νέα

한어Русский языкEnglishFrançaisIndonesianSanskrit日本語DeutschPortuguêsΕλληνικάespañolItalianoSuomalainenLatina

Αρχική πρώτη κυκλοφορία |. Golden Horn Finance (ID: F-Jinjiao)

Συγγραφέας | Jiao Ye

Έρχεται η καταιγίδα.

Ακριβώς όταν ο πόλεμος τιμών μεταξύ των εταιρειών αυτοκινήτων ήταν σε πλήρη εξέλιξη, μια λεκάνη με κρύο νερό χύθηκε κάτω. Διάφορες εταιρείες αυτοκινήτων έχουν λάβει διαδοχικά αναφορές για τη διερεύνηση του ποσοστού αυτονομίας των τσιπ, προκειμένου να προετοιμαστούν για πιθανή ακραία πίεση σε ένα χρόνο. Η τρέχουσα κατάσταση είναι εξαιρετικά απαισιόδοξη.

Αντίθετα, τα τσιπ «ειδικής έκδοσης» της Nvidia συνεχίζουν να πωλούν καλά στην Κίνα. Αν και η απόδοση της υπολογιστικής ισχύος έχει μειωθεί κατά 85%, η Nvidia προβλέπει ότι θα εξάγει 1 εκατομμύριο τσιπ τεχνητής νοημοσύνης στην Κίνα εντός του έτους, με συνολική αξία που ισοδυναμεί με περίπου 90 δισεκατομμύρια γιουάν.

Η μόνη ελπίδα βρίσκεται στη Huawei, αλλά η πραγματικότητα είναι πολύ πιο περίπλοκη από ό,τι φανταζόταν και η Huawei δεν είναι το κύριο κλειδί.

Κατανοήστε τα τσιπ αυτοκινήτου

Καταιγίδα αυτοεξέτασης σαρώνει την αυτοκινητοβιομηχανία.

Η μία μετά την άλλη, οι εταιρείες αυτοκινήτων έχουν λάβει ειδοποιήσεις που τους ζητούν να ολοκληρώσουν μια ενδελεχή έρευνα για το ποσοστό αυτονομίας των chip μέχρι τα τέλη Σεπτεμβρίου.Ξένα μέσα ανέφεραν ότι το Υπουργείο Βιομηχανίας και Πληροφορικής απαιτεί από εταιρείες ηλεκτρικών οχημάτων όπως η BYD και η Geely να επεκτείνουν την αγορά τοπικών ηλεκτρονικών εξαρτημάτων και να επιταχύνουν τη χρήση εγχώριων τσιπ ημιαγωγών. Αναφέρεται ότι αρχικά υπήρχε ένας άτυπος στόχος που απαιτούσε από τις εταιρείες αυτοκινήτων να επεκτείνουν την αγορά τοπικών τσιπ στο ένα πέμπτο έως το 2025, αλλά ο τρέχων ρυθμός προόδου στο ποσοστό των τοπικών τσιπ είναι πολύ μη ικανοποιητικός.

Στη συνέχεια, κυκλοφόρησαν στην αγορά πρακτικά εμπειρογνώμονα σχετικά με την εγχώρια αντικατάσταση τσιπ αυτοκινήτου, επιβεβαιώνοντας«Φτάστε την κόκκινη γραμμή του ποσοστού τοπικής προσαρμογής του 25% το 2024 Οι επιχειρήσεις που δεν φθάνουν στην κόκκινη γραμμή θα μειώσουν σταδιακά τις προτιμησιακές πολιτικές και θα έχουν υποχρεωτικές απαιτήσεις για τις κρατικές επιχειρήσεις».

Αυτό που αξίζει περισσότερης προσοχής είναι ότι σε αυτό το λεπτό, τα δεδομένα του "ρυθμού αυτόματης εντοπισμού τσιπ" ταξινομούνται λεπτομερώς, κάτι που είναι συγκλονιστικό:

Το ποσοστό εντοπισμού των τσιπ SoC "εγκεφάλου αυτοκινήτου" είναι προς το παρόν λιγότερο από 10%.Οι κύριοι προμηθευτές εξακολουθούν να είναι οι NVIDIA, Qualcomm, Intel κ.λπ. Οι εγχώριοι προμηθευτές όπως το Horizon και το Μαύρο Σουσάμι κατέχουν πολύ χαμηλό μερίδιο αγοράς.

Το ποσοστό εντοπισμού των τσιπ MCU "αυτοκινητικού νευρικού συστήματος" είναι μικρότερο από 10%.Δεν υπάρχει σχεδόν καμία τοπική προσαρμογή στον τομέα MCU υψηλής τεχνολογίας και οι κύριοι προμηθευτές είναι οι NXP, Infineon, Renesas κ.λπ. Οι εγχώριοι προμηθευτές όπως η BYD και η New Tangwei έχουν ένα συγκεκριμένο μερίδιο στη μεσαία και χαμηλή αγορά.

Στον τομέα της μνήμης «μνήμης αυτοκινήτου», το ποσοστό εντοπισμού είναι επίσης μικρότερο από 10%.Οι κύριοι προμηθευτές είναι οι Micron, Samsung, Hynix κ.λπ. Οι εγχώριοι προμηθευτές όπως η Yangtze River Storage και η Changxin Storage έχουν κακή απόδοση στην αγορά.

Οι ημιαγωγοί ισχύος "Automotive muscle" έχουν σχετικά καλό ρυθμό εντοπισμού, ειδικά τα ποσοστά εντοπισμού του IGBT και του καρβιδίου του πυριτίου έχουν φτάσει στο 30% και 35% αντίστοιχα. Ωστόσο, το ποσοστό εντοπισμού στο κύριο πεδίο κίνησης είναι χαμηλό, περίπου 20%. Οι κύριοι εγχώριοι προμηθευτές περιλαμβάνουν τις CRRC Times Electric, BYD, κ.λπ.

Στον τομέα των αισθητήρων "χαρακτηριστικά προσώπου αυτοκινήτου", τα ποσοστά εντοπισμού ποικίλλουν, το ποσοστό εντοπισμού ορισμένων τύπων όπως οι αισθητήρες θερμοκρασίας είναι σχετικά υψηλό και φτάνει το 60%-70%. Ωστόσο, ο ρυθμός εντοπισμού των αισθητήρων πίεσης και των αισθητήρων επιτάχυνσης στην αγορά μεσαίας και υψηλής ποιότητας είναι χαμηλός. Οι σημαντικότεροι διεθνείς προμηθευτές περιλαμβάνουν τις Honeywell, Infineon κ.λπ.

Με απλά λόγια,Στον τομέα των τσιπ αυτοκινήτων μεσαίας έως υψηλής ποιότητας, το ποσοστό εντοπισμού είναι πολύ μη αισιόδοξο.Ο Luo Daojun, ανώτερος αντιπρόεδρος του Ινστιτούτου εξαρτημάτων και υλικών του Πέμπτου Ινστιτούτου Ηλεκτρονικής του Υπουργείου Βιομηχανίας και Πληροφορικής, δήλωσε δημόσια:

«Η Κίνα έχει τη μεγαλύτερη ικανότητα παραγωγής νέων ενεργειακών οχημάτων και η χρήση (τσιπ) αυξάνεται επίσηςΤο ποσοστό αυτάρκειας των τσιπ είναι προς το παρόν λιγότερο από 10%, είναι μια διαρθρωτική έλλειψη. "

Μπορεί να φανεί ότι ο πόλεμος τιμών μεταξύ των εταιρειών αυτοκινήτων είναι σε πλήρη εξέλιξη, αλλά η μοίρα του πυρήνα εξακολουθεί να βρίσκεται στα χέρια ξένων. Ορισμένοι αναλυτές επεσήμαναν ότι ακόμη και στην αγορά τσιπ αυτοκινήτων με χαμηλό τεχνικό όριο και υψηλό ποσοστό εντοπισμού,Βασιζόμενες σε πολέμους τιμών και λαμβάνοντας υπόψη το συνολικό κόστος χρήσης, οι τοπικές εταιρείες ενδέχεται να μην είναι σε θέση να κερδίσουν τους διεθνείς κατασκευαστές.

Για παράδειγμα, οι αυθεντικοί κατασκευαστές τσιπ πρέπει να κάνουν αρκετή εργασία ελέγχου ποιότητας και λειτουργικής επαλήθευσης για να μειώσουν τις ανησυχίες των μικρών και μεσαίων εταιρειών σχετικά με την αντικατάσταση των τσιπς από διεθνείς κατασκευαστές για να αποδείξουν τον εαυτό τους Ένα αρνητικό παράδειγμα ενός υπέροχου προϊόντος.

Καθώς η κατάσταση των εκλογών στις ΗΠΑ αλλάζει, ενδέχεται σύντομα να υπάρξουν πιο σοβαρές ακραίες πιέσεις. Οι μυημένοι ζητούν"Ανεξάρτητες μάρκες εγκαταλείπουν τον εμφύλιο πόλεμο και λύνουν γρήγορα το πρόβλημα των κολλημένων τσιπ". Οι BYD, Great Wall, Geely και SAIC δεν περιφρονούν κανέναν. Όταν κάποιος έχει κολλήσει, αν κάποιος έχει βασικά εξαρτήματα, μπορεί να διανεμηθεί σε άλλες εγχώριες αδελφές εταιρείες;

Το ερώτημα είναι ποιος έχει τόσο σκληρή δύναμη; Ορισμένοι ενθουσιώδεις χρήστες του Διαδικτύου επεσήμαναν ότι η Huawei μπορεί βασικά να φτιάξει τα παραπάνω τσιπ.Προτείνεται επίσης η Huawei να πουλήσει 5 εκατομμύρια λιγότερα από το low-end κινητό της τηλέφωνο Nova και να μεταφέρει την ικανότητα παραγωγής τσιπ σε εγχώριους κατασκευαστές αυτοκινήτων., το πιο δύσκολο τσιπ αυτοκινήτου έχει λυθεί Η πλήρης παραγωγή 2 εκατομμυρίων τσιπ έξυπνης οδήγησης από την Huawei μπορεί να καλύψει τις ανάγκες των αυτοκινήτων υψηλής τεχνολογίας.

Αυτό είναι εύκολο να το πούμε, αλλά μπορεί να μην είναι ρεαλιστικό να το κάνουμε.

Η Huawei συναντά εμπόδια

Η ιστορία της Huawei να αναγκάσει τη Nvidia να μειώσει τις τιμές έχει πρόσφατα αντιστραφεί.

Σύμφωνα με τα σχετικά δημοσιεύματα, η Nvidia μείωσε την τιμή των τσιπ τεχνητής νοημοσύνης H20 που παρέχονται στην κινεζική αγορά, σε ορισμένες περιπτώσεις, η τιμή των τσιπ H20 είναι περισσότερο από 10% χαμηλότερη από το Ascend 910B της Huawei. Ο λόγος είναι ότι το τσιπ Ascend 910B είχε καλύτερη απόδοση από το H20 σε ορισμένους βασικούς δείκτες, με αποτέλεσμα κακές πωλήσεις του Nvidia H20 και αναγκαστικές περικοπές τιμών.

Αλλά κοιτώντας το τώρα,Είναι δύσκολο για την Huawei να διατηρήσει το πλεονέκτημά της.Μια αναφορά από τη Morgan Stanley επεσήμανε ότι η σειρά τσιπ τεχνητής νοημοσύνης H20 της Nvidia που παρέχεται ειδικά στην κινεζική αγορά έχει αρχίσει να προσελκύει αγοραστικό ενδιαφέρον από κινεζικούς τεχνολογικούς κολοσσούς, συμπεριλαμβανομένων των Baidu, Alibaba, Tencent και ByteDance.

Οι βρετανικοί «Financial Times» έδωσαν μάλιστα την είδηση: Η Nvidia προβλέπει ότι θα εξάγει 1 εκατομμύριο τσιπ τεχνητής νοημοσύνης στην Κίνα φέτος Η συνολική αξία αυτών των τσιπ εκτιμάται ότι είναι περίπου 9 δισεκατομμύρια λίρες, που ισοδυναμεί με περίπου 90 δισεκατομμύρια γιουάν. Την ίδια στιγμή, το πρακτορείο συμβούλων για chip SemiAnalysis εκτιμά ότι οι πωλήσεις του κορυφαίου chip AI της Huawei Ascend 910B φέτος θα είναι περίπου οι μισές από αυτόν τον αριθμό.

Από την άποψη της απόδοσης, το τσιπ H20 της NVIDIA παρέχεται ειδικά στην κινεζική αγορά, για να είμαστε πιο ακριβείς, είναι η "υπολογιστική ισχύς του H100 με ευνουχισμό". όντως κατώτερο από το Ascend 910B της Huawei. Σε αυτή την περίπτωση, γιατί οι κινεζικές εταιρείες ξοδεύουν ακόμα 90 δισεκατομμύρια για να το αγοράσουν;

Μια θεωρία είναι ότι παρόλο που οι δυνατότητες "χάρτου" του H20 είναι χαμηλότερες από το τσιπ Ascend 910B της Huawei,Αλλά στην πραγματική χρήση, το τσιπ H20 της Nvidia είναι "σαφώς μπροστά", χάρη στην εξαιρετική απόδοση μνήμης του H20.

Ένας άλλος λόγος είναι αυτόςΤα τσιπ Huawei εξακολουθούν να μην ταιριάζουν με τη Nvidia όσον αφορά την οικολογία λογισμικού.Το κόστος αλλαγής είναι σχετικά υψηλό για τις εταιρείες αγορών και για να κάνουν πλήρη χρήση των τσιπ Ascend AI της Huawei για την κάλυψη μεγάλων εκπαιδευτικών αναγκών μοντέλων, πρέπει επί του παρόντος να βασίζονται στη βοήθεια της ομάδας της Huawei. Η μετάβαση μπορεί να διαρκέσει 9 έως 12 μήνες, ανάλογα με την πολυπλοκότητα το μεγάλο μοντέλο, η εκπαίδευση μηχανικού διαρκεί τουλάχιστον 3 έως 5 μήνες.

Μια τυπική περίπτωση είναι η συσκευή "Spark All-in-One" που κυκλοφόρησε από την iFlytek Προκειμένου να εγκαταστήσει με επιτυχία το τσιπ Huawei Ascend 910B, η Huawei δεν άφησε καμία προσπάθεια στο κόστος εργασίας και ανέπτυξε εκατοντάδες μηχανικούς για να βοηθήσει την iFlytek να προσαρμόσει τις παραμέτρους.

Ωστόσο, οι παραπάνω ελλείψεις δεν είναι εντελώς απαράδεκτες.Ο πιο κρίσιμος λόγος είναι ότι παρεμποδίζεται η ικανότητα παραγωγής τσιπ της Huawei.

Για γνωστούς λόγους, η TSMC δεν μπορεί να κατασκευάσει τσιπ Huawei και η Huawei δεν μπορεί να αγοράσει τον εξοπλισμό και τα ανταλλακτικά που απαιτούνται για την παραγωγή τσιπ. Λιθογραφία Το μηχάνημα παράγεται με χρήση τεχνολογίας πολλαπλής έκθεσης Αν και αυτή η λύση είναι αποτελεσματική, το ποσοστό απόδοσης είναι χαμηλό και η απώλεια σχετικού εξοπλισμού.

Αυτό έχει προκαλέσει την Huawei να πέσει σε ένα προβλέψιμο σοβαρό εμπόδιο όσον αφορά την παραγωγική ικανότητα. Λόγω του εκτεταμένου χρόνου παράδοσης τσιπ, οι φήμες της αγοράς περιλαμβάνουν ότι έχουν επηρεαστεί οι εξελίξεις της τεχνητής νοημοσύνης, όπως η Alibaba, η Tencent και η Baidu. αγοράστε τα τσιπ H20 της Nvidia.

Η παραπάνω πρόβλεψη είναι ότι η Huawei μπορεί να παράγει 500.000 τσιπ τεχνητής νοημοσύνης φέτος, τα οποία βασικά μπορούν να ανταποκριθούν στις παραγγελίες των χρηστών, κάτι που είναι αρκετά αισιόδοξο.

Επιπλέον, δεδομένου ότι η ίδια η Huawei πουλά νερό και αγαθά, και ασχολείται βαθιά με τους τομείς των αυτοκινήτων, των κινητών τηλεφώνων και των μεγάλων μοντέλων, αναπόφευκτα θα κάνει τους φίλους και τους επιχειρηματίες της να ανησυχούν για το «πουλήσουν την ψυχή τους».

Επομένως, παρόλο που η Huawei έχει τη δυνατότητα να σχεδιάζει τσιπ και να κατασκευάζει μερικώς τσιπ, είναι προφανώς μη ρεαλιστικό για την Huawei να κατασκευάζει όλα τα τσιπ και αυτό θα βλάψει μόνο τη Huawei.

Ο άνεμος αλλάζει

Οι αγορές τσιπ αυτοκινήτου και τεχνητής νοημοσύνης είναι αναμφίβολα μια θάλασσα από αστέρια.

Όσον αφορά την ποσότητα, τα ποδήλατα με καύσιμο χρειάζονται μόνο 300 έως 400 μάρκες, τα νέα ενεργειακά οχήματα και τα αυτοκίνητα με λειτουργίες υποβοηθούμενης οδήγησης θα χρησιμοποιούν περισσότερες από 1.000 μάρκες και τα αυτοκίνητα που επιτυγχάνουν πλήρως αυτόνομη οδήγηση θα χρησιμοποιούν περισσότερες από 3.000 μάρκες.

Σύμφωνα με τα στοιχεία της IC Insight, η παγκόσμια ζήτηση τσιπ για αυτοκίνητα θα ξεπεράσει τα 100 δισεκατομμύρια μέχρι το 2030, με την κινεζική αγορά μόνο να απαιτεί 46 δισεκατομμύρια. Από πλευράς κόστους, το κόστος τσιπ ενός παραδοσιακού ποδηλάτου οχήματος καυσίμου είναι περίπου 2.270 γιουάν, ενώ το κόστος τσιπ ενός ποδηλάτου οχήματος νέας ενέργειας είναι περίπου 4.540 γιουάν, το οποίο είναι διπλάσιο από αυτό ενός παραδοσιακού οχήματος καυσίμου.

Σύμφωνα με γνώστες του κλάδου,Η ταχεία πρόοδος της Κίνας στην έξυπνη οδήγηση και την οδήγηση χωρίς οδηγό ελπίζει ουσιαστικά να αναλάβει το προβάδισμα στους ημιαγωγούς ισχύος και τα έξυπνα τσιπ αυτοκινήτου.Επειδή η κινεζική αγορά είναι τόσο μεγάλη, όταν η Κίνα έχει ένα πλεονέκτημα πρώτης κίνησης, είναι μη αναστρέψιμο. Καθώς τα αυτοκίνητα γίνονται πιο high-end, ένας πόλεμος με τσιπ είναι αναπόφευκτος.

Στο πλαίσιο αυτό, οι αρμόδιες εθνικές υπηρεσίες έχουν επίσης λάβει μέτρα. Το Υπουργείο Βιομηχανίας και Πληροφορικής κυκλοφόρησε πρόσφατα τις «Οδηγίες για την Κατασκευή Εθνικού Προτύπου Συστήματος Τσιπ Αυτοκινήτων (Έκδοση 2024)» που αναφέρει:

Έως το 2025, θα διαμορφωθούν περισσότερα από 30 βασικά πρότυπα τσιπ αυτοκινήτου, που θα καλύπτουν βασικά προϊόντα και τεχνικές απαιτήσεις εφαρμογών, όπως τσιπ ελέγχου, υπολογιστικά τσιπ και τσιπ μνήμης, καθώς και αντίστοιχες μεθόδους δοκιμής για πλήρη οχήματα και βασικά συστήματα.

Μέχρι το 2030, περισσότερα από 70 πρότυπα που σχετίζονται με τα τσιπ αυτοκινήτου θα διαμορφωθούν για την επίτευξη τυπικής υποστήριξης σε βασικούς τομείς, όπως βασικές και γενικές απαιτήσεις, και για την επιτάχυνση της υγιούς ανάπτυξης τεχνολογίας και προϊόντων τσιπ αυτοκινήτου.

Σύμφωνα με τον Cui Dongshu, γενικό γραμματέα του National Passenger Car Information Joint Association, αυτός ο προσανατολισμός πολιτικής θα προωθήσει την ανάπτυξη των εγχώριων τσιπ και θα επιταχύνει τον ρυθμό των εγχώριων τσιπ που βρίσκονται "στην αγορά". να λύσει το πρόβλημα του «κολλημένου λαιμού» των τσιπς.

Το τσιπ AI στην άλλη πλευρά εισάγει επίσης νέες αλλαγές.

Τα μεγάλα μοντέλα γενικής χρήσης που αντιπροσωπεύονται από το ChatGPT έχουν απύθμενη ζήτηση για υπολογιστική ισχύ και δεδομένα.Οι περισσότεροι κατασκευαστές τσιπ αρχίζουν να αναζητούν πιο ρεαλιστικούς επιχειρηματικούς δρόμους Προς το παρόν, είναι μεγάλα κάθετα μοντέλα εφαρμογών που επικεντρώνονται σε συγκεκριμένους τομείς ή κλάδους.

Για παράδειγμα, στον τομέα της αυτόνομης οδήγησης, μπορείτε να εστιάσετε στην ανάπτυξη αποκλειστικών μεγάλων μοντέλων για αυτόν τον τομέα, τα οποία χρειάζονται μόνο την επεξεργασία δεδομένων κυκλοφορίας σε εθνικό επίπεδο στον τομέα της παράδοσης σε πακέτο και της ταχείας παράδοσης, μπορείτε να προσαρμόσετε τα ρομπότ μεγάλων μοντέλων τεχνητής νοημοσύνης συγκεκριμένα σενάρια.

Σε σύγκριση με γενικά μεγάλα μοντέλα όπως το ChatGPT, που επιδιώκουν μεγάλα και ολοκληρωμένα μοντέλα, τα κάθετα μεγάλα μοντέλα επικεντρώνονται σε μικρά και ακριβή, μειώνοντας έτσι τις απαιτήσεις για υπολογιστική ισχύ και άλλες επιδόσεις. Από αυτή την άποψη, οι κινεζικές εταιρείες αγοράζουν μεγάλες ποσότητες ευνουχισμένων τσιπ H20, ίσως επειδή η κρίση τους για τις τάσεις της τεχνητής νοημοσύνης έχει αλλάξει.

Κρίνοντας από τις τελευταίες τάσεις στον κλάδο, αυτή η αλλαγή εξαπλώνεται ραγδαία. Εκτός από μερικούς γίγαντες όπως η Huawei που συνεχίζουν να ανταγωνίζονται τη Nvidia, οι περισσότερες εταιρείες τσιπ στράφηκαν στην υλοποίηση μεγάλων μοντέλων/μικρών μοντέλων σε διάφορους κλάδους, ξεκινώντας από σενάρια συμπερασμάτων που έχουν χαμηλές απαιτήσεις υλικού και λογισμικού και άρχισαν να επικεντρώνονται σε τμήματα της αγοράς, όπως για ορισμένα σενάρια ευαίσθητα στην ενέργεια, εστιάζουμε σε μικρά τσιπ χαμηλής κατανάλωσης ή μπορούμε να βουτήξουμε σε τμηματοποιημένα σενάρια όπως η βελτιστοποίηση βίντεο για να κάνουμε μικρές αλλά όμορφες επιχειρήσεις.

Επιπλέον, υπάρχουν φήμες ότι η Huawei δεν μπορεί να είναι ο κυρίαρχος παίκτης στον τομέα των εγχώριων τσιπ και απαιτεί ένα συγκεκριμένο μερίδιο αγοράς να κατανεμηθεί σε άλλες εταιρείες τσιπ όπως η Haiguang και η Cambrian. Σύμφωνα με τις πιο πρόσφατες οδηγίες πνεύματος συνάντησης, υποστηρίζονται ικανές ιδιωτικές επιχειρήσεις να αναλάβουν την ηγεσία στην ανάληψη σημαντικών εθνικών τεχνολογικών ερευνητικών εργασιών.

Μπορούμε μόνο να πούμε ότι η Huawei από μόνη της δεν αρκεί για να λύσει το πρόβλημα του κολλήματος του τσιπ.