Nachricht

한어Русский языкEnglishFrançaisIndonesianSanskrit日本語DeutschPortuguêsΕλληνικάespañolItalianoSuomalainenLatina

In den letzten Monaten war das Bestreben von Samsung HBM3, NVIDIA-KI-Chips zu liefern, ein Thema im Fokus der Branche. Bis vor kurzem gab es Gerüchte, dass der Samsung HBM3-Speicher von NVIDIA genehmigt wurde und möglicherweise bereits im August für NVIDIA H20-Chips geliefert wird. Dies ist das erste Mal, dass Samsung HBM-Speicher an Nvidia liefert und damit die bisherige Situation von SK Hynix, ausschließlich seine KI-Chips zu liefern, durchbricht.

Obwohl noch nicht offiziell bekannt gegeben wurde, dass er den Test bestanden hat, sollte der H20-Chip mit Samsung HBM3 keine Produktrisiken auf dem chinesischen Markt eingehen und die Wettbewerbsfähigkeit der Branche durch Kostenoptimierung, „Preiskampf“ und andere Maßnahmen weiter stärken, was beunruhigend ist der heimische KI-Chip-Markt. Die Zusammenarbeit wird dazu beitragen, einen Teil der Verluste von Nvidia durch Sanktionen und Wettbewerb abzumildern und gleichzeitig die Lieferkette zu diversifizieren.

Da sich das Muster und die Entwicklungssituation der KI-Branche ändern, schwanken die Verkäufe von NVIDIA H20-Chips auf dem Inlandsmarkt. Von der Unbeliebtheit bis hin zum Wechsel zu Firmenkunden, die um die Bezahlung konkurrieren, wird der Inlandsumsatz der H20-Chips von NVIDIA erwartet in diesem Jahr 12 Milliarden US-Dollar erreichen. Dazu gehören Änderungen bei den Kosten für H20-Chips und Nvidias Einbindung in Branchenentwicklungstrends, es gibt aber auch Herausforderungen wie internationale Beschränkungen.

Den Grundstein für einen „Preiskampf“ legen

Um in Nvidias KI-Chip-Lieferkette einzudringen, wurde der HBM3 von Samsung bei seinen Bemühungen, seine Tests zu bestehen, um mehrere Monate „verzögert“.

Bereits im Februar dieses Jahres gab Samsung bekannt, dass es den branchenweit ersten 36-GB-12-Layer-HBM3E-Chip entwickelt hat und die Massenproduktion in der zweiten Hälfte dieses Jahres plant. Die Branche wies jedoch darauf hin, dass der Samsung HBM3 aufgrund von Problemen mit der Erwärmung und dem Stromverbrauch die Tests von Nvidia anschließend nicht bestanden habe. Bis vor Kurzem gab es Gerüchte, dass Samsung HBM3 speziell für den chinesischen Markt für den Einsatz in Nvidias H20-Chip zugelassen sei.

In diesem Zusammenhang sagte Dr. Zhang Jun, Vorsitzender von China Europe Capital und Vorsitzender der Intelligent Hardware Association, der sich seit langem auf den Bereich der KI-Chips konzentriert, dass dies in gewisser Weise zeige, dass Samsung HBM3 die relevanten Tests von Nvidia bestanden habe . "Obwohl keine der Parteien offiziell bekannt gegeben hat, dass sie den Test bestanden hat,,AberH20 adoptiert Die Leistung des Samsung HBM3 sollte gewährleistet sein und es bestehen keine Produktrisiken auf dem riesigen chinesischen Markt. Auf dem strategischen Weg achtet Nvidia eher auf Kosteneffizienz als auch auf eine Diversifizierung der Lieferkette An einem Baum aufgehängt. "

Seit 2022 beliefert SK Hynix exklusiv HBM3 für Nvidia AI-Chips. Auf dem Weg der HBM-Technologie setzt SK Hynix auf die Batch-Reflow-Molding-Underfill-Technologie (MR-MUF), eine Verpackungsprozesstechnologie, bei der nach dem Stapeln von Halbleiterchips ein flüssiges Schutzmaterial in den Raum eingespritzt und verfestigt wird.

Samsung verwendet bei HBM die Technologie der thermisch gepressten nichtleitenden Folie (TC-NCF), die bei jedem Stapeln der Chips eine Schicht einer nichtleitenden Klebefolie zwischen die Schichten legt. Die Membran ist ein Polymermaterial, das die Chips voneinander isoliert und die Verbindungspunkte vor Stößen schützt. Samsung besteht darauf, dass die NCF-Technologie die „beste Lösung“ für HBM sei, wurde jedoch von der Branche wiederholt wegen Problemen wie der Ausbeute kritisiert.

Mit der tatkräftigen Förderung von HBM3-ErtragsverbesserungLaut einem Umfragebericht ist es derzeit soErtragGleichzeitig sollte es möglich sein, 55 % zu erreichen, um Kundenbeschwerden vorzubeugen.Jetzt mitten im ProzessJeder Schritt muss getestet werden, aber er liegt immer noch unter den 7 von SK Hynix0%-80 % Rendite.

Zur Frage, ob NVIDIA Samsung HBM3 auf andere KI-Chips anwenden wird, sagte ein Vertreter eines führenden inländischen Rechenleistungsunternehmens: „ Da der H20-Chip in vielen Bereichen Kompromisse eingegangen ist, darunter Rechenleistung, BM-Kapazität und -Bandbreite sowie Intercard-Verbindungsfähigkeiten, wird die Frage, ob Nvidia HBM3 in Zukunft auf anderen AI-Chips verwenden wird, hauptsächlich davon abhängen, ob ähnliche Anforderungen bestehen Es wird nicht für das neueste Flaggschiffprodukt verwendet. "

Diese Zusammenarbeit zwischen Nvidia und Samsung wird in Zukunft dazu beitragen, einen Teil der durch Sanktionen und Wettbewerb verursachten Verluste abzumildern. Branchenanalysten sagen, dass Nvidias Schritt, die HBM-Technologie von Samsung für den chinesischen Markt zuzulassen, ein wichtiger Schritt bei der Bewältigung der komplexen und wettbewerbsintensiven Landschaft ist. Dies ist nicht nur eine Maßnahme zur Einhaltung gesetzlicher Vorschriften, sondern auch eine Herausforderung auf den harten Wettbewerb unter chinesischen Unternehmen.

Bezüglich der Frage, ob der Einsatz von Samsung HBM3 die Wettbewerbsfähigkeit von H20-Chips auf dem chinesischen Markt steigern wird, sind Vertreter der oben genannten Rechenleistungsunternehmen der Ansicht, dassDas Design von H20 selbst ist ausschließlich für den Hausgebrauch bestimmt, und hinsichtlich der Leistung wurden viele Kompromisse eingegangen. Der Status quo wird sich durch HBM3 nicht ändern.Dr. Zhang Jun sagte:Angesichts der aktuellen EntwicklungslageNvidia brauchtauf dem chinesischen MarktmachenBessere Ergebnisse.Der H20-Chip übernimmt dreiStar HBM3 kann die Kosten weiter optimieren und eine bessere Grundlage für Preiskämpfe bieten, die das inländische A aufheizen werdenIchipDer Marktwettbewerb verschärft sich.

Darüber hinaus könnte Samsung HBM3 nach der Übernahme durch den H20-Chip die Dominanz von SK Hynix weiter herausfordern.

Die Bank of America wies darauf hin, dass der Umsatz von Samsung HBM3 kurzfristig möglicherweise nicht wesentlich steigen wird. Der Umsatz wird in den Jahren 2024 bis 2025 voraussichtlich 500 Millionen bzw. 2,4 Milliarden US-Dollar betragen, was 10 % bzw. 34 % des Gesamtumsatzes von HBM ausmacht haben im gleichen Zeitraum einen größeren Einfluss auf das Ergebnis von SK Hynix. Sollte die Samsung HBM4-Zertifizierung erfolgreich sein, wird sich dies erheblich negativ auf das Ergebnis von Hynix im Jahr 2026 auswirken, die aktuelle prognostizierte Erfolgsquote ist jedoch gering.

Betreten Sie die Richtung der industriellen Entwicklung

Da sich das Muster und die Entwicklungssituation der KI-Branche ändern, schwankt die Verkaufssituation von NVIDIA H20-Chips auf dem Inlandsmarkt.

Im Januar 2024 stellte sich heraus, dass Nvidia H20-Chips aufgrund einer erheblichen Reduzierung der Rechenleistung im Land unbeliebt waren. Einige große Internetunternehmen und Cloud-Hersteller haben ihre Bestellungen für Nvidia AI-Chips reduziert. Nachdem jedoch im Mai bekannt wurde, dass der Preis für H20-Chips gesenkt wurde, änderte sich der Markt allmählich.

Anfang Juli prognostizierte die Branchenforschungsorganisation SemiAnalysis, dass Nvidia im Jahr 2024 voraussichtlich mehr als 1 Million H20-Chips ausliefern wird.Der Preis eines einzelnen Chips liegt bei 12.000 bis 13.000 US-Dollar.wird dazu beitragenMehr als 12 Milliarden US-Dollar Umsatz.Undletztes GeschäftsjahrNvidiaDer Umsatz in China betrug 10,3 Milliarden US-Dollar, was bedeutet, dass man sich ausschließlich auf H. verlässt20 Chips dürften den Vorjahresumsatz übertreffen.

Dylan Patel, Chefanalyst bei SemiAnalysis, glaubt, dass der H20-Chip zwar auf dem Papier schwächer ist als inländische Chips chinesischer Hersteller, aber mit den Vorteilen des HBM-Speichers dennoch gewisse Vorteile im tatsächlichen Einsatz hat.

Daten zeigen, dass der Nvidia H20-Chip über 96 GB Speicher verfügt, was nicht nur mehr ist als die speziell für den chinesischen Markt entwickelten A800 (80 GB) und H800 (40 GB) der vorherigen Generation, sondern auch deutlich mehr als der 64 GB Speicher wichtiger inländischer AI-Chips Konkurrenten.

Da die Gewinnspanne von Samsung HBM geringer ist als die von SK Hynix, wird der Wechsel zu Samsung HBM3-Speicher für H20-Chips zur Kostensenkung beitragen. Dr. Zhang Jun sagte: „Entkopplung der chinesisch-amerikanischen Technologie,Yingwei Die inländischen Kunden von Da sind preissensibel und China bleibt eine seiner größten Einnahmequellen.Daher Nvidiawird in China weiter übernommenKastrierte Version H20 Chips testen die Möglichkeit eines Preiskampfs, ergänzt durchCDie ökologischen Vorteile von UDA führen zu einer starken Wettbewerbsfähigkeit, wodurch der Wettbewerbsraum verkleinert wird und inländische Unternehmen die Kosten tragen können.”

Andererseits eignet sich die Konfiguration von NVIDIA H20 bei der Anwendung auf große Modelle eher für Inferenz als für das Modelltraining, was ebenfalls dem aktuellen Entwicklungstrend der inländischen Großmodellindustrie widerspricht.

Ein Brancheninsider betonte: „In den letzten Monaten hat der inländische Großmodellmarkt viele Veränderungen erlebt. Der Bedarf an Rechenleistung verlagert sich von der Großmodellschulung hin zur Inferenznachfrage. Gleichzeitig besteht eine zunehmende Nachfrage nach privatisiertem Inferenzeinsatz Die Fähigkeiten von Open-Source-Modellen werden immer besser und tendieren immer mehr dazu, kleine Modelle zu erstellen, um bestimmte Aufgaben zu erfüllen.„Die Nachfrage nach großer Rechenleistung ist schwächer geworden und die Nachfrage nach kleinen Clustern ist gestiegen. Dieser Trend hat zu einer Aufheizung des Inferenzmarktes geführt, was zum Umsatzwachstum von Nvidia H20-Chips beitragen wird.“

Allerdings sind nicht alle in der Branche sehr optimistisch, was die Absatzaussichten von H20-Chips angeht. Vertreter der oben genannten Rechenleistungsunternehmen glauben, dass Nvidia H20 einer der wenigen Chips ist, die seit Einführung des „Chip Act“ konform verkauft werden können. Aufgrund von Leistungseinschränkungen ist dies jedoch für H20 unrealistisch Der Inlandsumsatz beträgt in diesem Jahr 12 Milliarden US-Dollar. Das lässt sich am besten anhand des Finanzberichts von Nvidia bestätigen.

“Obwohl der H20-Chip immer noch gewisse Vorteile in Bezug auf Vielseitigkeit und Stabilität bietet, ist aufgrund der schrumpfenden Rechenleistung ein Teil des Marktes für heimische Chips übrig geblieben. Dies ist ein guter Zeitpunkt, um heimische KI-Chips zu entwickeln."Er sagte.

Darüber hinaus sind H20-Chips immer noch mit einigen internationalen geopolitischen Unsicherheiten konfrontiert. Kürzlich zeigte ein Kundenbericht von Jefferies Securities, dass die US-Regierung über neue Handelsbeschränkungen nachdenkt, die Nvidia möglicherweise daran hindern, seinen speziell für den chinesischen Markt eingeführten H20-KI-Chip zu verkaufen. Wenn die Beschränkung offiziell umgesetzt wird, könnte Nvidia etwa 12 Milliarden US-Dollar an Einnahmen verlieren.