лю гесонг купил большую часть trina solar в первой половине года и впервые открыл позиции в fara electronics и philips.
2024-08-29
한어Русский языкEnglishFrançaisIndonesianSanskrit日本語DeutschPortuguêsΕλληνικάespañolItalianoSuomalainenLatina
«с фундаментальной точки зрения, с постепенной реализацией макроэкономической политики, рынок капитала во второй половине года, как ожидается, будет лучше, чем в первой половине года», - написал лю гесон, заместитель генерального директора gf fund. последний опубликованный промежуточный отчет за 2024 год.
вечером 29 августа первым был раскрыт промежуточный отчет гибридного фонда роста малой капитализации gf за 2024 год, которым управляет лю гесонг, заместитель генерального директора gf fund. скрытые акции тяжеловесов и последние взгляды на позиции фонда. также были освобождены.
поскольку фонд под управлением лю гесона долгое время находился под управлением лю гесона, по состоянию на конец второго квартала 2024 года стоимость чистых активов гибридного фонда роста малой капитализации gf составляла 5,902 млрд юаней, что на 699 млн юаней меньше с 6,601 млрд юаней. в конце первой четверти.
поскольку во втором квартальном отчете 2024 года были раскрыты десять крупнейших акций с крупными активами, основным моментом этого промежуточного отчета являются скрытые крупные активы, раскрытые в отчете (с 11 по 20 места по величине).
в частности, гибридный фонд роста малой капитализации gf владеет в общей сложности 25 акциями, а его скрытыми акциями-тяжеловесами являются zhenhua technology (000733), jinlang technology (300763), ja solar technology (002459) и goodwe (688390), zhuosheng micro (300782). ), dongwei semiconductor (688261), fara electronics (600563), trina solar (688599), cathay biotech (688065), feit (300395),
репортеры the paper обнаружили, что zhenhua technology, fara electronics и philippe стали новыми целями для этого невидимого тяжеловеса, на долю которого приходится 4,13%, 2,05% и 1,64% чистой стоимости фонда соответственно, занимая 11-е, 11-е и 1,64%-е места. 17-е и 20-е место по величине холдингов соответственно. среди них farah electronics и philippe huawei открыли позиции впервые с момента создания смешанного фонда роста малой капитализации gf.
публичная информация показывает, что fara electronics является профессиональным производителем пленочных конденсаторов. согласно полугодовому отчету за 2024 год, опубликованному 24 августа, за отчетный период операционная прибыль компании составила 2,117 млрд юаней, что на 7,38 больше, чем в прошлом году. %; чистая прибыль, приходящаяся на материнскую компанию, составила 482 млн юаней, что на 1,86% меньше, чем в прошлом году.
feilihua, компания по производству кварцевых материалов и кварцевого волокна, в первой половине 2024 года достигла операционного дохода в размере 915 миллионов юаней, что на 10,54% меньше, чем в прошлом году. чистая прибыль составила 172 миллиона юаней в годовом исчислении; годовое снижение на 39,94%.
что касается корректировки позиций, лю гесонг значительно увеличил свои активы в trina solar и goodwe на 182,16% и 40% соответственно, а zhuoshengwei и cathay biotech сократились в разной степени;
стоит отметить, что по сравнению с концом 2023 года лю гесонг за один раз очистил 6 акций, а именно: holevo (688682), yi hualu (300212), gaoche shares (688556), quartz shares (603688), kangtai biological (300601). , beijing new building materials (000786) hengdian east magnetics (002056) снова вошла в список позиций фонда спустя 14 лет;
источник: репортер the paper на основе статистических данных wind.
лю гесонг написал в полугодовом отчете, что за отчетный период отраслевое распределение смешанного фонда роста малой капитализации гф мало изменилось и соответствующим образом увеличило ассигнования на военную промышленность и промышленность полупроводникового оборудования, фотоэлектрическую энергетику и производственную цепочку, литиевые батареи, транспортные средства на новых источниках энергии и другие глобальные сравнения. направление выгодных активов сохраняет первоначальный уровень распределения.
лю гесонг проанализировал, что глобальный цикл производства полупроводников находится на подъеме, а внутренние заказы на оборудование продолжают поддерживать высокие темпы роста, поэтому он увеличил долю позиций полупроводникового оборудования в первой половине года. после корректировки сектора военной промышленности инвестиционные риски были полностью освобождены, а уровень оценки ведущих компаний является относительно привлекательным. поэтому он также выбрал возможность увеличения инвестиций в военную промышленность в первой половине года. индустрия хранения энергии вернулась в канал высоких темпов роста во втором квартале. показатели ведущих компаний во втором квартале были близки к рекордно высокому уровню, и ожидается, что во второй половине года она сохранит относительно высокий рост.
«после того, как цены на продукцию фотоэлектрической отрасли резко упали, уровень отрасли начал оптимизироваться. компании, не имеющие конкурентных преимуществ, ускоряют свой уход. ведущие компании также начали усиливать защиту собственных технологий с точки зрения прав интеллектуальной собственности. лю гесонг заявил, что политика правительства также явно предлагает предотвратить «инволюцию» порочной конкуренции. он считает, что, поскольку отрасль вновь вступает в стадию здорового развития, он уверен в ее рыночных показателях.
заглядывая во вторую половину года, лю гесон прогнозирует, что общий экономический рост останется стабильным, а структурная политика, как ожидается, будет и дальше укрепляться. ожидается, что во второй половине года при поддержке политики стабилизации потребления и содействия устойчивому развитию недвижимости общий уровень потребления постепенно улучшится. ожидается, что внешний спрос также увидит дальнейшие положительные изменения во второй половине года. денежно-кредитная политика федеральной резервной системы вот-вот вступит в стадию снижения процентных ставок, что будет иметь положительное значение для стимулирования зарубежного потребительского спроса и увеличения экспорта товаров моей страны. ожидается, что обрабатывающая промышленность в странах с формирующимся рынком все еще будет находиться в цикле восстановления во второй половине года, что будет полезно для экспорта моей страны средств производства и высокотехнологичных товаров.
«с фундаментальной точки зрения, с постепенной реализацией макрополитики, рынок капитала, как ожидается, будет лучше во второй половине года, чем в первой половине. что касается инвестиционных стратегий, мы более оптимистичны в отношении отраслей с достаточным запасом. корректировка цен, улучшение фундаментальных показателей по сравнению с предыдущим месяцем и незначительные изменения в политике», — сказал лю гесон.
репортер the paper дин синьцин
(эта статья взята из the paper. для получения более оригинальной информации загрузите приложение «the paper»).
