неясное соотношение риска и выгоды.

заглядывая в будущее инвестиционного рынка, haitong international research report полагает, что с восстановлением внутренней экономики в будущем, если долгосрочные процентные ставки стабилизируются или восстановятся и повысятся, давление на новую доходность инвестиций страховых компаний с фиксированным доходом будет увеличиваться. почувствуй облегчение. в то же время продолжение реализации благоприятной политики в сфере недвижимости также поможет ослабить обеспокоенность страховых компаний по поводу качества их инвестиционных активов.

дэн бинь, помощник генерального директора и главный инвестиционный директор ping an of china, также считает, что худшее время для недвижимости прошло, сейчас наступает период адаптации, и сформировалась ситуация дна.

«ведущие страховые компании предпочтут распределять дивидендные акции центральных предприятий. общими характеристиками этих акций являются высокие отраслевые барьеры и стабильные доходы и дивиденды», - предсказал ван чжаоцзян.

стоимость нового бизнеса в сфере страхования жизни резко выросла

для компаний по страхованию жизни стоимость нового бизнеса является ключевым показателем, который представляет собой актуарно оцененную дисконтированную стоимость будущей чистой прибыли, полученной от нового бизнеса по страхованию жизни, проданного за определенный период времени.

с точки зрения стоимости нового бизнеса, пять компаний по страхованию жизни имеют сильную динамику роста, а стоимость нового бизнеса двух компаний увеличилась более чем на 50%.

среди них стоимость нового бизнеса picc life в первой половине 2024 года почти удвоилась, увеличившись на 91% в годовом исчислении до 3,935 млрд юаней. стоимость нового бизнеса xinhua insurance в первой половине года увеличилась; на 57% в годовом исчислении, до 3,902 млрд юаней; стоимость бизнеса последовала за picc life и new china insurance, достигнув роста на 22,8% до 9,073 млрд юаней;

за последние два года агентский канал, на который всегда полагались компании по страхованию жизни, пришел в упадок, а канал банковского страхования вновь обрел свое значение. условно говоря, комиссионная ставка канала банковского страхования выше, страховым компаниям приходится платить более высокие расходы, а вклад в стоимость невелик.

однако через год после реализации «объединения банков и страховых компаний» ценность нового бизнеса каналов банковского страхования ведущих страховых компаний значительно возросла. например, стоимость нового бизнеса ping an life в канале банковского страхования в первой половине 2024 года составила 2,641 млрд юаней, что на 17,3% больше, чем в прошлом году; picc life также заявила, что новый канал банковского страхования достиг 1,934 миллиарда юаней; млрд юаней в первой половине года, значительный рост с точки зрения страхования жизни china pacific insurance, стоимость нового бизнеса канала банковского страхования составила 1,934 млрд юаней, что является значительным увеличением. стоимость нового бизнеса в первой половине года увеличилась. на 26,5% в годовом исчислении, а коэффициент стоимости нового бизнеса составил 12,5%, увеличившись по сравнению с аналогичным периодом прошлого года на 5,6 процентных пункта.

почему стоимостной вклад канала банковского страхования становится все выше и выше? ван пэн, младший научный сотрудник пекинской академии социальных наук, сказал, что в последние годы регулирующие органы постоянно корректировали политику регулирования страховой отрасли, например, снимая ограничения на количество сотрудничества между филиалами коммерческих банков и страховыми компаниями, обеспечивая больше возможностей для продаж нового бизнеса для компаний по страхованию жизни. кроме того, ведущие страховые компании восприняли канал банковского страхования как основную движущую силу роста нового бизнеса и увеличили инвестиции для повышения уровня обслуживания и прибыльности бизнеса банковского страхования.

совокупный коэффициент страхования имущества и страхования от несчастных случаев упал на два и вырос на один

для «трех старейших» компаний по страхованию имущества: picc property & casualty insurance company, china pacific insurance property & casualty insurance company и ping an property & casualty insurance company, занимающих лидирующие позиции на рынке, три компании достигли в общей сложности чистая прибыль в первом полугодии составила 32,203 млрд юаней, что на 1,09% меньше, чем в прошлом году. среди них cpic property & casualty получила чистую прибыль в размере 4,792 млрд юаней, увеличившись на 18,6% в годовом исчислении, что является лидером по темпам роста; ping an property & casualty имела чистую прибыль в размере 9,954 млрд юаней по сравнению с предыдущим годом. годовой рост составил 7,2%; picc property & casualty имела самую высокую чистую прибыль в размере 17,457 млрд юаней, что является снижением в годовом исчислении.

что касается доходов от премий, бизнес трех компаний по страхованию имущества и от несчастных случаев стабильно рос: общий первоначальный доход от премий составил 585,421 млрд юаней, что на 4,54% больше, чем в прошлом году.

в этом году в некоторых районах нашей страны часто происходили стихийные бедствия. соответствующая информация, предоставленная департаментом по чрезвычайным ситуациям управления национальной комиссии по предотвращению, уменьшению и ликвидации последствий стихийных бедствий, показывает, что в первой половине этого года от различных стихийных бедствий в нашей стране в разной степени пострадали в общей сложности 32,381 миллиона человек. по всей стране, прямые экономические потери составили 93,16 млрд юаней.

стихийные бедствия в определенной степени влияют на совокупное соотношение компаний по страхованию имущества и от несчастных случаев. в первом полугодии совокупный коэффициент picc property & casualty составил 96,8%, увеличившись на 0,4 процентных пункта по сравнению с аналогичным периодом прошлого года из-за таких факторов, как крупные стихийные бедствия. ю цзэ, президент компании по страхованию имущества и от несчастных случаев picc, сообщил на конференции по промежуточным результатам picc, что в этом году компания по страхованию имущества и от несчастных случаев picc понесла общий убыток в размере 9 миллиардов юаней в результате катастроф.

общий совокупный коэффициент ping an property & casualty достиг 97,8%, улучшившись на 0,2 процентных пункта по сравнению с прошлым годом, из-за снижения убытков от андеррайтинга в сфере гарантийного страхования. однако совокупный коэффициент автострахования компании достиг 98,1%, т.е. рост на 1 процентный пункт по сравнению с аналогичным периодом прошлого года. в первом полугодии совокупный коэффициент андеррайтинга cpic property & casualty улучшился, снизившись на 0,8 процентного пункта до 97,1%.

поскольку глобальное потепление климата и экстремальные погодные условия случаются часто, индустрии страхования имущества и страхования от несчастных случаев необходимо срочно перейти от традиционных компенсаций после стихийных бедствий к предотвращению и раннему предупреждению до стихийных бедствий. ван пэн считает, что компании по страхованию имущества должны улучшить свою способность выявлять и предотвращать риски, такие как стихийные бедствия, а также улучшать оценку рисков и уровни раннего предупреждения с помощью научных и технологических средств. что касается снижения рисков, предоставляя клиентам услуги по снижению рисков, такие как консультации по предотвращению и смягчению последствий стихийных бедствий, консультации по предотвращению потерь и т. д., мы можем уменьшить фактические потери клиентов и компенсационные расходы, тем самым контролируя общий уровень затрат.

репортер beijing business daily ху юнсинь и ли сюмэй