uutiset

한어Русский языкEnglishFrançaisIndonesianSanskrit日本語DeutschPortuguêsΕλληνικάespañolItalianoSuomalainenLatina

Vaatimus "ilmoitus tarkoittaa vastuuta" otetaan käyttöön kaikille, otetaan käyttöön uusia säännöksiä sekä tiukennetaan takuu- ja agenttirajoituksia. Projektin peruutustiedot kirjoitetaan julkisesti agentin "henkilökohtaiseen ansioluetteloon", ja agentit, joiden liiketoiminta on keskeytetty, luokitellaan erikseen.

Kiinan arvopaperiliitto on äskettäin tarkistanut sponsorien edustajien mainerajoituksia, toteuttaakseen vaatimuksen, jonka mukaan "raportointi tarkoittaa vastuun ottamista" ja parantaakseen sponsorien edustajien negatiivisten arvioiden julkisuusmekanismia, Kiinan arvopaperiliitto on tarkistanut edelleen "sponsoroinnin liiketoimintasääntöjä". . Tämä sisältää tietojen lisäämisen sponsorien edustajien vetäytymisprojekteista suositeltuun edustajaluokitusluetteloon A (kattavat käytännön tiedot) ja uuden suosituksen edustavan luokitusluettelon D lisäämisen (liiketoiminnan keskeyttäminen).

China Business News, Windin tilastojen mukaan heinäkuun 23. päivään mennessä 331 suunniteltua listautumisprojektia on päätetty tänä vuonna ja 94 jälleenrahoitusprojektia on päätetty.

Laskemalla, että jokaisessa projektissa on vähintään kaksi allekirjoittanutta sponsoriedustajaa, edellä mainituissa vetäytymisprojekteissa on mukana satoja sponsoreita. Heistä vähintään 43 vakuutusasiamiehellä on kaksi tai useampia päättyneitä projekteja nimillään.

Kiinan arvopaperiliiton tiedot osoittavat, että tämän vuoden kesäkuun 23. päivään mennessä 71 vakuutusasiamiestä on tuomittu "C-kategorian" luetteloon. Heistä 39 vakuutusasiamiestä on saanut sakkoja IPO-projekteista ja yli 10 vakuutusasiamiestä sakkoja useammin kuin kerran.

Lisäksi tähän mennessä neljä vakuutusasiamiestä on jäädytetty toiminnasta, koska he eivät ole hoitaneet tehtäviään vuoden aikana.

Peruuta projektin kohdistus

Kiinan arvopaperiliiton "Sponsorship Business Rules" -säännösten äskettäin muutoksen mukaan sponsorin edustajan hankkeen peruutustiedot lisätään luokiteltuun luetteloon A (kattavat käytännön tiedot). Aiemmin luokiteltu luettelo A sisälsi pääasiassa harjoituslaitos ja sponsoroidut hankkeet Määrä- ja pätevyystesti, täyttyvätkö perusvaatimukset jne.

China Business News, Windin tilastojen mukaan 23. heinäkuuta mennessä 425 listautumis- ja jälleenrahoitusprojektia on päätetty tänä vuonna.

Eri välitysyhtiöitä tarkasteltaessa yhteensä 8 välitystä veti pois 20 tai enemmän listautumis- ja jälleenrahoitusprojektia. Viiden suurimman arvopaperiyrityksen joukossa, joilla on suurempi määrä hylättyjä projekteja, CITIC Securitiesilla on 51 projektia, CITIC Securitiesilla 40 projektia, Haitong Securitiesilla 27 projektia, CICC:llä 24 projektia ja China International Finance Corporationilla 22 projektia.

Yksittäisten sponsorointiprojektien peruuntumisten lukumäärän perusteella China Business News on karkeasti laskenut Windin tietojen perusteella, että tästä vuodesta lähtien vähintään 43 sponsorijohtajaa on ollut kahdella tai useammalla päättyneellä projektilla lähes 20 arvopaperiyrityksen kesken.

Näistä CITIC Securitiesilla on eniten 8 henkilöä, CICC:ssä ja Minsheng Securitiesissa kummassakin 5 henkilöä, CITIC Construction Investmentissä 4 henkilöä, Haitong Securitiesissa ja Guotai Junanissa kummassakin 3 henkilöä, Guojin Securitiesissa ja Kaiyuan Securitiesissa kummassakin 2 henkilöä ja muut 10 Jokaisessa Yu-välitysyrityksessä on yksi henkilö. Lisäksi CITIC Securitiesilla ja Minsheng Securitiesilla on kullakin yksi vakuutusasiamies, ja kummallakin on kolme listautumisannin vetäytymisprojektia.

Tämän vuoden alusta lähtien valvonta on korostanut, että "ilmoitus merkitsee vastuuta", eikä hankkeiden vetäytyminen vaikuta tarkastusten toteuttamiseen. Monet listautumishankkeista ovat edelleen vastuussa vetäytymisen jälkeen.

Välityslähde kertoi China Business Newsille, että tietojen lisääminen sponsorien edustajien hankkeiden vetäytymisestä turvaluokitellussa hallinnassa toteuttaa edelleen vaatimusta "ilmoitus tarkoittaa vastuuta" yksilöille, mikä asettaa tiettyjä paineita sponsoroiville agenteille, joilla on suuri määrä peruutuksia ja hylkäämiset pakottavat myös sponsorien edustajat valvomaan tiukasti projektin laatua ja parantamaan ammatillisia valmiuksiaan.

4 vakuutusasiamiestä "kiellettiin liiketoiminnasta"

Samalla kun projektien peruuntuminen on lisääntynyt rajusti, myös arvopaperiyhtiöitä ja investointipankkeja on sakotettu peräkkäin vuoden aikana sekä useita vakuutusasiamiehiä.

Shanghain pörssi antoi äskettäin viranomaisvaroituksia Science and Technology Innovation Boardiin listautuvaa yhtiötä Hengda Intelligent Controlille sekä sen välittäjille, CITIC Securitiesille ja BDO:lle . Ennen viranomaisvaroituksen saamista Hengda Intelligent Control ja sen sponsorit peruuttivat vapaaehtoisesti IPO-hakemusasiakirjansa tämän vuoden toukokuussa, ja tarkastelu lopetettiin myöhemmin.

China Securities Associationin virallisilla verkkosivuilla olevien tietojen mukaan luokituslistalle C (Penalty Classification) tuli tämän vuoden ensimmäisellä puoliskolla yhteensä 71 vakuutusasiamiestä 10 vakuutusasiamiestä tuomittiin useammin kuin kerran.

Esimerkiksi SDIC Securitiesin Li Zeye, jolle on määrätty useammin sakkoja, joutui Shanghain pörssi kritiikkiin tämän vuoden tammikuussa sponsorin velvollisuuksien laiminlyönnistä ja due diligence -menettelyjen täytäntöönpanosta Rongsheng Biotech IPO -projektissa. Aiemmin vakuutusasiamies oli joutunut vuonna 2022 Shenzhenin pörssin ja Kiinan arvopaperimarkkinavalvontakomitean itsekuri- ja viranomaisrangaistuksiin.

Mukana ovat myös Minsheng Securities, West China Securities, Guohai Securities, Haitong Securities, West China Securities, Everbright Securities, CITIC Construction Investment ja SDIC Securities, joilla kaikilla on vakuutusasiamies kahdella rangaistuksella ja Kiinan arvopaperivalvontakomissio samasta hankkeesta.

Uusien vakuutusyhtiömääräysten uudistetun sisällön mukaan rahoittajien edustajiin lisätään luokitusluettelon C (sakkoluokitus) perusteella uusi luokituslista D (toiminnan keskeyttäminen), joka ilmoittaa pääasiassa ne, jotka ovat Kiinan arvopaperimarkkinavalvontakomissio on rankaissut hallinnollisesti viimeisen kolmen vuoden aikana, ja ne, joita Kiinan arvopaperimarkkinoiden sääntelykomissio on rankaisenut, ryhdytään hallinnollisiin sääntelytoimenpiteisiin, kuten sopimattomiksi katsottuihin tai väliaikaisiin hallinnollisiin toimilupiin liittyvien asiakirjojen hyväksymättä jättämiseen. Sellaiset säännöt, kuten alan itsesääntelyorganisaatioiden katsominen soveltumattomiksi asiaankuuluvaan liiketoimintaan tai allekirjoitettujen asiakirjojen tilapäisesti hyväksymättä jättäminen tai myönnettyjen asiaankuuluvien liikeasiakirjojen tilapäisesti hyväksymättä jättäminen, otetaan luettelo nykyisistä sponsorien edustajista, joihin sovelletaan seuraamuksia ja jotka ovat täytäntöönpanon piirissä ajanjaksoa.

Tämän vuoden alusta lähtien neljä vakuutusasiamiestä on erotettu työstään poissaolon vuoksi.

Näistä kahdelle Zheshang Securitiesin sponsorille, Li Jinghuille ja Wang Yimingille, Shanghain pörssi määräsi kurinpitoseuraamuksia, koska he eivät hyväksyneet liikkeeseenlasku- ja listaushakemusasiakirjoja ja sponsorien edustajien allekirjoittamia tiedonantoasiakirjoja kolmen kuukauden kuluessa.

Lisäksi Huaxi Securities ja sen kaksi vakuutusasiamiestä joutuivat "pätevöitymisrangaistuksiin" Tonglingin vuoden 2020 kiinteän korotusprojektin sponsorointirahastojen rikkomusten vuoksi. Shenzhenin pörssi kielsi kaksi hankkeen allekirjoittajaa, Liu Jingfang ja Zhang Ran, vastaanottamasta asiakirjoja kahdeksi vuodeksi. Samaan aikaan Kiinan arvopaperimarkkinavalvontakomissio piti edellä mainittuja kahta vakuutusasiamiestä sopimattomina ehdokkaina.

Edellä mainittujen arvopaperivälittäjien näkemyksen mukaan vakuutusasiamiesten rangaistusten luokittelun tarkentaminen ja tietojen julkistamisen ja läpinäkyvyyden parantaminen mahdollistavat sen, että liikkeeseenlaskijat ymmärtävät paremmin vakuutusasiamiesten aiempia käytäntöjä ja samalla parantavat vakuutusasiamiehiä. vakuutusasiamiesten laatu ja rikkomusten välttäminen.