εντατικά μίλησαν στελέχη μεγάλων κρατικών τραπεζών!
2024-09-01
한어Русский языкEnglishFrançaisIndonesianSanskrit日本語DeutschPortuguêsΕλληνικάespañolItalianoSuomalainenLatina
στις 30 αυγούστου, η industrial and commercial bank of china, η agricultural bank of china, η china construction bank και η postal savings bank of china δημοσίευσαν τα στοιχεία της εξαμηνιαίας έκθεσής τους. μέχρι στιγμής έχουν ανακοινωθεί οι ενδιάμεσες «κάρτες αναφοράς» του 2024 των έξι μεγάλων κρατικών τραπεζών.
συνολικά, οι επιδόσεις των έξι μεγάλων τραπεζών το πρώτο εξάμηνο του έτους είναι σχετικά σταθερές και όλες θα εφαρμόσουν μεσοπρόθεσμα μερίσματα.
△ ανακοινώθηκαν όλες οι ενδιάμεσες «κάρτες αναφοράς» του 2024 των έξι μεγάλων κρατικών τραπεζών. (η εικόνα πληροφοριών παρέχεται από το photo network)
τα συνολικά μερίσματα ξεπερνούν τα 190 δισεκατομμύρια γιουάν
το πρώτο εξάμηνο του 2024, οι έξι μεγάλες κρατικές τράπεζες πέτυχαν συνολικό καθαρό κέρδος που αποδίδεται στους μετόχους της μητρικής εταιρείας ύψους 683,388 δισεκατομμυρίων γιουάν και συνολικά έσοδα 1,799511 δισεκατομμυρίων γιουάν. στο τέλος ιουνίου 2024, οι δείκτες μη εξυπηρετούμενων δανείων πέντε από τις τράπεζες είχαν μειωθεί σε σύγκριση με το τέλος του προηγούμενου έτους.
το πρώτο εξάμηνο του 2024, τα περιουσιακά στοιχεία των έξι μεγάλων κρατικών τραπεζών σημείωσαν σταθερή ανάπτυξη, μεταξύ των οποίων τα περιουσιακά στοιχεία της icbc εξακολουθούν να κατατάσσονται στην πρώτη θέση., αύξηση 5,4% από το τέλος του προηγούμενου έτους στα 47,12 τρισεκατομμύρια γιουάν. τα περιουσιακά στοιχεία της agricultural bank of china και της china construction bank ξεπέρασαν επίσης τα 40 τρισεκατομμύρια γιουάν, 41,98 τρισεκατομμύρια γιουάν και 40,29 τρισεκατομμύρια γιουάν αντίστοιχα. το ενεργητικό της bank of china αυξήθηκε κατά 4,55% από το τέλος του προηγούμενου έτους στα 33,91 τρισεκατομμύρια γιουάν. τα περιουσιακά στοιχεία του ταχυδρομικού ταμιευτηρίου και της τράπεζας επικοινωνιών αυξήθηκαν κατά 4,37% και 0,84% αντίστοιχα από το τέλος του προηγούμενου έτους, φθάνοντας τα 16,41 τρισεκατομμύρια γιουάν και τα 14,18 τρισεκατομμύρια γιουάν.
με τη βελτίωση της πιστωτικής ποιότητας και αποτελεσματικότητας και τη σταθερή μείωση του κόστους του χρέους,η λειτουργική αποτελεσματικότητα των έξι μεγάλων κρατικών τραπεζών παρέμεινε σταθερή συνολικά.
όσον αφορά τα καθαρά κέρδη που αποδίδονται στη μητρική εταιρεία, η icbc εξακολουθεί να βρίσκεται στην πρώτη θέση, με καθαρό κέρδος που αποδίδεται στη μητρική εταιρεία ύψους 170,467 δισεκατομμυρίων rmb από το πρώτο εξάμηνο του 2024.η china construction bank ακολούθησε πολύ πίσω, με τα καθαρά κέρδη που αποδίδονται στη μητρική της εταιρεία να ξεπερνούν τα 150 δισεκατομμύρια γιουάν, φθάνοντας τα 164,326 δισεκατομμύρια γιουάν. η τράπεζα της κίνας πέτυχε καθαρά κέρδη 118,601 δισεκατομμυρίων γιουάν που αποδίδονται στη μητρική της εταιρεία. αντίστοιχα.
όσον αφορά την κλίμακα εσόδων, η icbc ξεπέρασε το όριο των 400 δισεκατομμυρίων γιουάν, κατά την περίοδο αναφοράς, η τράπεζα πέτυχε λειτουργικά έσοδα 420,499 δισεκατομμυρίων γιουάν και τα λειτουργικά έσοδα της china construction bank, της agricultural bank of china και της bank of china υπερέβησαν όλα τα 300 δισεκατομμύρια γιουάν, τα οποία ήταν 385,965 δισεκατομμύρια γιουάν, 366,835 δισεκατομμύρια γιουάν, και 317,076 δισεκατομμύρια γιουάν αντίστοιχα. τα λειτουργικά έσοδα του ταχυδρομικού ταμιευτηρίου και της τράπεζας επικοινωνιών κατά την περίοδο αναφοράς ήταν 176,789 δισεκατομμύρια γιουάν και 132,347 δισεκατομμύρια γιουάν αντίστοιχα.
σε σύγκριση με την ίδια περίοδο πέρυσι, μόνο η agricultural bank of china πέτυχε ετήσια αύξηση στα έσοδα και τα καθαρά κέρδη που αποδίδονται στη μητρική εταιρεία., με αυξήσεις 0,29% και 1,99% αντίστοιχα.
η πρόληψη και ο έλεγχος των κινδύνων είναι ένα αιώνιο θέμα στη χρηματοοικονομική εργασία και η ποιότητα του ενεργητικού είναι η σωτηρία των εμπορικών τραπεζών. συνολικά, οι δείκτες μη εξυπηρετούμενων δανείων των πέντε τραπεζών έχουν μειωθεί σε σύγκριση με το τέλος του 2023. στα τέλη ιουνίου 2024, ο δείκτης μη εξυπηρετούμενων δανείων του ταχυδρομικού ταμιευτηρίου ήταν ο χαμηλότερος στο 0,84% ο δείκτης μη εξυπηρετούμενων δανείων της τράπεζας της κίνας μειώθηκε κατά 0,03 ποσοστιαίες μονάδες από το τέλος του προηγούμενου έτους σε 1,24%. ο δείκτης μη εξυπηρετούμενων δανείων μειώθηκε κατά 0,02 ποσοστιαίες μονάδες από το τέλος του προηγούμενου έτους σε 1,35 % οι δείκτες μη εξυπηρετούμενων δανείων της industrial and commercial bank of china, της agricultural bank of china και της bank of communications μειώθηκαν όλες κατά 0,01 ποσοστιαίες μονάδες. στο τέλος του προηγούμενου έτους, σε 1,35%, 1,32% και 1,32% αντίστοιχα.
επιπλέον, οι έξι μεγάλες κρατικές τράπεζες έχουν δηλώσει ότι θα εφαρμόσουν μεσοπρόθεσμα μερίσματα.εκτός από το σχέδιο μερίσματος του ταχυδρομικού ταμιευτηρίου που θα ανακοινωθεί αργότερα, η βιομηχανική και εμπορική τράπεζα της κίνας σχεδιάζει να πληρώσει το μεγαλύτερο μέρισμα, φθάνοντας τα 51,109 δισεκατομμύρια γιουάν, η china construction bank σχεδιάζει να πληρώσει μέρισμα 49,252 δισεκατομμυρίων γιουάν. της κίνας σχεδιάζει να πληρώσει μέρισμα 40,738 δισεκατομμυρίων γιουάν, η τράπεζα της κίνας σχεδιάζει να πληρώσει μέρισμα 35,562 δισεκατομμυρίων γιουάν και η τράπεζα επικοινωνιών σχεδιάζει να πληρώσει μέρισμα 13,516 δισεκατομμυρίων γιουάν.το συνολικό ποσό των μερισμάτων υπερβαίνει σήμερα τα 190 δισεκατομμύρια γιουάν.
το ταχυδρομικό ταμιευτήριο της κίνας εξέδωσε ανακοίνωση στην οποία δηλώνει ότι η τράπεζα σχεδιάζει να εφαρμόσει προμέρισμα το 2024. το συνολικό προμέρισμα δεν θα υπερβαίνει το 30% του καθαρού κέρδους που αναλογεί στους μετόχους των τραπεζών στο πλαίσιο του εξαμηνιαίου ενοποιημένου 2024 δήλωση. το ενδιάμεσο σχέδιο διανομής κερδών του 2024 θα εφαρμοστεί μετά την εφαρμογή των διαδικασιών εταιρικής διακυβέρνησης.
η διαφορά επιτοκίου σταμάτησε να μειώνεται και σταθεροποιήθηκε κατά τη διάρκεια του σταδίου
όσον αφορά τα περιθώρια επιτοκίων, τα καθαρά έσοδα από τόκους είναι η κύρια πηγή λειτουργικών εσόδων και πολλές τράπεζες έχουν δείξει σταθεροποίηση.οι μισές από τις μεγάλες τράπεζες είδαν τα καθαρά περιθώρια επιτοκίων να βελτιώνονται ή να παραμένουν σταθερά από μήνα σε μήνα, συμπεριλαμβανομένων των agricultural bank of china, bank of communications και bank of china. αυτό σχετίζεται στενά με τη μείωση του κόστους καταθέσεων. μεταξύ αυτών, τα καθαρά έσοδα από τόκους της bank of communications το πρώτο εξάμηνο του έτους ήταν 84,234 δισεκατομμύρια γιουάν, σημειώνοντας αύξηση 2,24% σε ετήσια βάση, το καθαρό επιτοκιακό περιθώριο ήταν 1,29%, σημειώνοντας αύξηση 1 bp από το τέλος του έτους το προηγούμενο έτος, το περιθώριο επιτοκίου ενός τριμήνου το δεύτερο τρίμηνο ήταν 1,30%, σημειώνοντας αύξηση 3 μ.β. σε μηνιαία βάση. τα καθαρά έσοδα από τόκους της agricultural bank of china ήταν 290,8 δισεκατομμύρια γιουάν, σημειώνοντας αύξηση 0,1% από έτος σε έτος, το καθαρό επιτοκιακό περιθώριο ήταν 1,45%, σημειώνοντας αύξηση 1 bp από το πρώτο τρίμηνο.
ταυτόχρονα, η τράπεζα της κίνας πέτυχε λειτουργικά έσοδα 317,929 δισεκατομμυρίων γιουάν, κέρδη μετά από φόρους 126,536 δισεκατομμύρια γιουάν και καθαρό περιθώριο επιτοκίου 1,44% το πρώτο εξάμηνο του έτους, που ήταν το ίδιο με το πρώτο τρίμηνο το καθαρό περιθώριο επιτοκίου της ταμιευτηρίου της κίνας ήταν 1,91%, συνεχίζοντας να διατηρεί ένα εξαιρετικό επίπεδο μεταξύ των μεγάλων κρατικών τραπεζών.
όσον αφορά τους λόγους σταθεροποίησης των περιθωρίων επιτοκίων, οι αναλυτές πιστεύουν ότι:από πέρυσι, οι επιπτώσεις των πολλαπλών μειώσεων στα επιτόκια των καταθέσεων συνέχισαν να εμφανίζονται. βελτιώθηκε σημαντικά.
στη διάσκεψη των αποτελεσμάτων, ο πρόεδρος της agricultural bank of china, wang zhiheng, δήλωσε ότι από την πλευρά της ευθύνης, το επιτόκιο καταθέσεων μειώθηκε τον ιούλιο, η αποτελεσματικότητα του μηχανισμού προσαρμογής βάσει της αγοράς για τα επιτόκια καταθέσεων συνεχίζει να απελευθερώνεται και η πίεση των το αυξανόμενο κόστος κατάθεσης rmb θα μετριαστεί, επομένως, οι καταθέσεις υπάρχει κάποιο περιθώριο βελτίωσης στο κόστος πληρωμής τόκων.
από την άποψη αυτή,ο zhou wanfu, αναπληρωτής πρόεδρος της τράπεζας επικοινωνιών, επεσήμανε επίσης ότι τόσο η απόδοση των περιουσιακών στοιχείων που κερδίζουν τόκους όσο και η αναλογία κόστους υποχρεώσεων μειώθηκαν από μήνα σε μήνα, αλλά η πτώση στην πλευρά του παθητικού ήταν ακόμη μεγαλύτερη.ο zhou wanfu είπε ότι από την πλευρά της ευθύνης, η τράπεζα έχει λάβει πολλαπλά μέτρα για τη μείωση του κόστους ευθύνης. ενίσχυση της εκλεπτυσμένης διαχείρισης της τιμολόγησης των καταθέσεων και προσπάθεια διαχείρισης της τιμολόγησης των καταθέσεων από κάθε επιχειρηματική μονάδα στο πλαίσιο της συμμόρφωσης καταθέσεις, διαχείριση και έλεγχος καταθέσεων υψηλού κόστους όπως πιστοποιητικά καταθέσεων και καταθέσεις συμφωνιών, και εύλογος έλεγχος του συνολικού ποσού, της διάρκειας και της τιμολόγησής τους.
οι γνώστες του κλάδου πιστεύουν επίσης ότι εξακολουθεί να υπάρχει σημαντική πίεση για σταθεροποίηση των καθαρών επιτοκιακών περιθωρίων καθ' όλη τη διάρκεια του έτους.μεταξύ αυτών, ο πρόεδρος της bank of communications zhang baojiang είπε ότι από την πλευρά του ενεργητικού, το 5ετές επιτόκιο lpr έχει υποστεί δύο γύρους περικοπών από φέτος, γεγονός που άσκησε πτωτική πίεση στις αποδόσεις των τραπεζικών περιουσιακών στοιχείων. από την πλευρά του παθητικού, η δομή των καταθέσεων συνεχίζει να είναι σταθερής διάρκειας, το κόστος των υποχρεώσεων είναι κάπως άκαμπτο, οι διαφορές επιτοκίων έχουν μειωθεί, η αύξηση της κλίμακας έχει μειωθεί και τα μεσοπρόθεσμα κέρδη είναι αδύναμα .
αρκετά στελέχη κρατικών τραπεζών δήλωσαν ότι αναμένουν ότι τα καθαρά επιτοκιακά περιθώρια θα παραμείνουν σταθερά το δεύτερο εξάμηνο του έτους και θα συνεχίσουν να ενισχύουν τον έλεγχο του κόστους του χρέους.
"από την αρχή του τρέχοντος έτους, για την καλύτερη εξυπηρέτηση της πραγματικής οικονομίας, ο τραπεζικός κλάδος έχει εντείνει περαιτέρω τις προσπάθειές του να προσφέρει ενεργά κέρδη. κοιτάζοντας στο επόμενο στάδιο, η τράπεζα της κίνας θα συνεχίσει να δίνει πλήρη σημασία στα μοναδικά πλεονεκτήματα της επιχειρηματικής του δομής και της θεσμικής του διάταξης, και θα ενισχύσουμε πιο ενεργά και προληπτικά τη διαχείριση του καθαρού επιτοκίου. οι υποχρεώσεις, ελέγχουν αυστηρά το ποσοστό των καταθέσεων υψηλού κόστους, αυξάνουν τις καταθέσεις κεφαλαίων θεματοφυλακής και διακανονισμού και ενισχύουν την ποικιλομορφία των δομών ευθυνών, ο liu jin, αναπληρωτής διοικητής της τράπεζας της κίνας.
οι τάσεις της αγοράς στον τραπεζικό τομέα συνεχίζονται
από το 2024, εν μέσω μεγάλων διακυμάνσεων της αγοράς, οι τραπεζικές μετοχές έχουν ξεφύγει από ανεξάρτητες τάσεις και οι τιμές των μετοχών των πέντε μεγάλων τραπεζών έχουν φτάσει επανειλημμένα σε νέα υψηλά. αν και έχει γίνει μια μικρή διόρθωση πρόσφατα, δεν έχει αλλάξει ισχύ.
△στις 30 αυγούστου, ο τραπεζικός τομέας γνώρισε διόρθωση, με τις τιμές των μετοχών των πέντε μεγάλων κρατικών τραπεζών, συμπεριλαμβανομένων της βιομηχανίας, της γεωργίας, των κατασκευών, των επικοινωνιών και της ταχυδρομικής τράπεζας, όλες να υποχωρούν περισσότερο από 3%. (εικόνα από την wind)
όσον αφορά την πρόσφατη πτώση των τραπεζικών μετοχών, η jpmorgan chase πιστεύει ότι η μακροπρόθεσμη τάση των ροών κεφαλαίων σε μετοχές υψηλής απόδοσης όπως οι τράπεζες δεν έχει αλλάξει:η πτώση οφείλεται στην πρόσφατη υπεραπόδοση των τραπεζικών μετοχών, στους επενδυτές που κλειδώνουν τα κέρδη, στην έλλειψη εμπιστοσύνης και στην ήπια απογοήτευση με τα αποτελέσματα του δεύτερου τριμήνου. ωστόσο, τα θεμελιώδη μεγέθη είναι καλά για την τράπεζα, με τις τράπεζες να αναφέρουν βελτιωμένα καθαρά περιθώρια επιτοκίου (nims) και τη διοίκηση να καθοδηγεί για σταθερές τάσεις nim και ποιότητας περιουσιακών στοιχείων.οι μετοχές των τραπεζών κρατικών επιχειρήσεων (soe) αναμένεται να έχουν καλύτερη απόδοση μέχρι το τέλος του έτους και η πρόσφατη απόσυρση θα μπορούσε να είναι μια ευκαιρία για αύξηση των επενδύσεων.
από τις αρχές του 2023, οι τιμές των μετοχών των μεγάλων κρατικών τραπεζών συνέχισαν να ενισχύονται, κάτι που ουσιαστικά έληξε στις 9 μαΐου στα μέσα του 2023, εκτός από τις μεγάλες κρατικές τράπεζες που ήταν σχετικά ανθεκτικές, άλλες τραπεζικές μετοχές παρουσίασαν μεγάλες μειώσεις μέχρι το τέλος του έτους.
το 2024, η κατάσταση της αγοράς στον τραπεζικό τομέα θα συνεχιστεί και η αγορά θα εξαπλωθεί σε ορισμένες μικρές και μεσαίες τράπεζες με υψηλά μερισματικά χαρακτηριστικά.για παράδειγμα, τα σωρευτικά κέρδη των bank of nanjing, bank of chengdu, bank of hangzhou και bank of shanghai από την αρχή του τρέχοντος έτους είναι 45,83%, 37,94%, 37,85% και 36,18% αντίστοιχα.
από τις αρχές του 2023 έως τις 28 αυγούστου 2024, οι σωρευτικές αυξήσεις των agricultural bank of china, bank of communications, bank of china, industrial and commercial bank of china και china construction bank ήταν 90,64%, 87,91%, 80,83%, 67,74% και 64,84% αντίστοιχα.
△η εικόνα προέρχεται από την wind.
όσον αφορά τις μελλοντικές προοπτικές για τις μετοχές των τραπεζών, η cicc πιστεύει ότι οι τράπεζες μπορούν να διατηρήσουν σταθερή αύξηση κερδών και υψηλά μερίσματα και να γίνουν σπάνια περιουσιακά στοιχεία στην αγορά.επιπλέον, οι εισροές κεφαλαίων όπως τα κεφάλαια δεικτών και οι ασφάλειες προωθούν επίσης την εξισορρόπηση της κατανομής του τραπεζικού τομέα.ανυπομονώντας για τους επόμενους 3 έως 6 μήνες, το περιβάλλον της αγοράς με χαμηλά επιτόκια και υψηλά μερίσματα που υποστηρίζει την υπεραπόδοση των τραπεζών δεν έχει αλλάξει.
πηγή丨china business daily wechat ενσωματωμένο από china fund news, securities daily, 21st century economic report κ.λπ.
