Nachricht

한어Русский языкEnglishFrançaisIndonesianSanskrit日本語DeutschPortuguêsΕλληνικάespañolItalianoSuomalainenLatina

Der unmittelbarste Beweggrund für die Börsennotierung dieser Versicherungstechnologieunternehmen im Ausland ist oft „Wettrückkaufvereinbarungen“.

Text/Täglicher Finanzbericht Li Jia

Nachdem inländische Versicherungstechnologie-Vermittlungsunternehmen die Anfangsphase des starken Wachstums erlebt hatten, haben sie ihr Tempo bei der Börsennotierung erheblich beschleunigt.

Seit 2020 sind Huize, Tianruixiang und Shuidi erfolgreich in den Vereinigten Staaten notiert, im September 2023 wurde Cheche Technology über SPAC auch erfolgreich an der US-Börse notiert.

Zu Beginn des neuen Jahres 2024 hat sich der IPO-Prozess inländischer Versicherungstechnologie-Vermittlungsunternehmen erheblich beschleunigt und erneut einen kleinen Aufschwung bei Börsennotierungen im Ausland ausgelöst. In nur einer Woche von März bis April dieses Jahres wurden Youjia Insurance und Zhibao Technology erfolgreich an der NASDAQ in den Vereinigten Staaten notiert und erregten damit Aufmerksamkeit in der Branche.

Darüber hinaus ist die Hongkonger Börse auch ein beliebtes Börsenziel für Versicherungstechnologie-Vermittlungsunternehmen. Derzeit starten Handhui Technology, die Muttergesellschaft von Little Umbrella Insurance Brokers, und Zhongmiao Innovation Technology, eine Tochtergesellschaft der Haier Group, eine Angriff auf Listung. Umfangreiche Vorbereitungen treffen.

Erst kürzlich, am 30. Mai, gab die Internet-Versicherungsvermittlungsplattform Yuanbao bekannt, dass sie die Genehmigung der Securities Regulatory Commission erhalten habe und kurz vor dem Börsengang in den Vereinigten Staaten stehe. Anfang Juli wurde dann auch der Börsengang von Aiyunbao in den USA bei der China Securities Regulatory Commission registriert.

Wenn man jedoch auf die IPO-Geschichte der Versicherungsvermittler zurückblickt, hat niemand alles im Griff. Obwohl die Zahl der Vermittlungsunternehmen, die an der Börse notiert sind oder auf ihre Börsennotierung warten, zugenommen hat, kann man nur sagen, dass die aktuelle Marktleistung bei weitem nicht den Erwartungen entspricht und die Besorgnis der Vermittlungsbranche, die sich derzeit in einer Krise befindet, nicht lindert eine immer schwieriger werdende Überlebens- und Entwicklungssituation.

Darüber hinaus ergeben sich die größeren Herausforderungen auch aus zwei Aspekten: Erstens, da „Börsennotierung und Insolvenz“ zur Norm geworden sind, ist jetzt möglicherweise nicht der beste Zeitpunkt für Versicherungsvermittler, sich zusammenzutun, um an die Börse zu gehen. Zweitens gehört das Vertriebsmodell, bei dem Versicherungsvermittler auf Provisionen als Haupteinnahmequelle angewiesen waren, mit der rasanten Entwicklung der Technologie und dem kontinuierlichen Aufkommen neuer Talente, des Geschäftsmodells und der Rolle der Vergangenheit an Die Positionierung von Versicherungsvermittlern unterliegt tiefgreifenden Veränderungen und Neuerfindungen. In diesem Transformationsprozess stehen nicht nur Internet-Versicherungsmakler, sondern die gesamte Vermittlerbranche vor einer Reihe gemeinsamer Herausforderungen und Probleme, die dringend gelöst werden müssen.

Insurtech-Vermittler haben unterschiedliche Entwicklungsmodelle

„Wetten Sie auf Wiederkauf“ wird zum Schlüsselfaktor bei Massenangeboten

Yuanbao und Aiyunbao, die in letzter Zeit große Fortschritte bei der Börsennotierung gemacht haben, sind relativ junge Unternehmen. Obwohl es sich bei beiden um Vermittler von Internet-Versicherungstechnologien handelt, gibt es immer noch gewisse Unterschiede im Geschäftsmodell und im Hauptgeschäft des Unternehmens.

Aus öffentlichen Informationen geht hervor, dass Yuanbao im September 2019 gegründet wurde. Es handelt sich um eine technologiegesteuerte Internet-Versicherungsvermittlungsplattform mit Hauptsitz in Peking, die sich der Bereitstellung maßgeschneiderter und umfassender Versicherungsprodukte und Schutzdienste für die Öffentlichkeit verschrieben hat. Das Unternehmen hat derzeit Millionen zahlender Nutzer, die mehr als 90 % der inländischen Gebiete abdecken, und arbeitet eng mit namhaften Versicherungsunternehmen der Branche wie Ping An of China, Taikang Insurance, China Life, PICC und Zhongan zusammen Versicherung.

Berichten zufolge hat Yuanbao, das erst im Jahr 2020 seinen offiziellen Betrieb aufnahm, in nur einem Jahr vier Finanzierungsrunden erhalten und damit ein neues Tempo in der Internet-Versicherungsbranche gesetzt. Insbesondere im Jahr 2021 wurden fast 1 Milliarde Yuan an Finanzierungen der Serie C erhalten Viele Investitionen der Branche konzentrieren sich darauf. Medienberichten zufolge hat Yuanbao kürzlich eine weitere groß angelegte Finanzierungsrunde abgeschlossen.

Aus Produktsicht hat Yuanbao mit mehr als 20 Versicherungsunternehmen bei insgesamt mehr als 50 Produkten zusammengearbeitet, wobei der Schwerpunkt auf Krankenversicherung, Versicherung gegen schwere Krankheiten, Unfallversicherung usw. lag und eine „Langzeitversicherung + Kurzzeitversicherung“ gebildet wurde. ” diversifizierte Produktmatrix. Im langfristigen Entwicklungsplan von Yuanbao steht die Krankenversicherung weiterhin im Mittelpunkt der Bemühungen. Zu diesem Zweck wurde eine große gesundheitsökologische Plattform eingerichtet, um ein großes „Versicherung + Medizin“-Dienstleistungsökosystem zu schaffen, das den Benutzern Gesundheitsmanagement + Versicherung + bietet Krankheitsmanagement. Integrierte Dienstleistungen.

Was die Notierung betrifft, hat Yuanbao kürzlich von der Abteilung für internationale Zusammenarbeit der China Securities Regulatory Commission eine Anmeldemitteilung für die Ausgabe und Notierung im Ausland erhalten. Das Unternehmen plant, nicht mehr als 64,5 Millionen Stammaktien auszugeben und diese an der Nasdaq oder der New York Stock zu notieren Austausch in den Vereinigten Staaten.

In der letzten Phase der Börsennotierung verlangte die chinesische Wertpapieraufsichtsbehörde jedoch auch, dass Yuanbao zusätzliche Erläuterungen zum Umfang der Erhebung und Speicherung personenbezogener Daten und zur Verwendung der Datenerhebung vorlegt Einhaltung des Aktienanreizplans und die vier wichtigsten Anfragen der Betreibergesellschaft Yuanbaofu zur Einhaltung des Gesundheitsmanagements.

Ein weiteres Unternehmen, das einen Börsengang in den Vereinigten Staaten anstrebt – Aiyunbao – wurde 2015 gegründet und hat seinen Hauptsitz in Shanghai. Es bietet hauptsächlich „Technologie + Service“-Lösungen für Versicherungsinstitute und Versicherungspraktiker und unterstützt Benutzer rund um das vor- und nachgelagerte Kernprodukt Systeme – Der Upstream unterstützt Versicherungsinstitute und bietet Versicherungsunternehmen eine Reihe von Dienstleistungen, darunter Produktdesign, intelligente Middle Offices und intelligente Risikokontrolle. und After-Sales. Verbessern Sie die betriebliche Effizienz und rekonstruieren Sie das Ökosystem der Versicherungsmaklerbranche.

Die neuesten Daten zeigen, dass Aiyunbao bis Ende 2021 mehr als 25 Millionen Nutzer bedient, mit mehr als 100 Versicherungsunternehmen zusammengearbeitet hat, der Plattform-GMV 11,3 Milliarden überstieg, der Agenten-Output-Wert um das Zehnfache gestiegen ist und der Umsatz im Jahr 2021 2 Milliarden erreichte.

Im Gegensatz zur fortgesetzten Kapitalfinanzierung von Yuanbao gab es nach Abschluss der Serie-B-Finanzierung von Aiyunbao im Jahr 2019 keine Neuigkeiten über seine Finanzierung auf dem Markt.

Einige Analysten wiesen darauf hin, dass die direkteste Motivation für die Notierung dieser Versicherungstechnologieunternehmen im Ausland häufig in der „Wettrückkaufvereinbarung“ liegt. Gemäß dieser Vereinbarung können Anleger durch die Notierung eine „Erklärung“ erhalten, wenn sie jedoch ein Unternehmen gründen Wenn ein Unternehmen nicht innerhalb der vereinbarten Frist an die Börse gehen kann, muss es viel Geld in den Rückkauf seiner Aktien investieren, was für ein Unternehmen, das erst seit wenigen Jahren besteht, nahezu unmöglich ist.

Die Auflistung kann viele Mängel nicht verdecken

Wie lässt sich die Wettbewerbsfähigkeit stärken?

Listing ist wichtig, aber es ist offensichtlich äußerst unrealistisch, alle Probleme allein durch den Börsengang zu lösen. Wie am Anfang des Artikels erwähnt, ist es für Versicherungsvermittler von heute keine Ära mehr, um Kosten als Vertriebskanal zu konkurrieren Wer das Single-Provision-Income-Modell durchbrechen will, muss sich transformieren. Dies ist derzeit auch eines der drängendsten Themen für Unternehmen.

Obwohl sich einige Versicherungsvermittler aktiv auf den Weg der Transformation machen, stoßen die meisten Vermittler immer noch auf viele Hindernisse bei der Förderung von Geschäftsverfeinerung, Servicespezialisierung und technologischer Innovation, was es schwierig macht, bedeutende Durchbrüche zu erzielen. Derzeit ist der gesamte Markt der Versicherungsvermittler bestrebt, Entlassungen zu beseitigen und die Qualität zu verbessern. Um jedoch tatsächlich substanzielle Veränderungen voranzutreiben, besteht die erste Aufgabe darin, die zentralen Herausforderungen und Dilemmata, mit denen Internet-Versicherungsvermittler derzeit konfrontiert sind, genau zu verstehen und zu klären. Wie das Sprichwort sagt: „Wenn man den Hauptwiderspruch versteht, können alle Probleme leicht gelöst werden.“

Erstens verlassen sich Versicherungsvermittler auf das einfache und grobe Modell der Kundenakquise über Internetkanäle, was leicht zu einem „Zauberwürfelgeschäft“ führen kann, das streng von der Aufsicht kontrolliert wird, was sich enorm negativ auf ihre eigene Entwicklung auswirken wird.

Nehmen wir als Beispiel Yuanbao. Das Unternehmen nutzt das Internet sehr gut zur Werbung für Produkte und Dienstleistungen und implantiert ständig Versicherungsprodukte in viele Internetplattformen von Drittanbietern. Egal, ob es sich um Informationsflüsse oder gezielte Algorithmenempfehlungen handelt. ausnahmslos „bepreist“. „Preis“ lockt Verbraucher zum Kauf, und eine große Anzahl von „0-Yuan-Garantien“ und „1-Yuan-Garantien“ sind zum Rückgrat der Werbung geworden. Infolgedessen ist auch das „Rubik's Cube-Geschäft“ gewachsen und wurde vom Markt kritisiert.

Es besteht kein Zweifel daran, dass dieses Marketingmodell, das den Wunsch der Benutzer nach günstigen Preisen erfasst und so die Conversion-Rate der Kundenakquise verbessert, Yuanbao tatsächlich viel Verkehr und beträchtliche Gewinne beschert hat. Die offizielle Website zeigt, dass die Plattform in weniger als einem Jahr seit ihrer Einführung Millionen von zahlenden Nutzern gewonnen hat. Gleichzeitig wird berichtet, dass Yuanbao auch eine mehr als 100-fache Prämienerhöhung für viele führende Versicherungen erzielt hat Unternehmen haben eine intensive Zusammenarbeit mit Yuanbao gestartet.

Allerdings liegen auch die Nachteile auf der Hand, wenn man sich bei der Eroberung der Welt ausschließlich auf den Verkehr verlässt. Die daraus resultierende hohe Beschwerdequote und die hohe Rücknahmequote haben nach und nach die Aufmerksamkeit der Regulierungsbehörden auf sich gezogen. Darüber hinaus haben böswillige Abzüge zugenommen Nach und nach tauchen auch negative Kommentare wie Zahlungen, automatische Abzüge und die Verlockung von Verbrauchern zum Konsum ohne ihr Wissen auf.

Nachdem die Aufsichtsbehörden die Aufsicht über kurzfristige Krankenversicherungsgeschäfte weiter verschärft hatten, begannen die Aufsichtsbehörden in vielen Regionen des Landes, „0 Yuan für den ersten Monat“ zu stoppen und das „Zauberwürfelgeschäft“ zu verbieten, wobei sie strikt davor warnten, dass diese Produkte dies könnten Es kann leicht zu Streitigkeiten und Versicherungsrücktritten kommen. Das Spiel mit dem unbegrenzten Verkehr ist an der Zeit aufzuhören.

„Daily Financial Report“ stellte fest, dass es auf der Online-Beschwerdeplattform Black Cat Complaints derzeit viele Beschwerden gegen Yuanbao gibt, die falsche Publizität, unbefugte Abzüge usw. betreffen.

Zweitens wird bei vielen Versicherungstechnologieunternehmen, die sich auf die Stärkung von Versicherungsfachkräften konzentrieren, leicht übersehen, wie sie sich vom Label der „fliegenden Einzelplattform“ befreien und legale und konforme Abläufe durchführen können.

Unter den sogenannten „Flying Orders“ versteht man das Verhalten von Mitarbeitern von Finanzinstituten, die ihren Kunden privat Finanzprodukte anderer Drittinstitute empfehlen, die nicht von dem Institut, dem sie angehören, ausgegeben oder vertreten werden. Spezifisch für den Versicherungsbereich kann sich ein Versicherungsvertreter gemäß den einschlägigen Vorschriften der traditionellen Versicherung nur bei einer Versicherungseinrichtung für die Berufsqualifikation anmelden und ist nicht berechtigt, Produkte anderer Versicherungsunternehmen zu verkaufen. Nach dem Verkauf handelt es sich im Wesentlichen um einen „. Flugordnung".

Am Beispiel von Aiyunbao, das für seinen Börsengang in den Vereinigten Staaten registriert ist, zeigen öffentliche Informationen, dass der Leiter der Marktentwicklungsabteilung der Liaocheng-Niederlassung von Panhua Lianxing Insurance als Agent für 30 Versicherungen fungierte Geschäfte für Kunden über die „iyunbao“-Plattform, die fünf beteiligten Versicherungsunternehmen, darunter Pacific Property & Casualty Insurance, fielen nicht in den Kooperationsbereich des Unternehmens und wurden von den Aufsichtsbehörden bestraft.

Obwohl diese Strafe nur auf Panhua Lianxing Insurance abzielt, können wir auch sehen, dass es eine unbestreitbare Tatsache ist, dass andere Versicherungsagenten iYunbao als „Plattform für fliegende Bestellungen“ nutzen.

Man kann sagen, dass „fliegende Bestellungen“ seit jeher durch behördliche Vorschriften verboten sind. Diese Art kurzfristigen Verhaltens, das auf schnellen Erfolg abzielt, wird nicht nur das Vertrauen der Verbraucher in Agenturunternehmen verringern und zum Verlust von Kunden führen, sondern auch dazu führen langfristige Verluste auf einzelne Versicherungskanäle.

Schließlich geht es bei Versicherungstechnologie-Vermittlern derzeit eher um Modellinnovationen und sie stehen immer noch vor dem Problem einer starken Homogenität.

Kundenakquise und -verkäufe sind die ewigen Themen des To-C-End-Versicherungsgeschäfts. Der Hauptgrund dafür, dass Internet-Versicherungen schnell zunehmen und breite Aufmerksamkeit bei den Nutzern erregen konnten, ist, dass das von Versicherungstechnologie-Vermittlern geschaffene Modell geschickt die Vorteile des Internets genutzt hat Die Fähigkeit, Kunden anzulocken, hat zu einer rasanten Entwicklung vieler Internet-Versicherungsvermittler geführt.

Es ist wahr, dass es nichts Falsches daran ist, Traffic zur Kundenakquise zu nutzen, aber wir müssen uns auch darüber im Klaren sein, dass diese Art von Innovation, die sich um Traffic und Verkäufe als Kernlogik dreht, eher eine Innovation im Modell ist und den Großteil des Traffics ausmacht Die Internetversicherung erfolgt über Drittplattformen, daher gibt es eine Obergrenze für die Kundenakquise. Es besteht die Möglichkeit eines Spitzenwerts. Dies bedeutet auch, dass diese Kanäle und Modelle von Wettbewerbern in derselben Branche nachgeahmt und erlernt werden und die gesamte Branche mit einer Homogenität konfrontiert sein wird, wodurch Marktdividenden schnell verbraucht werden.

Beispielsweise gibt es auf Plattformen wie Video Account, Douyin, Kuaishou und Xiaohongshu mittlerweile eine große Anzahl von Versicherungstechnologie-Vermittlern, die sich Verkehrsdividenden teilen, um eine schnelle Monetarisierung zu erreichen. Wir stellten jedoch bald fest, dass die Probleme der Homogenisierung und der geringen Qualität der Versicherungsinhalte auf verschiedenen Plattformen besonders im Vordergrund standen.

Wie können Versicherungstechnologie-Vermittler in einer so angespannten Situation Veränderungen anstreben und einen unersetzlichen Mehrwert für Versicherungsunternehmen schaffen?

Da die Zeit immer weiter voranschreitet und die Digitalisierung der Versicherung immer weiter voranschreitet, gibt es viele Richtungen und Antworten auf diese Frage. Der „Daily Financial Report“ geht davon aus, dass die zunehmende unabhängige Forschung und Entwicklung sowie die Innovation von Versicherungsprodukten relativ größere Chancen haben könnten, eine Waffe für Versicherungstechnologie-Vermittlungsunternehmen zu werden, um differenzierte Vorteile zu schaffen.

Nehmen wir als Beispiel Huize: In den letzten Jahren hat sich das Unternehmen weiterhin auf maßgeschneiderte Produkte konzentriert und mit führenden Versicherungsunternehmen wie Ping An und China Pacific Insurance zusammengearbeitet, um eine Reihe beliebter kundenspezifischer IP-Produkte auf den Markt zu bringen, beispielsweise die Darwin-Serie Sowohl von der Verkaufsseite als auch von der Mundpropaganda haben diese Produkte eine positive Resonanz auf dem Markt erhalten. Öffentliche Daten zeigen, dass die maßgeschneiderten Produkte von Huize drei Jahre in Folge mehr als 60 % zu den Gesamtprämien beigetragen haben.

Alles in allem müssen Versicherungstechnologie-Vermittler, die sich auf Börsengänge auswirken, nicht nur blind nach kurzfristigen Gewinnen streben, wenn sie auf dem Markt und bei Investoren Anerkennung finden wollen, sondern auch ein verfeinertes Geschäftsmodell entwickeln und langfristig weiter wachsen -Termisches Wachstum. Investitionen in Forschung und Entwicklung und technologische Stärkung haben in Bezug auf Produkte, Technologien, Dienstleistungen usw. einen echten „Burggraben“ geschaffen.

täglicher Finanzbericht

WeChat: meiricaibao

Weibo: @dailyfinance.com

Rubbellos

Einreichung von Inhalten: [email protected]

Kontaktnummer: 010-64607577 / 15650787695

Investorenkommunikationsgruppe: Hinterlassen Sie eine Nachricht auf dem offiziellen Konto auf WeChat und lassen Sie sich vom Gruppeninhaber zur Gruppe hinzufügen