Новости

한어Русский языкEnglishFrançaisIndonesianSanskrit日本語DeutschPortuguêsΕλληνικάespañolItalianoSuomalainenLatina

Производство Huxiu Technology Group

Автор |

Редактор | Мяо Чжэнцин

Изображение заголовка | Визуальный Китай

Китайский рынок Apple и глобальный рынок, похоже, разделяются на два противоположных зеркальных мира: насколько удивителен глобальный рынок и насколько одинок китайский рынок.

Утром 2 августа по пекинскому времени Apple опубликовала свой финансовый отчет за третий квартал 2024 финансового года (то есть за второй квартал 2024 года). За этот период общий доход компании составил 85,777 миллиардов долларов США по итогам года. -годовой рост на 5%, самый высокий доход в истории. Во втором квартале чистая прибыль составила 21,448 миллиарда долларов США, годовой рост на 7,88% составил 1,4 доллара США в годовом исчислении; рост на 11%.

Эта серия отличных финансовых данных почти полностью превзошла предыдущие консенсусные ожидания рынка, но один из данных был особенно привлекателен: падение Большого Китая в годовом исчислении составило 6,5% до 14,73 млрд долларов США, став единственным крупным рынком Apple, который упал. .

Падение Apple на китайском рынке на этом не заканчивается.

На телефонной конференции после публикации финансового отчета Кук заявил, что «установленная база iPhone в этом квартале достигла рекордного уровня, и мы очень этому рады». Однако, согласно статистике, опубликованной независимым исследовательским агентством IDC. на прошлой неделе,На китайском рынке смартфонов во втором квартале этого года рыночная доля Apple впервые выпала из пятерки лидеров и вошла в «другую» индустрию.

Также Кука беспокоят темпы внедрения Apple Intelligence. На этой неделе была официально выпущена iOS 18.1, и некоторые пользователи смогли первыми ощутить некоторые функции Apple Intelligence. Однако все больше и больше фактов показывает, что «версия Apple Intelligence для Chat GPT» больше всего ждет пользователей. будет отложено.

Что касается «китайской версии Apple Intelligence», которая больше всего беспокоит отечественных пользователей, Кук продолжал придерживаться принципа неопределенности, говоря лишь, что «мы были в контакте с регулирующими органами, включая Китай и Европейский Союз, и Apple надеется, что чтобы пользователи во всех регионах могли использовать соответствующую функцию».

По крайней мере, для китайских пользователей пирог Apple в области искусственного интеллекта действительно слишком велик, чтобы его жевать.

Смущающее «двойное убийство объема и цены»

Начиная с третьего квартала прошлого года, выручка Apple в Большом Китае падала четыре квартала подряд.

Но в отличие от последних нескольких кварталов, текущая ситуация на рынке смартфонов, ПК и других терминалов намного лучше.По статистике IDC, во втором квартале этого года поставки смартфонов в Китае выросли на 8,9% в годовом исчислении. За исключением OPPO и Honor, которые немного снизились, существенно выросли поставки других отечественных брендов.

На этом фоне Apple до сих пор не смогла положить конец своему спаду в Китае. Основная причина заключается в том, что нынешнему iPhone фактически не хватает некоторых сегментов рынка и ведущих приложений.

Наиболее типичным из них является рынок складных ширм. Согласно статистике IDC, общий объем внутренних поставок моделей складных ширм во втором квартале этого года достиг 2,57 млн ​​единиц, увеличившись на 104,6%. Фактически, этот рынок прошел стадию «обучения пользователей», и есть даже признаки «ценовой войны». Однако мобильный телефон Apple со складным экраном все еще появляется только в различных сообщениях зарубежных СМИ.

Хотя многие специалисты-практики сообщили автору, что большинство моделей складных экранов на рынке созданы с условием «получения убыточной прибыли» из-за высоких затрат на исследования и разработки, нельзя отрицать, что в настоящее время только модели складных экранов Мобильные телефоны может обеспечить стабильный рост рынка для производителей.

Еще одно отсутствие — ИИ. С начала этого года отечественные производители мобильных телефонов пошли по стопам ПК и предложили концепцию «ИИ на стороне устройства». В отличие от приложений системного уровня, таких как Apple Intelligence, отечественные специалисты уделяют больше внимания развитию сцены. приложения, такие как украшение изображения, интеллектуальное письмо, запись и другие функции.

Иногда интерпретации ИИ отечественными производителями появляются только в определенных сценариях использования, например, «функция устранения ИИ», которая в основном доступна на новых телефонах. Ее функция заключается в устранении фоновой толпы на фотографиях пользователей.

Хотя эти функции могут показаться не такими захватывающими, как грандиозное повествование об Apple Intelligence, они действительно могут стать важным фактором в изменении телефонов для массовых пользователей за пределами экосистемы Apple.

Помимо вышеперечисленных причин, следует упомянуть еще один фактор – это сильная прибыль Huawei.

В апреле этого года, после выпуска серии Pura 70, некоторые организации прогнозировали, что объем запасов Pura 70 будет немного выше, чем у серии Mate 60, достигнув 13-15 миллионов единиц. Однако через месяц после выпуска. При выпуске этой модели были каналы, по которым Шан сообщил автору, что объем поставок Pura 70 намного превысил показатели Mate 60 за тот же период.

В данных отражено, что согласно статистике Canalys, поставки Huawei на внутренний рынок достигли 10,6 млн единиц во втором квартале этого года, что на 41% больше, чем в прошлом году. Учитывая дублирование Apple и Huawei на рынке смартфонов высокого класса, снижение продаж Apple на внутреннем рынке не связано с последним.

На телеконференции в последнем финансовом квартале (первый квартал 2024 года) Кук упомянул:«Китайский рынок всегда был самым конкурентным рынком в мире», и конкуренция Apple в Китае в этом квартале кажется более пассивной.

Apple не остается в стороне от этих потенциальных угроз. В мае этого года Apple официально начала снижать канальные цены на серию iPhone 15. Во время «Большой распродажи 618» в этом году Apple запустила крупнейшее снижение цен в истории со скидками на всю серию от 1400 до 2300 юаней. Усилия по продвижению сторонних каналов еще более интенсивны, но даже в этом случае Apple все еще не удалось переломить ситуацию с «убийством как объема, так и цены».

Даже с точки зрения глобального рынка производительность серии iPhone 15 неудовлетворительна. Согласно финансовому отчету, выручка от бизнеса iPhone за этот квартал составила 39,296 млрд долларов США, что на 0,94% меньше, чем за тот же период прошлого года.

Достигнут ли пик высокой валовой прибыли?

Можно предвидеть, что до выпуска iPhone 16 у Apple не будет эффективных средств для увеличения продаж iPhone, а доходы от другого оборудования, за исключением iPhone, также будут посредственными.

По данным бизнес-подразделения, доход от Mac в этом квартале составил 7,009 миллиарда долларов США, что на 2,4% больше, чем за тот же период прошлого года; доход от бизнеса в области носимых устройств и умного дома составил 8,097 миллиарда долларов США, что на 2,3% меньше, чем за тот же период прошлого года; год.

С точки зрения доходов от аппаратного обеспечения iPad стал переломным моментом. Выручка за этот период достигла $7,162 млрд, увеличившись на 23,7% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года. В основном это связано с обновлением линейки продуктов iPad Pro, которое сделало его основным источником дохода от оборудования в этом квартале, который оказался намного выше предыдущих консенсус-ожиданий отрасли (6,22 миллиарда долларов).

Однако следует отметить, что основная причина существенного роста выручки iPad в этом квартале заключается в том, что до выхода нового iPad Pro линейка продуктов не обновлялась в течение 18 месяцев, и, несмотря на появление OLED-экранов и M4 чипов, новый iPad Pro iPad Pro стал продуктом с самым большим обновлением аппаратного обеспечения в своем роде, но в определенной степени он также превышает будущие потребности пользователей в замене.

Также стоит выделить бизнес по предоставлению программного обеспечения. Доход Apple от программных услуг достиг рекордного уровня в этом квартале, достигнув $24,213 млрд, увеличившись на 14% в годовом исчислении, снова установив новый рекорд, а его доля в общем доходе Apple еще больше увеличилась до 28,23%.

Но на фоне высоких темпов роста бизнес Apple по предоставлению программных услуг также скрывает скрытое беспокойство.

Прежде всего, необходимо объяснить, что согласно статистическим данным Apple, Apple Music, iCloud, Apple Pay, Apple Card и реклама включены в эту категорию, при этом наибольшая доля взимается пользователями при совершении «внутриприложений». Покупки». Торговая комиссия в размере 30% известна как «налог Apple».

Во многих странах и регионах сопротивление «яблочному налогу», возглавляемое официальными регулирующими органами, стало тенденцией.

Возьмем, к примеру, регион ЕС. С прошлого года ЕС наложил на Apple множество ограничений посредством Закона о цифровом рынке. На данный момент уступки Apple в ЕС включают в себя:

• Начиная с iOS 17.4 сторонние магазины приложений будут открыты для пользователей в ЕС.

• Снизить «налог Apple» для разработчиков в ЕС с 30% до 17%.

• Разработать NFC-платежи бесплатно третьим лицам

За пределами Европы правительства Японии и Кореи в настоящее время разрабатывают законопроекты по снижению или ограничению «налога на Apple».

Судя по данным, по сравнению с предыдущими тремя кварталами, хотя доходы от программных услуг стабильно росли поквартально, темпы роста показали тенденцию к замедлению.

Стоит отметить, что валовая прибыль Apple в бизнесе по производству оборудования в последние годы в основном оставалась неизменной и составляла около 36–37%. Однако общая валовая прибыль достигла исторического максимума в 46,1%, что обусловлено услугами программного обеспечения. В результате ограничений Политики накладываются уровни программных услуг, и Apple может быть трудно поддерживать высокие показатели валовой прибыли.

С ИИ все будет хорошо?

На телефонной конференции после публикации отчета о доходах Кук взволнованно заявил, что «Apple Intelligence предоставляет пользователям еще одну вескую причину для обновления».

Но при этом Кук также раскрыл ключевую информацию: интеграцию ChatGPT и Siri планируется завершить до конца этого года, а Apple планирует поэтапно запускать функцию Apple Intelligence.

Это также, похоже, подтверждает мнение людей, включая Марка Гурмана, о том, что Apple Intelligence будет отложена. Если Apple Intelligence не удастся предустановить на выпущенный осенью iPhone 16, это может оказать определенное влияние на его продажи.

Кроме того, Кук до сих пор не дал положительного ответа на вопрос, как Apple Intelligence будет внедряться в Китае.

Конечно, раньше индустрия не возлагала на это больших надежд. В материковом Китае сотрудничество Apple со сторонними крупными моделями стало несомненным фактом. Но еще неизвестно, какую пользу эти отечественные сторонние модели могут принести iOS. Что касается китайской версии модели Samsung S24, которая сейчас присутствует на рынке, хотя она оснащена специально для нее функциями Baidu, Meitu и других компаний, реакция рынка относительно средняя.

Это связано с проблемой «источника поиска»: источником поиска модели Gemini Nano, представленной в зарубежной версии модели S24, являются «все веб-страницы, которые можно найти в Google», а отечественная индивидуальная модель находится в поиске. Источник гораздо более ограничен.

Кроме того, даже если отечественные модели iPhone будут оснащены «локальными сторонними моделями», Apple обязательно сохранит базовые функции Apple Intelligence, такие как голосовые помощники.

Но это вызовет проблему «звонков друг другу между моделями». Например, использование голосового помощника для вызова функции, требующей доступа к API сторонней модели. Инсайдеры отрасли ранее сообщали автору, что текущая тенденция в интеллектуальных терминалах заключается в том, что традиционный GUI (графический интерфейс операций) постоянно размывается, что сопровождается обогащением интерактивных форм и сокращением уровней работы приложений, и все это требует разных моделей. . Высокочастотный доступ.

Согласно тону Apple, закрытая и глубоко интегрированная экологическая структура является необходимым условием для вывода всех продуктов на рынок, что является большой проблемой для Apple.

Даже игнорируя особые обстоятельства материкового рынка Китая, учитывая, что Apple Intelligence еще не продемонстрировала характеристики «убийственного приложения», кажется, под вопросом, смогут ли пользователи купить его в будущем.