berita

한어Русский языкEnglishFrançaisIndonesianSanskrit日本語DeutschPortuguêsΕλληνικάespañolItalianoSuomalainenLatina

dana publik pertama dalam sejarah yang hanya memiliki “kpi” yang benar-benar “mengembalikan” uangnya!

sebagai produk penawaran umum pertama yang menawarkan “tanpa keuntungan dan tanpa biaya pengelolaan”, ruihe selatan berencana membuka lof dalam tiga tahunkarena periode penutupan sebelumnya gagal mencapai keuntungan positif dan nilai bersih pada akhir periode kurang dari awal periode, biaya manajemen lebih dari 30 juta yuan dalam tiga tahun terakhir baru-baru ini dikembalikan dan dimasukkan dalam aset dana.

biaya pengelolaan dikembalikan sepenuhnya ke aset dana

baru-baru ini, pengumuman dari southern ruihe bahwa lof akan dibuka dalam tiga tahun lagi menarik perhatian.

pengumuman tersebut menunjukkan bahwa sesuai kontrak dana, pada hari terakhir setiap periode penutupan (kali ini tanggal 5 september 2024), jika nilai bersih penutupan saham dana kurang dari atau sama dengan nilai bersih pembukaan, maka penutupan. periode dan periode terbuka sebelumnya adalah biaya pengelolaan selama periode tersebut (6 september 2021 hingga 5 september 2024) akan dikembalikan sepenuhnya ke aset dana pada tanggal 5 september 2024.

pada tanggal 5 september, nilai bersih kumulatif dana tersebut adalah 1,5799 yuan, lebih kecil dari nilai bersih kumulatif sebesar 1,7456 yuan pada tanggal 15 september 2021, sehingga operasi "pengembalian dana" dilakukan. sebagai bagian dari biaya pengelolaan yang dikumpulkan selama tiga tahun terakhir dikembalikan ke aset dana, pada tanggal 5 september, nilai bersih dana tersebut meningkat sebesar 4,61%.。

menurut laporan berkala, selama periode penutupan dari pertengahan 2021 hingga pertengahan 2024, biaya pengelolaan ruihe selatan berjumlah 34,47 juta yuan. perlu disebutkan bahwa pada awal pendiriannya, biaya pengelolaan ruihe selatan dihitung pada tingkat tahunan sebesar 1,5% dari nilai aset bersih dana pada hari sebelumnya diturunkan menjadi 1,2% dari juli 2023/tahun.

informasi publik menunjukkan bahwa ruihe selatan didirikan pada tanggal 6 september 2018. ia mengadopsi model operasi tiga tahun operasi tertutup dan pembukaan reguler dalam tiga tahun, dan memimpin dalam inovasi berdasarkan biaya manajemen tetap. artinya, jika tingkat pengembalian selama periode penutupan positif, maka akan dikenakan biaya pengelolaan tetap sebesar 1,5%/tahun. jika tidak, tidak akan dikenakan biaya pengelolaan. dalam istilah awam, "hanya membebankan biaya pengelolaan saat anda menghasilkan uang." , dan jangan mengenakan biaya lebih banyak jika anda menghasilkan lebih banyak uang."

kontrak dana southern ruihe menetapkan bahwa posisi investasi saham dana tidak boleh kurang dari 40% selama periode penutupan, dan batas atas ditetapkan 100%. pengaturan ini mengharuskan pengelola dana untuk menanggung risiko fluktuasi minimal 40%. dari posisi ekuitas selama 3 tahun.

dana tersebut saat ini dikelola oleh shi bo dan yun lei. per 6 september, dalam enam tahun sejak didirikan, reksa dana tersebut telah mengalami dua putaran periode penutupan penuh. periode penutupan pertama adalah dari 6 september 2018 hingga 3 september 2021, dengan kisaran tingkat pengembalian 81%.

pada periode penutupan kedua, dari 16 september 2021 hingga 6 september 2024, kisaran pengembalian ruihe selatan adalah -10%.

reformasi tarif biaya penawaran umum terus berjalan

pengembalian biaya pengelolaan oleh southern ruihe merupakan upaya positif dalam gelombang reformasi tingkat dana publik.

seorang penilai dana mengatakan, "ruihe selatan dapat disebut sebagai dana pertama yang menetapkan kpi yang menghasilkan keuntungan. dana tersebut tidak membebankan biaya pengelolaan jika tidak menghasilkan uang, dan definisi menghasilkan uang adalah 'masih menghasilkan uang setelah dikurangi pengelolaan biaya.' baru-baru ini, dana ini sebenarnya telah melaksanakan kontrak dan mengembalikan biaya pengelolaan selama tiga tahun terakhir.”

“kasus ini sangat penting dalam pasar penawaran umum, terutama di bidang tarif biaya. langkah pengembalian biaya pengelolaan menandai 'pengembalian uang' dana tersebut dari kontrak menjadi kenyataan.”

dari perspektif industri secara keseluruhan, sejak peluncuran reformasi tarif dana publik pada bulan juli tahun lalu, pengurangan biaya pengelolaan tahap pertama dan pengurangan komisi tahap kedua telah dilaksanakan.

perlu disebutkan bahwa sebagai bagian penting dari reformasi suku bunga, sekelompok dana suku bunga mengambang dengan model pembebanan inovatif disetujui secara kolektif pada akhir agustus tahun lalu dan telah dibentuk secara berturut-turut sejak oktober tahun lalu, kinerja dana dan ukuran dana terkait dengan tiga kategori.

dari perspektif industri, reformasi tarif biaya dana publik, termasuk penyesuaian model pengumpulan biaya pengelolaan, telah mengajukan persyaratan yang lebih tinggi untuk tingkat penelitian investasi pengelola dana, yang akan membantu perusahaan dana meningkatkan daya saing inti mereka dan kembali ke pasar modal. akar manajemen mereka.