berita

한어Русский языкEnglishFrançaisIndonesianSanskrit日本語DeutschPortuguêsΕλληνικάespañolItalianoSuomalainenLatina

Baru-baru ini, pasar telah dirangsang oleh peluncuran produk kacamata AI oleh raksasa teknologi seperti Apple dan Meta, dan banyak saham konsep kacamata AI yang dicari oleh dana. Pada 16 Agustus, Asia Optoelektronik memiliki 4 papan berturut-turut, Huaying Technology memiliki 3 papan berturut-turut dalam 6 hari, Zhuoyi Technology memiliki 3 papan berturut-turut, Doctor Glass memiliki 5 papan berturut-turut, dan banyak saham konsep yang terus mencapai batas hariannya.

Wartawan pialang Tiongkok memperhatikan bahwa dalam siklus peningkatan rantai industri kacamata pintar ini, beberapa saham semikonduktor dan kecerdasan buatan banyak dipegang oleh fund manager terkenal seperti Xie Zhiyu, Hu Yibin, dan Liu Yuanhai, sementara beberapa saham berkapitalisasi kecil dan menengah hanya dipegang oleh beberapa lembaga asing, dan dana publik dalam negeri Para pengelolanya semuanya gagal.

Wartawan pialang Tiongkok mewawancarai banyak fund manager dan peneliti seperti Debon Fund, Rongtong Fund, dan Golden Eagle Fund untuk mengeksplorasi logika dan peluang pasar di balik kebangkitan sektor kacamata pintar. Zhang Peng, fund manager Rongtong Fund, mengatakan kepada wartawan bahwa saham konsep kacamata pintar telah menarik perhatian finansial. Logika utama di balik hal ini adalah bahwa kacamata pintar terus ditingkatkan dan ditingkatkan untuk menjadi solusi implementasi perangkat keras yang paling hemat biaya untuk AI. Pasar mengharapkan kacamata pintar AI menjadi generasi baru produk elektronik konsumen yang populer dan bahkan platform komputasi generasi baru. Saat ini, kita telah melihat berlanjutnya penjualan produk-produk populer dan tata letak aktif raksasa teknologi dalam dan luar negeri.

Banyak penggalangan dana publik fokus pada aplikasi pan-AI

Baru-baru ini dikabarkan bahwa tim Apple terus bereksperimen dan mengembangkan beragam produk kacamata pintar, dan diperkirakan akan meluncurkan versi Vision Pro yang terjangkau pada tahun depan. Sebelumnya, Ray-Ban Meta, produk kacamata pintar generasi kedua yang merupakan co-branding Meta dan Ray-Ban, menjadi hits di situs jejaring sosial. Dirangsang oleh berita yang relevan, saham rantai industri Apple dalam negeri dan kacamata AI telah banyak dicari oleh dana.

“Kacamata pintar bukanlah sebuah konsep baru. Kacamata AR dan VR telah ada sejak beberapa tahun yang lalu. Namun tahun ini, dengan dukungan popularitas AI, dikombinasikan dengan evolusi berulang dari model kecerdasan buatan generatif yang besar, maka kekuatan komputasi telah meningkat pesat, membuka pintu bagi kacamata kecerdasan buatan. Ruang imajinasi baru,” kata seorang peneliti dari sebuah perusahaan dana di Tiongkok Selatan kepada wartawan.

Dari perspektif saham individu, Crystal Optoelectronics adalah perusahaan domestik yang bergerak dalam penelitian dan pengembangan, produksi dan penjualan produk optik film tipis presisi dan pembuatan komponen optoelektronik saham konsep. Sejak Februari tahun ini, harga saham perseroan telah naik mencapai 100,41%. Laporan sementara perusahaan tahun 2024 menunjukkan bahwa total 51 perusahaan dana memegang posisi, dan jenderal terkenal seperti Xie Zhiyu dari Industrial Securities Global Fund, Hu Yibin dari Huaan Fund, dan Liu Yuanhai dari Soochow Fund semuanya telah berinvestasi besar-besaran di perusahaan tersebut.

Secara spesifik, dana puluhan miliar Xingquan Herun LOF, Xingquan Heyi A, dan Xingquan Social Value yang dikelola Xie Zhiyu telah ditahan selama tiga tahun, pada kuartal II tahun ini, mereka masing-masing menginvestasikan 46,0891 juta saham, 24,7691 juta saham, dan 2,5011 juta saham. saham Xinjin Crystal Optoelektronik. Di antara mereka, Crystal Optoelektronik menempati peringkat ketujuh di antara kepemilikan teratas Xingquan Herun LOF.

Logika posisi utama Xie Zhiyu adalah untuk “menjelajahi aplikasi pan-AI, semikonduktor, kendaraan energi baru, peralatan rumah tangga, dan rantai industri terkait lainnya, serta melakukan pelacakan jangka panjang dan tata letak perusahaan dengan daya saing inti.”

Tujuh dana, termasuk Huaan Media Internet C, Huaan Prosperity Pilot A, dan Huaan Shanghai-Hong Kong-Shenzhen Extended Growth A, yang dikelola oleh Hu Yibin, memiliki 36,2876 juta saham Crystal Optoelektronik. Selain itu, Crystal Optoelectronics juga tampil sebagai konsep semikonduktor di posisi sepuluh besar Soochow Mobile Internet C yang dikelola oleh Liu Yuanhai.

“Kami sangat memperhatikan dan selalu menekankan untuk mengalokasikan sebagian penerapan inovasi teknologi di Internet of Things, Metaverse, Internet Industri, AR/VR, dan komputasi awan penerapan kecerdasan buatan dalam saluran baru, teknologi baru, perangkat keras baru, dan peluang investasi baru; kami sangat menyadari bahwa AI akan terus mengubah kehidupan manusia, dan sangat mementingkan peluang bisnis baru yang diciptakan oleh resonansi AI. ​dan industri IoT, serta ekosistem inovatif aplikasi AI pada sisi B dan sisi C,” kata Hu Yibin dalam laporan kuartal kedua.

Beberapa “saham panas” jarang memiliki kepemilikan publik

Namun, para wartawan memperhatikan bahwa di antara saham-saham kacamata pintar yang banyak dispekulasikan oleh dana sejak bulan Juli, hanya sedikit pengelola dana yang telah menerapkan saham konsep terlebih dahulu. Sebagian besar saham yang meningkat adalah saham-saham berkapitalisasi kecil, dan institusi, terutama dana publik, telah melakukannya posisi yang lebih sedikit.

Yashi Optoelektronik adalah perusahaan teknologi tinggi yang mengkhususkan diri dalam penelitian dan pengembangan, desain, produksi, dan penjualan komponen tampilan optoelektronik. Sebelum putaran kenaikan ini, harga saham Yashi Optoelektronik turun satu demi satu, dari 44,32 yuan per saham di awal tahun. menjadi 17,43 yuan per saham. Pada batas harian keempat pada tanggal 16, kembali ke 27,50 yuan/saham.

Yashi Optoelektronik baru-baru ini meningkat lebih dari 50%. Di antara kepemilikan institusional perusahaan, hanya tiga institusi QFII, UBS, Barclays dan Morgan Stanley International, yang memegang posisi. Zhuoyi Technology yang naik selama 4 hari perdagangan berturut-turut mengalami kenaikan kumulatif sebesar 38,48%. Sahamnya juga hanya dimiliki oleh 4 institusi QFII antara lain JPMorgan Chase, Barclays, Goldman Sachs dan UBS.

Hal yang sama berlaku untuk saham populer Dr. Seleksi A Mereka masing-masing memegang 1.658.300 saham dan 658.800 saham Doctor Glass. Namun, posisi kedua dana tersebut relatif rendah, dan kenaikan kuat satu saham belum menghasilkan keuntungan kinerja yang signifikan. Di tengah fluktuasi pasar, kombinasi diversifikasi dan posisi rendah adalah strategi posisi utama Qifupeng pada kuartal kedua tahun ini. .

Liu Zhongteng dari Departemen Riset Ekuitas Golden Eagle Fund mengatakan kepada wartawan bahwa kacamata pintar dapat dibongkar menjadi: optik, chip, sensor, layar, speaker, bagian struktural, mikrofon, kamera, interaksi dan baterai dalam optik, semuanya dapat dibongkar menjadi : pandu gelombang optik, Lensa tradisional, lensa fotokromik, dll.; layar dapat dibongkar menjadi: LCOS, Micro OLED, Micro LED, dll. bagian struktural dapat dibongkar menjadi: poros, bingkai domestik, bingkai internasional, bingkai mewah, dll.

“Jika kacamata pintar dipecah secara detail, akan ada banyak perusahaan dalam rantai industri, dan masing-masing perusahaan bertanggung jawab atas sebagian kecil rantai industri, sehingga nilai pasarnya lebih kecil. Pada saat yang sama, elastisitas kinerjanya kecil. dan saham-saham berkapitalisasi menengah lebih tinggi, dan volume pengiriman kacamata pintar dapat membawa pertumbuhan yang signifikan," kata Liu Zhongteng.

Manajer Dana: Kacamata AI diperkirakan akan menghasilkan pertumbuhan yang eksplosif

Data TheVerge menunjukkan hingga Mei 2024, penjualan global kacamata pintar Ray-Ban Meta telah melampaui 1 juta unit. Selain Meta, pabrikan besar dalam dan luar negeri seperti Apple dan Xiaomi telah menerapkan kacamata AI. Mengapa kacamata pintar kembali menjadi fokus perhatian pasar?

Lu Yang, fund manager Deppon Fund, percaya bahwa di masa lalu, arah iterasi produk kacamata pintar lebih fokus pada arah tampilan, seperti Meta's VR dan Apple's MR. Efek tampilan akhir sering kali disertai dengan masalah seperti ukuran, berat dan masa pakai baterai. Dengan kemajuan dan terminalisasi model besar AI yang berkelanjutan, kacamata pintar secara bertahap membuka cabang yang menekankan interaksi dan tampilan cahaya, seperti meningkatkan pengalaman asisten pribadi melalui interaksi suara, interaksi gerakan, pelacakan mata, dan metode lainnya. Dan ketika harganya relatif murah, terdapat landasan yang lebih baik untuk promosi pasar dan percepatan pemasyarakatan. Misalnya, perbedaan harga antara model reguler dan model AI dari beberapa merek tidak besar, dan pengguna lebih antusias dengan upaya sukarela.

Zhang Peng mengatakan kepada wartawan bahwa kacamata pintar di masa lalu masih belum matang dan tidak memberikan pengalaman inti yang mengesankan konsumen. Selain itu, harganya yang mahal dan teknologinya yang belum matang, sehingga menyulitkan konsumen untuk membayarnya. Namun, seiring dengan semakin matangnya teknologi modul tampilan, raksasa teknologi terus berinvestasi, dan produsen terus mengeksplorasi skenario penerapan kacamata pintar, kacamata AI diperkirakan akan mengantarkan pertumbuhan yang luar biasa.

"Saham individu dalam rantai industri pasti mendapat manfaat dari pertumbuhan eksplosif kacamata AI pada putaran ini. Disarankan untuk memperhatikan target yang sesuai dengan tautan dengan nilai tertinggi dan struktur terbaik dalam rantai industri." dikatakan.

Setelah lonjakan jumlah saham individu dalam rantai industri, Zhang Peng percaya bahwa kunci realisasi kinerja perusahaan dan penilaian konsumsi adalah apakah tata letak aktif raksasa teknologi dan pemimpin elektronik konsumen dapat dengan cepat mendorong peningkatan pengiriman dan penetrasi AI. kacamata pintar. . Jika laju promosi sesuai dengan ekspektasi, kacamata pintar akan benar-benar memasuki periode pertumbuhan pesat, dan target rantai industri akan mampu mencapai peningkatan valuasi dan kinerja.

Lu Yang juga percaya bahwa kacamata AI adalah bidang inovasi yang sangat bagus. Meskipun memang ada beberapa perusahaan dengan tata letak industri yang jelas yang diharapkan benar-benar mendapatkan keuntungan, dan bisnis utama mereka sering kali memiliki titik perubahan kinerja yang jelas seiring dengan pulihnya barang elektronik konsumen, industri. relatif baru. Hal ini belum mencapai tahap di mana saham-saham yang terkait dengan industri akan mendapatkan keuntungan yang luas. Ketika investor secara aktif memperhatikan peluang sektoral, mereka juga perlu hati-hati mengidentifikasi profitabilitas perusahaan. Tentu saja, bagi perusahaan dengan kinerja yang relatif solid dan peningkatan marjinal yang jelas, mereka bisa bersikap optimis.

“Karena investasi sering kali didahului oleh perkembangan industri, hal ini dapat menyebabkan saham-saham individu memimpin kenaikan tersebut. Dalam jangka menengah dan panjang, dengan adanya iterasi teknologi, peningkatan berkelanjutan pada model AI, dan perubahan dalam kebiasaan pengguna , penjualan kacamata pintar mungkin meningkat secara bertahap. Realisasi kinerja juga perlu dilihat dari perspektif jangka panjang,” kata Liu Zhongteng.

Editor: Yang Yucheng

Pengoreksian: Zhao Yan

Hotline pelaporan informasi ilegal dan berbahaya: 0755-83514034

Surel: [email protected]