346 juta yuan! shuifa gas berencana mengakuisisi shengdong gas untuk "menebus kekurangannya"
2024-09-19
한어Русский языкEnglishFrançaisIndonesianSanskrit日本語DeutschPortuguêsΕλληνικάespañolItalianoSuomalainenLatina
menjelang festival pertengahan musim gugur, shuifa gas (603318.sh) mengungkapkan bahwa perseroan berencana mengakuisisi 100% ekuitas shandong shengdong gas comprehensive utilization co., ltd. (selanjutnya disebut "shengdong gas") dengan membayar tunai dengan harga transaksi 346 juta yuan. dana akuisisi adalah dana milik perusahaan dan dana yang dikumpulkan sendiri. setelah selesainya transaksi ini, shengdong gas akan dimasukkan dalam laporan keuangan konsolidasi perseroan.
"dengan mengakuisisi 100% ekuitas shengdong gas, perusahaan dapat menutupi kekurangan sektor energi terdistribusi, mengintegrasikan sumber daya yang unggul, memberikan peran penuh pada sinergi pendapatan, sinergi bisnis dan sinergi operasi dengan shengdong gas, serta menciptakan energi baru. pertumbuhan laba bagi perusahaan point." kata shuifa gas.
merupakan transaksi terkait
shengdong gas adalah penyedia layanan komprehensif energi terdistribusi di bawah shengli oilfield shengli power machinery group co., ltd. (selanjutnya disebut sebagai "shengdong group") yang berfokus pada investasi, konstruksi, dan operasi dalam pengembangan komprehensif dan pemanfaatan gas yang mudah terbakar, energi komprehensif jasa dan bidang lainnya, perusahaan ini terutama bergerak dalam bisnis pemanfaatan gas yang mudah terbakar secara komprehensif, termasuk menyediakan layanan pengoperasian dan pemeliharaan pembangkit listrik gas konsentrasi rendah, penyewaan dan penjualan peralatan pembangkit listrik, dan pembangunan stasiun koperasi untuk perusahaan pertambangan batubara.
hingga saat ini, shengdong gas telah mengoperasikan total 54 pembangkit listrik berbagai tipe, dengan jumlah total 408 unit dan total kapasitas terpasang 282,2mw. diantaranya terdapat 10 pembangkit kooperatif sebanyak 79 unit dan kapasitas terpasang 52,6mw; terdapat 44 pembangkit terjamin sebanyak 329 unit dan kapasitas terpasang 229,6mw.
reporter economic herald memperhatikan bahwa dongying shengdong equity investment partnership (kemitraan terbatas) (selanjutnya disebut "shengdong partnership"), pemegang saham pengendali grup shengdong, adalah perusahaan asosiasi di mana shuifa gas memegang rasio investasi 29,9252%. pada saat yang sama, shengdong mitra eksekutif kemitraan ini adalah shuifa gas group co., ltd. (selanjutnya disebut sebagai "gas group"). gas group adalah anak perusahaan yang sepenuhnya dimiliki oleh shuifa group, pemegang saham pengendali tidak langsung shuifa gas. oleh karena itu, grup shengdong merupakan pihak terkait dengan shuifa gas. transaksi ini merupakan transaksi terkait dan bukan merupakan restrukturisasi aset besar. shuifa gas dan shengdong group independen satu sama lain dalam hal hak properti, aset, bisnis, klaim dan utang, serta personel.
data keuangan menunjukkan bahwa pada tahun 2023, pendapatan operasional shengdong gas adalah 127 juta yuan, dan laba bersihnya adalah 27,129 juta yuan; dari januari hingga maret 2024, pendapatan operasional perusahaan adalah 35,1509 juta yuan, dan laba bersihnya adalah 4,4396 juta yuan.
dari perspektif shuifa gas, dengan mengakuisisi 100% ekuitas shengdong gas, perusahaan dapat sepenuhnya memanfaatkan sinergi dengan shengdong gas.
menurut shuifa gas, perusahaan memiliki jaringan sumber daya yang luas dan pengalaman industri yang mendalam di bidang gas alam. setelah mengakuisisi shengdong gas, perusahaan dapat menggunakan keunggulannya di pasar gas alam untuk membimbing shengdong gas dari penambangan batu bara dengan konsentrasi rendah. perusahaan layanan pembangkit listrik gas diperluas lebih lanjut ke pembangkit listrik gas alam atau bidang operasi gas perkotaan, membuka ruang pasar baru dan membawa pertumbuhan keuntungan bagi perusahaan dan shengdong gas memiliki model bisnis yang sangat mirip di bidang energi terdistribusi, dan mempunyai dasar yang kuat untuk kerjasama. setelah mengakuisisi shengdong gas, perusahaan dapat lebih mengkonsolidasikan dan memperluas pangsa pasarnya di bidang energi terdistribusi, dan pada saat yang sama memanfaatkan pengalaman shengdong gas yang kaya dalam pengoperasian pembangkit listrik tenaga gas dengan konsentrasi rendah dan layanan hemat energi untuk meningkatkan layanannya. kualitas dan efisiensi.
selain itu, perusahaan dan shengdong gas memiliki pengalaman industri yang kaya dan talenta profesional di bidangnya masing-masing, dan terdapat tumpang tindih tertentu dalam proyek yang mereka lakukan, sehingga mereka dapat membentuk mekanisme kolaboratif yang efisien. dengan berbagi informasi dan sumber daya proyek, kedua belah pihak dapat mencapai kolaborasi yang efisien dan koneksi yang lancar selama pelaksanaan proyek, sehingga meningkatkan efisiensi proyek secara keseluruhan dan kepuasan pelanggan. pada saat yang sama, kedua belah pihak berbagi pengalaman manajemen, yang dapat mengoptimalkan proses pengoperasian proyek dan dengan demikian meningkatkan efisiensi operasional secara keseluruhan.
akuisisi premium “nilai terbaik untuk uang”
akuisisi shuifa gas merupakan akuisisi premium. nilai buku aset bersih shengdong gas pada tanggal dasar penilaian adalah 122 juta yuan, dan nilai seluruh ekuitas pemegang saham setelah penilaian adalah 346 juta yuan (harga transaksi juga 346 juta yuan). 224 juta yuan, dengan tingkat nilai tambah 183,97%.
sebagai pihak lawan, grup shengdong berjanji bahwa shengdong gas akan mencapai pengurangan laba non-bersih masing-masing tidak kurang dari 26,4727 juta yuan, 28,7751 juta yuan, dan 30,4959 juta yuan pada tahun 2024, 2025, dan 2026, dan pengurangan laba non-bersih kumulatif akan menjadi tidak kurang dari 26,4727 juta yuan, 28,7751 juta yuan, dan 30,4959 juta yuan masing-masing lebih rendah dari 85,7437 juta yuan.
perlu dicatat bahwa setelah mengakuisisi 100% ekuitas shengdong gas, shuifa gas menambahkan bisnis layanan pembangkit listrik pemanfaatan komprehensif gas mudah terbakar baru, yang tumpang tindih dengan beberapa bisnis perusahaan afiliasi grup shengdong, tetapi bisnis pembangkit listrik terkait dari grup shengdong semua perusahaan afiliasi telah dipercayakan kepada manajemen operasi gas shengdong. shuifa gas mengakui bahwa transaksi ini mungkin menghadapi risiko penilaian perusahaan target, risiko fluktuasi profitabilitas, risiko perkiraan keuntungan, dll. setelah selesainya transaksi, mungkin terdapat risiko integrasi sumber daya tertentu dalam proses operasi dan manajemen di masa depan, dan risiko seperti ketidakmampuan untuk sepenuhnya mewujudkan efek sinergi.
shuifa gas adalah perusahaan gas dengan gas kota, bisnis lng, dan energi komprehensif sebagai bisnis intinya. sejak reorganisasi pada tahun 2019, shuifa gas telah berubah dari perusahaan tercatat swasta menjadi perusahaan tercatat milik negara yang dikendalikan oleh komisi pengawasan dan administrasi aset milik negara provinsi shandong. setelah pergantian kepemilikan, shuifa gas terus mengembangkan bisnis hulu dan hilir. kini telah menyelesaikan seluruh industri mulai dari produksi gas alam cair hulu, hingga manufaktur kelas atas yang berfokus pada peralatan gas tengah, hingga distribusi energi dan pasokan gas perkotaan di wilayah tersebut. bidang aplikasi gas hilir.
data keuangan menunjukkan shuifa gas memiliki profitabilitas yang stabil. pada paruh pertama tahun ini, pendapatan operasional perusahaan adalah 1,210 miliar yuan, penurunan tahun ke tahun sebesar 24,09%; laba bersih sebesar 43,956 juta yuan, peningkatan tahun ke tahun sebesar 15,10%; setelah dikurangi adalah 44,1499 juta yuan, meningkat dari tahun ke tahun sebesar 32,18%.
pendahulu shuifa gas adalah paisi co., ltd. pada tahun 2019, perusahaan mengubah kepemilikan menjadi shuifa zhongxing group, dan kemudian melakukan serangkaian tata letak industri, dan sebagai hasilnya, kinerja operasional perusahaan terus tumbuh. pendapatan operasional perusahaan pada tahun 2020 sebesar 1,021 miliar yuan, dan pada tahun 2023 sebesar 3,201 miliar yuan. dari tahun 2020 hingga 2023, laba bersih perusahaan masing-masing sebesar 24 juta yuan, 41 juta yuan, 45 juta yuan, dan 72 juta yuan, menunjukkan tren pertumbuhan yang berkelanjutan.
"shuifa gas dapat memperbaiki tata letak industrinya dan meningkatkan profitabilitas melalui perluasan akuisisi. akuisisi premium ini bernilai uang. model bisnis perusahaan dan shengdong gas di bidang energi terdistribusi sangat mirip. melalui akuisisi, dapat mencapai tujuan untuk menutupi kekurangan dan kolaborasi yang efisien," hao qing, manajer bisnis sebuah perusahaan sekuritas di tiongkok utara, mengatakan kepada reporter economic herald.
(berita populer·reporter economic herald du hai)
