notizia

한어Русский языкEnglishFrançaisIndonesianSanskrit日本語DeutschPortuguêsΕλληνικάespañolItalianoSuomalainenLatina

scritto da |

editore |. yang bocheng

immagine del titolo |. weibo ufficiale di du xiaoman

"sono stato citato in giudizio da più di una dozzina di piattaforme di prestito online e sei o sette centri di carte di credito bancarie, tra cui alipay, du xiaoman, 58.com e 360 ​​iou. sono stato citato in giudizio da più di 20 piattaforme di prestito online come douyin anxindai, weilidai, weibo lending, ecc. la piattaforma di prestito è in procinto di fare causa. il totale del capitale e degli interessi dovuti da alipay, jiebei e dai soli prestiti commerciali online è di circa 200.000, e il totale dovuto da tutte le piattaforme di prestito online e dal credito. le carte ammontano a più di 400.000 ", disse impotente zhang chun (pseudonimo).

per quanto riguarda il motivo per cui aveva un debito così elevato, zhang chun ha continuato a dire che, a differenza di altri debitori che utilizzano carte di credito e prestiti online per il consumo, tutto il denaro preso in prestito dai prestiti online e dalle carte di credito è stato utilizzato per avviare un e-commerce dal vivo. attività commerciale.

tuttavia, durante i tre anni dell'epidemia, il magazzino è stato chiuso più volte, i costi di investimento della piattaforma e i tassi di rendimento hanno continuato ad aumentare, diversi prodotti alimentari freschi sono stati truffati e i partner si sono ritirati, ecc., causando il fallimento dell'attività. durante questo periodo, per ripagare il debito nei confronti della piattaforma a, possiamo continuare a prendere in prestito solo dalla piattaforma b. per poter girare il più velocemente possibile, le carte di credito e i prestiti online sono diventati le principali fonti di finanziamento quando si avvia una seconda attività, e per ripagare i prestiti online si può pagare l'altro solo demolendo un muro. ma quando questo “equilibrio” viene rotto, il debito diventa sempre più grande.

riguardo a come ripagare questi debiti elevati in futuro, zhang chun ha detto con una faccia triste: "per non parlare della mia incapacità di ripagare questi debiti ora, è un problema sopravvivere".

finché i fondi entrano nelle carte bancarie, alipay e wechat vincolati a tuo nome, il denaro verrà detratto dal tribunale entro 1 minuto per ripagare il debito. ma quante aziende oggi danno contanti ai propri dipendenti? adesso sento solo squillare il telefono tutti i giorni, e penso sempre che sia una chiamata di recupero crediti. soffro di insonnia e ansia da più di un anno e soffro già di una grave depressione, ma non ho ancora i soldi per le cure.

la situazione di zhang chun è un vero esempio dei tanti giovani attualmente intrappolati nei prestiti online.secondo il "rapporto sulla situazione debitoria dei giovani consumatori cinesi", il tasso di penetrazione dei prodotti creditizi tra i giovani cinesi ammonta all'86,6% e la percentuale di persone con debiti effettivi raggiunge il 44,5%.al fine di standardizzare il settore dei prestiti online in una direzione sana, benevola e sostenibile e aiutare più giovani a "sbarcare" il più presto possibile, negli ultimi anni i media ufficiali hanno continuato a parlare apertamente e le agenzie di regolamentazione hanno continuato ad aumentare i loro sforzi per rettificare il prestito online.

ad esempio, in risposta ai precedenti tassi di interesse relativi ai 714 cannoni antiaerei e alle decapitazioni nel settore dei prestiti online, la corte suprema ha stabilito che il tasso di interesse annuo non superi il 24%, che è legale, superi il 24% e non superi il 36 %, che è una zona di debito naturale, e supera il 36%, il che non è valido.

allo stato attuale, i tassi di interesse annualizzati complessivi delle principali piattaforme tra cui alipay, huabei, jiebei, duxiaoman, meituan, weilidai, jd.com e baitiao sono tutti inferiori al 24%, mentre quelli delle piattaforme a vita media sono compresi tra il 24% e il 36%. tuttavia, i punti di forza delle piattaforme di coda sono che non controllano i rapporti di credito e forniscono prestiti rapidamente, generalmente superiori al 36%. alcune piattaforme di prestito online aggiungono commissioni di servizio e il tasso di interesse annualizzato arriva fino al 6480%.

fonte: stato di diritto quotidiano

inoltre, le autorità di regolamentazione hanno anche intensificato la supervisione di altre attività svolte dalle piattaforme di prestito online. recentemente, l’attività di pagamento di duxiaoman è stata avvertita e multata di 1,21 milioni di yuan per sei violazioni. wan, il direttore generale dell'attività di pagamento, è stato direttamente responsabile di alcuni degli atti illegali sopra menzionati ed è stato ammonito e multato di 100.000 yuan.

fonte: filiale di pechino della banca popolare cinese

ma non è la prima volta che du xiaoman pay riceve una multa. baifubao, il predecessore di duxiaoman payment, è stato multato di 30.000 yuan nel 2019 per aver violato le norme sulla gestione della liquidazione e le norme pertinenti sulla gestione dei servizi di pagamento per istituti non finanziari. dietro le molteplici multe si nasconde il continuo cambiamento nel settore dei prestiti online. du xiaoman sta affrontando un’ansia senza precedenti.

01.

il settore dei prestiti online sta cambiando e i profitti di du xiaoman si trovano ad affrontare una grande prova

dopo anni di rimpasto, il settore dei prestiti online ha formato una catena di interessi relativamente matura da parte di investitori → piattaforma di assistenza ai prestiti → proprietari di piccole imprese lato tob + utenti lato toc → piattaforma di raccolta. inoltre, negli ultimi due anni sono emerse sul mercato numerose società di pianificazione crediti e agenzie anti-riscossione.

dopo aver contattato un gran numero di società di pianificazione del debito, zhang chun ha affermato che le vendite di queste società di pianificazione del debito hanno un bel nome: pianificatore del debito. affermano di poter aiutare i debitori a fornire "servizi di consulenza legale gratuita", rivolgersi alle banche per completare la sospensione degli interessi delle carte di credito e negoziare estensioni del prestito su piattaforme di assistenza ai prestiti, ecc. in questa fase, le spese delle agenzie anti-riscossione ammontano solitamente a più di 5 punti del debito totale corrente del debitore.

a causa della concorrenza omogenea tra le piattaforme di assistenza creditizia, come ottenere più utenti è diventato il problema principale che le piattaforme di assistenza creditizia devono risolvere.wechat weilidai e fenfu si affidano alla forte base utenti di wechat e al portale di pagamento per acquisire utenti, mentre alipay huabei, jiebei e wangshangdai si affidano al portale di pagamento e alla piattaforma di e-commerce di alibaba per acquisire utenti. piattaforme come jd finance e meituan acquisiscono utenti vincolandoli a scenari di consumo, mentre du xiaoman si affida al traffico di ricerca di baidu e ai proprietari di piccole e medie imprese accumulati nel settore pubblicitario per acquisire utenti. ad esempio, gli istituti di formazione con cui du xiaoman aveva collaborato in precedenza, web english e wall street english, sono scappati, causando polemiche sull'attività creditizia di du xiaoman.

tuttavia, la mancanza di attività di e-commerce e di pagamento da parte di baidu significa che a du xiaoman mancano scenari di consumo chiari rispetto ad alipay, jd finance e meituan. du xiaoman, consapevole di questo problema, negli ultimi anni è andato pazzo per lo streaming per acquisire utenti.

secondo le statistiche incomplete di app growing, la quantità di pubblicità consumata da xiaoman sulla piattaforma internet da marzo a settembre solo di quest'anno è stata di quasi 160 milioni di yuan.

fonte immagine: app in crescita

se prendiamo in considerazione le modalità di acquisizione dei clienti nel settore dei prestiti online, include anche le spese cpd negli app store dei produttori di telefoni cellulari come huawei, ov e xiaomi, le spese cpa rappresentate da sms di marketing/ai vocale/stessi canali di settore e il mercato dell'app store. addebiti aso e cps rappresentati da vari canali dello stesso settore. inoltre, le pubblicità di du xiaoman possono essere viste nei varietà televisivi, nelle stazioni della metropolitana, nei siti web di video e nei siti web di cortometraggi. è concepibile che le spese di marketing di du xiaoman siano elevate.

le elevate spese di marketing continuano a erodere i profitti di du xiaoman, mostra tianyancha,dal 2021 al primo trimestre del 2024, i ricavi e i profitti di xiaoman hanno continuato a diminuire e l'utile netto di xiaoman di 3,0789 milioni di yuan nel primo trimestre del 2024 è stato solo il 3,1% dell'intero anno 2021.

fonte: du xiaoman

non si tratta solo di du xiaoman. a giudicare dai risultati provvisori del 2024 di 18 società nazionali di credito al consumo, la contrazione delle dimensioni degli asset e il calo delle entrate e dei profitti sono diventati la norma nel settore. in altre parole, nell’attuale settore volatile, come riguadagnare una crescita elevata dei profitti è senza dubbio diventato un grande test per du xiaoman.

fonte: compilato sulla base di informazioni pubbliche

ma se du xiaoman vuole consegnare documenti di prova con punteggi alti, ci sono ancora molti problemi che devono essere risolti uno per uno. sebbene la piattaforma di assistenza al prestito si sia sviluppata nel corso degli anni e abbia progressivamente derivato varie modalità di reddito come interessi attivi, commissioni di servizio, commissioni di gestione post prestito, commissioni di garanzia, interessi di mora scaduti, servizi dati, ecc., la differenza di interessi è ancora un un modo importante per la piattaforma di assistenza ai prestiti di realizzare profitti. ciò può essere confermato anche dal fatto che il settore dei prestiti online è impantanato da molto tempo nella controversia pubblica sui tassi di interesse annuali.

tuttavia, secondo il modello di profitto della piattaforma di assistenza prestiti fornito dal settore finanziario al consumo, quando un utente prende in prestito 12.000 yuan, la durata del prestito è di 11,21 mesi e l'interesse annualizzato è del 24%, il costo del capitale ponderato, il costo del margine medio, e la perdita prevista verrà dedotta tasso, costi operativi, manodopera e altri costi fissi, l'utile netto prima delle imposte esclusa l'acquisizione di clienti è di soli 599 yuan.

fonte: xiaojinjie

vale la pena notare che il costo per ottenere credito per le piattaforme assistite da prestiti continua ad aumentare. li ming, venditore presso un'agenzia pubblicitaria nazionale, ha sottolineato che il costo del credito per i motori di grandi volumi è aumentato da poche centinaia di yuan/persona qualche anno fa a uno o duemila yuan/persona più tardi, e ora è salito. da due a tremila yuan/persona. se il traffico è relativamente limitato durante le principali promozioni di e-commerce, il costo sarà più elevato.

sebbene du xiaoman abbia continuato a ridurre i costi di investimento dei motori enormi da luglio, la ragione principale dell’impennata del costo del credito dei motori enormi è che il traffico degli utenti con intenzioni di prestito è stato ripetutamente eliminato. poiché le attuali piattaforme di assistenza creditizia continuano a cercare canali mediatici per ridurre i costi, la storia accaduta alla gigantesca locomotiva potrebbe in futuro apparire anche su altri canali mediatici. come ottenere utenti "di alta qualità" a basso costo è diventato un problema che du xiaoman continua ad affrontare.

per proteggersi dagli elevati costi di acquisizione dei clienti e dalla carenza di risorse affrontata dal settore, le piattaforme di prestito online hanno ridotto i costi di finanziamento. wu yang (pseudonimo), ex dipendente di 51 credit card, ha rivelato che i costi di finanziamento annuali accettati dalle piattaforme di rete top, belt e tail del settore sono del 4%-5%, 5%-7% e 6% -8% rispettivamente anche se il finanziamento è difficile attualmente la piattaforma accetta solo un costo di finanziamento annualizzato inferiore al 10%, ovvero 1-3 punti in meno rispetto a due anni fa.

tuttavia, il problema attuale del settore è che è difficile prestare denaro ed è ancora più difficile ottenere nuovi utenti efficaci.in primo luogo, sulla base della fiducia, il settore bancario acquisisce in anticipo clienti di alta qualità con intenzioni di prestito e buoni rapporti di credito, in secondo luogo, sebbene alcuni clienti abbiano intenzioni di prestito e siano disposti a riprendere in prestito, le principali piattaforme di prestito online si sono legate; in linea con i rapporti di credito degli utenti. tuttavia, il credito di questi clienti che stanno cercando di pagare per altri è generalmente scarso e difficile da ottenere prestiti diventa caotico, i consumatori prestano sempre più attenzione al credito personale si ritiene che sempre più persone non siano disposte a prendere prestiti online.

come ha affermato wu yang, nel secondo trimestre di quest'anno, ad eccezione di xinye technology, le altre quattro società hanno contribuito a un calo generale dell'entità dei prestiti. i rapporti di declino di qifu e lexin erano entrambi superiori al 20%.

fonte immagine: mappatura donews basata su informazioni pubbliche

02.

quando finirà la violenta riscossione dei debiti?

oltre alla difficoltà nel concedere prestiti, il settore dei prestiti online deve affrontare anche il problema della "difficoltà nella riscossione dei pagamenti". i dati del centro yindeng mostrano che al 20 settembre 2024, 13 società nazionali di credito al consumo hanno trasferito un totale di 105 pacchetti di attività in sofferenza di prestiti individuali, per un totale di quasi 12 miliardi di yuan in capitale in essere e oltre 18,5 miliardi di yuan in capitale in essere e interesse, che ha superato l'intero anno scorso. il totale dei rimborsi di capitale e interessi da parte di boc consumer finance ha superato i 9,4 miliardi di yuan, il più alto del settore.

fonte immagine: centro yndeng

non solo i prestiti online, ma anche le banche private si trovano ad affrontare il problema della crescita dei prestiti in sofferenza e della percentuale dei prestiti in sofferenza.secondo i dati dell’amministrazione statale di vigilanza finanziaria, nella prima metà del 2024, i crediti in sofferenza delle banche private sono aumentati di 3,3 miliardi di yuan su base annua raggiungendo i 22,8 miliardi, e la percentuale dei prestiti in sofferenza è aumentata dello 0,16% su base annua all’1,75%.

fonte: ufficio statale per la vigilanza e l'amministrazione finanziaria

in generale, il settore dei prestiti online venderà beni in sofferenza a terzi a prezzi bassi e la terza parte sarà responsabile della riscossione. ad esempio, la "svendita" di un pacchetto di prestiti personali da 26 miliardi di yuan da parte di home credit consumer finance è stata acquisita da ruijing asset per 1,96 miliardi di yuan. in precedenza, i prestiti in sofferenza di du xiaoman erano gestiti da hunan yongxiong asset management group, noto come china's. la più grande società di raccolta. tuttavia, sotto l’influenza combinata di molteplici fattori, il settore del recupero crediti è in difficoltà.

da un lato, la mentalità dei debitori continua a cambiare. zhang chun ha continuato dicendo che, dopo essere stato bombardato dalle società di recupero crediti per più di un anno, ha riassunto alcune delle principali tattiche utilizzate dalle società di recupero crediti: utilizzare diversi numeri di cellulare per chiamare i debitori, inviare messaggi di testo di gruppo o fare telefonate a contatti della rubrica del cellulare, impersonare personale di pubblica sicurezza, inviare sms per avvisare i debitori del loro arrivo a casa vostra, spedire lettere ad avvocati, ecc.

la competizione per la riscossione riguarda chi può intimidire meglio i debitori e chi può esercitare una maggiore pressione mentale sui debitori. in questo modo, è probabile che i debitori che devono denaro a più piattaforme contemporaneamente ripagheranno in anticipo quale piattaforma e la piattaforma può ridurre il debito. rapporto prestiti in sofferenza e vendite solo allora puoi ottenere la commissione.

sulla base di ciò, la violenta situazione di recupero crediti di du xiaoman è piuttosto seria. come ha affermato zhang chun, il numero complessivo di denunce che coinvolgono du xiaoman sulla piattaforma di reclamo del gatto nero supera i 41.000 e le denunce riguardano principalmente la riscossione violenta di debiti, strozzinaggio, ecc. zhang chun ha continuato, prendendo come esempio il gruppo di diverse migliaia di debitori a cui appartiene. i debitori del gruppo collaborano innanzitutto con le agenzie anti-riscossione. queste agenzie "insegnano" ai debitori come affrontare le routine di riscossione o semplicemente si rifiutano di farlo in secondo luogo, anche se la società di recupero crediti intenta una causa in tribunale e il tribunale la fa rispettare, la stragrande maggioranza dei debitori è disoccupata, ha un reddito basso e non ha fondi per ripagare, e alla fine non potrà che diventare “vecchia”. debitori”.

allo stesso tempo, l'enorme numero di debitori e il lungo processo giudiziario rendono difficile per le società di recupero crediti fare causa in lotti ed è piuttosto stressante. in terzo luogo, alcuni debitori semplicemente si attengono alla mentalità di "un maiale morto non ha paura dell'acqua bollente" e si rifiutano di rimborsare, non importa quanto la società di riscossione cerchi di riscuotere.

d'altra parte,le autorità di regolamentazione continuano ad aumentare la supervisione del settore del recupero crediti e continuano a standardizzare il comportamento di recupero crediti.nel marzo di quest'anno è stata arrestata una società di recupero crediti di shenzhen con più di 300 dipendenti. nel luglio la polizia di ningbo ha arrestato 107 persone. si dice che sia stata indagata anche la filiale di ningbo di una società leader di recupero crediti, la xld. poiché il settore dei prestiti online continua a cambiare, come raggiungere un equilibrio tra "incasso" e "rilascio" sarà un problema di redditività che du xiaoman continua ad affrontare.

03.

nessuna delle sei principali aziende è di prim'ordine, l'intelligenza artificiale potrà salvare xiaoman?

oltre alle attività creditizie, du xiaoman ha anche cinque principali settori di attività: pagamenti, finanza, assicurazioni, tecnologia finanziaria personale e finanza della catena di fornitura. tuttavia, nessuna di queste cinque attività principali è di prim'ordine. nel settore della gestione finanziaria, zhongdu xiaoman ha affermato che il numero di clienti serviti supera i 12 milioni, ma non ha rivelato l'entità specifica del patrimonio gestito.

tuttavia, sulla base della "top 100 list of public fund sales retention scale of fund sales institutions in the first half of 2024" pubblicata dalla china fund sales association, i primi tre del settore sono ant fund, china merchants bank e tiantian. fund, e du xiaoman è solo all’82° posto.

fonte: sito ufficiale di du xiaoman

nel settore dei pagamenti, wechat pay si affida agli enormi vantaggi del social network di wechat, alipay si affida ai vantaggi dell'e-commerce di alibaba e entrambi hanno il vantaggio di aprire più scenari online e offline, occupando il 90% della quota di mercato dei pagamenti mobili mercato e altri istituti di pagamento come du xiaoman payment sono divisi mangiare circa il 10% della porzione.

se du xiaoman vuole continuare ad aumentare la propria quota nel mercato dei pagamenti, oltre ad affrontare come espandere più commercianti e abitudini degli utenti difficili da cambiare, il nocciolo della questione resta ancora come adattarsi meglio alle abitudini di consumo dei diversi mercati nazionali.

nel mercato nazionale in declino, la frequenza dei commercianti e degli utenti che utilizzano i pagamenti wechat è significativamente superiore a quella di alipay. il punto è che gli utenti nel mercato in declino hanno una mentalità più forte di avversione al rischio.

da un lato, il comportamento di pagamento nei mercati nazionali si basa spesso sulla catena di fiducia dei conoscenti. le persone sono più propense a utilizzare strumenti ampiamente riconosciuti e utilizzati dai conoscenti. l'uso diffuso di wechat come software sociale fa sì che il pagamento wechat venga considerato uno strumento "familiare e affidabile". al contrario, alipay ha forti caratteristiche finanziarie. molti utenti pensano che sia più adatto per pagamenti di grandi importi o per una gestione finanziaria professionale, ma questo non fa altro che aumentare la soglia psicologica per l’utilizzo.

d’altra parte, sebbene alipay sia ricco di funzioni, il design della sua interfaccia e la complessità funzionale potrebbero apparire troppo complessi per gli utenti della contea che non sono spesso esposti ai servizi digitali.

al contrario, l’interfaccia utente di wechat pay è più semplice e intuitiva e non richiede quasi alcun costo di apprendimento speciale. gli utenti possono passare direttamente dal social networking al pagamento senza operazioni aggiuntive. questa esperienza di "apprendimento insensato" rende il pagamento wechat più user-friendly.

du xiaoman, consapevole dei problemi di cui sopra, racconta la storia dei grandi modelli finanziari abbracciando wen xinyiyan dal 2023.il ceo di du xiaoman, zhu guang, una volta ha sottolineato che dopo l'implementazione della base tecnologica dell'intelligenza artificiale, il "secondo atto" dell'implementazione dell'applicazione si sta lentamente svolgendo, rappresentato dalla tecnologia del modello di grandi dimensioni, dalla sua intelligenza generale e dai dati reali del settore finanziario scenari aziendali l'integrazione porta la tecnologia finanziaria in una nuova fase di sviluppo.

tuttavia, resta da discutere quale contributo incrementale il grande modello di intelligenza artificiale potrà apportare a du xiaoman in futuro. la commercializzazione di questo ciclo di modelli di intelligenza artificiale di grandi dimensioni deve affrontare questioni fondamentali e importanti dal punto di vista tob. la riduzione dei costi e l'aumento dell'efficienza sono diventati il ​​consenso delle imprese. come i modelli di intelligenza artificiale di grandi dimensioni possono aiutare le imprese a ridurre i costi e migliorare l'efficienza, ovvero come misurare roi e come massimizzare il roi?

il dottor bao jie, presidente e fondatore del gruppo di lavoro wenyin internet/financial knowledge graph del comitato linguistico e informatico della società cinese dell'informazione cinese, ha anche sottolineato che l'attuale punto bloccato nel grande mercato finanziario è che molte persone pagano troppa attenzione agli algoritmi, alla potenza di calcolo e ai dati e ignora i dettagli aziendali.

i produttori di modelli di base di grandi dimensioni potrebbero ancora provare i primi modelli di business, ma le loro quotazioni potrebbero non essere in contatto con la realtà del mercato, costringendoli a collaborare con i grandi produttori di hardware per effettuare ordini insieme. questo è il punto critico più realistico sul mercato oggi.

yang qing, presidente esecutivo del comitato per la tecnologia finanziaria di du xiaoman e direttore generale del dipartimento di applicazione dell'intelligence dei dati, ha anche sottolineato che la tecnologia di base dei modelli di grandi dimensioni potrebbe non essere sufficiente per affrontare complessi problemi decisionali.

prendiamo ad esempio il controllo del rischio. il nucleo del controllo del rischio risiede nel giudizio del rischio e nel processo decisionale, che di solito rientra nella categoria dell’apprendimento supervisionato dell’intelligenza artificiale tradizionale. se si utilizzano modelli di grandi dimensioni per la valutazione del rischio, si potrebbero riscontrare problemi di allucinazioni e mancanza di interpretabilità, che limitano direttamente l'applicazione di modelli di grandi dimensioni nei processi aziendali principali.

conclusione:

dal 2021 si vocifera più volte che du xiaoman fosse prossimo all'ipo. tuttavia, ciò che du xiaoman aspettava negli ultimi anni durante la giornata nazionale non era la campana che veniva quotata in borsa, ma il continuo calo del valore di mercato.

nel 2019, xiaoman si è classificato all'84° posto nella lista globale degli unicorni con una valutazione di 20 miliardi di yuan. tuttavia, dal 2020 al 2022, le classifiche di du xiaoman sono scese rispettivamente a 108, 230 e 305. secondo i dati della "global unicorn list 2024" diffusi da hurun, la valutazione di du xiaoman di 11 miliardi di yuan è seguita solo da ant group (570 miliardi di yuan), webank (235 miliardi di yuan) e jd technology (135 miliardi di yuan). yuan) 1,9%, 4,7%, 8,1% della valutazione.

forse du xiaoman ha ancora molta strada da fare sulla strada della "quotazione", ma per molti giovani comuni, le piattaforme di prestito online rappresentate da du xiaoman devono ancora essere razionali. come ha detto zhang chun, quando i giovani incontrano prestiti online, la profondità è profonda come il mare. da quel momento in poi, i loro rapporti di credito sono "sporchi e disordinati", ed è come raggiungere il cielo se vogliono atterrare.