berita

한어Русский языкEnglishFrançaisIndonesianSanskrit日本語DeutschPortuguêsΕλληνικάespañolItalianoSuomalainenLatina

Zhitong Finance APP mengetahui bahwa dua chip AI canggih baru dari Nvidia (NVDA.US), penguasa chip AI, mengalami "awal yang buruk". Karena cacat desain, mereka menghadapi kendala dan tantangan teknis yang parah selama proses pembuatan chip. Chip ini didasarkan pada terobosan arsitektur Blackwell. Chip AI sangat penting bagi Nvidia untuk semakin memperluas posisi terdepannya di pasar infrastruktur daya komputasi kecerdasan buatan. Menurut orang-orang yang mengetahui masalah ini, penundaan ini memengaruhi jajaran B100/B200/GB200 asli dari chip arsitektur Blackwell yang sangat dinanti-nantikan yang diumumkan oleh Nvidia pada bulan Maret. B100 mungkin dihilangkan karena cacat desain dan masalah rekayasa chip, dan akan diganti oleh pengganti B200A yang berperforma sedikit lebih rendah. Meskipun penundaan Blackwell menyebabkan harga saham Nvidia anjlok, institusi Wall Street seperti Bank of America percaya bahwa ini adalah peluang bagus untuk berburu barang murah.

Menurut orang-orang yang mengetahui masalah ini, Nvidia sedang mendesain ulang versi chip AI-nya yang disebut akselerator kecerdasan buatan agar dapat bekerja lebih baik dengan infrastruktur pusat data yang kompatibel dengan H100 berdasarkan arsitektur chip AI generasi sebelumnya Hopper.

Namun, orang-orang yang mengetahui masalah ini mengatakan bahwa bidang perangkat keras pusat data yang ditargetkan oleh B100 hanyalah segmen pasar yang relatif khusus. Pasar skala besar sebenarnya terletak pada GPU AI B200 dan CPU Grace yang dikembangkan sendiri oleh Nvidia berdasarkan dua chip B200 pasar yang ditargetkan oleh GB200.

Selain itu, orang-orang yang mengetahui masalah tersebut juga mengatakan bahwa karena beberapa masalah dalam pembuatan chip dan dukungan teknologi pengemasan CoWoS, produk GB200 yang menggabungkan CPU Grace dengan GPU Nvidia AI tidak akan diluncurkan dalam jumlah besar secepat perkiraan pasar.

Kesulitan manufaktur chip, yang diungkapkan oleh orang-orang yang mengetahui masalah ini dan pertama kali dilaporkan oleh situs web Informasi, mencerminkan tantangan yang dihadapi Nvidia dalam mempercepat laju inovasi. CEO Jensen Huang meluncurkan arsitektur desain chip baru dan teknologi koneksi chip baru dengan lebih cepat, yang bertujuan untuk mempertahankan monopoli Nvidia dalam infrastruktur inti kecerdasan buatan. Perusahaan ini dapat dikatakan mendominasi seluruh pasar chip AI, menguasai lebih dari 90% pangsa pasar, dan chip AI dapat dikatakan sebagai perangkat keras dasar inti di balik penggerak alat kecerdasan buatan generatif seperti ChatGPT. Mengandalkan keunggulannya yang hampir monopoli, kinerja dan total nilai pasar Nvidia telah melonjak pesat dalam dua tahun terakhir. Nilai pasarnya pernah melampaui Apple dan Microsoft, menjadi "perusahaan yang terdaftar dengan nilai pasar tertinggi di dunia".

NVIDIA telah terlibat secara mendalam dalam bidang komputasi kinerja tinggi global selama bertahun-tahun. Secara khusus, platform komputasi CUDA buatannya sendiri sangat populer di seluruh dunia. bidang komputasi kinerja seperti pelatihan/inferensi AI. Hal ini juga telah mendorong pangsa pasar chip AI NVIDIA hingga mencapai 90% kekuatan inti. Platform komputasi CUDA adalah platform akselerasi komputasi paralel dan perangkat lunak bantuan pemrograman yang dikembangkan secara eksklusif oleh NVIDIA, memungkinkan pengembang perangkat lunak dan insinyur perangkat lunak menggunakan GPU NVIDIA untuk mempercepat komputasi tujuan umum paralel (hanya mendukung GPU NVIDIA, dan tidak kompatibel dengan GPU mainstream seperti itu seperti AMD dan Intel).

Penundaan produksi Blackwell memicu anjloknya harga saham Nvidia

Namun Nvidia menolak mengomentari laporan media baru-baru ini terkait masalah manufaktur chip arsitektur Blackwell-nya. Seorang juru bicara perusahaan mengatakan bahwa mereka telah mulai mengirimkan sampel Blackwell ke pelanggan secara luas dan permintaan pasar untuk chip AI berarsitektur Hopper masih sangat kuat. Chip AI arsitektur Hopper saat ini mencakup H100 dan H200, yang telah mencapai produksi massal. Nvidia juga mengatakan bahwa laju produksi chip arsitektur Blackwell diperkirakan akan meningkat pada paruh kedua tahun ini.

Laporan tantangan manufaktur chip arsitektur Blackwell menyebabkan harga saham Nvidia turun tajam 6,4% pada hari Senin setelah koreksi lagi minggu lalu, namun anjloknya saham teknologi yang disebabkan oleh sentimen resesi yang lebih luas juga mempengaruhi tren saham. Pada saat yang sama, AMD (AMD.US), pesaing terkuat Nvidia di bidang chip AI, melawan tren dan naik 1,8% karena anjloknya saham-saham AS secara keseluruhan. Investor berharap ini bisa menjadi peluang bagi GPU AI AMD untuk mendapatkan lebih banyak pangsa pasar dari Nvidia.

Chip AI NVIDIA menempati posisi inti dalam perangkat keras pusat data raksasa komputasi awan seperti Microsoft dan Google. Raksasa cloud ini adalah pelanggan terbesar NVIDIA. Saat ini, raksasa cloud ini menghabiskan puluhan miliar dolar untuk membangun AI skala ultra-besar pusat data di seluruh dunia. Untuk memenuhi sumber daya komputasi awan yang sangat besar yang dibutuhkan oleh pelanggan global mereka untuk menerapkan teknologi kecerdasan buatan.

Pada bulan Mei, CEO Nvidia Jen-Hsun Huang menyatakan pada konferensi hasil bahwa chip AI arsitektur Blackwell akan segera diproduksi penuh, dan diharapkan dapat memberikan skala tertentu kepada penyedia komputasi awan pada kuartal keempat tahun ini. Dia memperkirakan pada saat itu permintaan untuk seri baru dan produk arsitektur Hopper pendahulunya akan terus melebihi pasokan. “Kami akan melihat penjualan arsitektur Blackwell tahun ini,” kata Huang pada panggilan pendapatan dengan para analis. Perusahaan berencana untuk merilis hasil kuartal berikutnya pada 28 Agustus, Waktu Bagian Timur.

Chip AI arsitektur generasi berikutnya dari Nvidia - Produk seri chip AI berbasis Blackwell akan mengantarkan peningkatan kinerja ultra-tinggi yang baru. Raksasa teknologi seperti Amazon, Dell, Google, Meta, dan Microsoft akan menggunakannya dalam sistem server AI pusat data terbaru mereka Dengan banyaknya konfigurasi GPU Blackwell AI, analis Wall Street umumnya berspekulasi bahwa permintaan perangkat keras Nvidia dari raksasa teknologi ini akan jauh melebihi ekspektasi pasar. Orang dalam industri baru-baru ini mengungkapkan bahwa karena permintaan global yang sangat kuat terhadap chip AI arsitektur Blackwell NVIDIA yang akan datang, NVIDIA telah meningkatkan pesanan pengecoran chip AI secara signifikan dengan raksasa pengecoran chip TSMC setidaknya sebesar 25%.

Akselerator GPU H100/H200 chip AI paling populer dari NVIDIA saat ini didasarkan pada terobosan arsitektur GPU Hopper NVIDIA, memberikan kemampuan komputasi yang lebih bertenaga dibandingkan generasi sebelumnya, terutama dalam pengoperasian floating point, performa inti tensor, dan aspek akselerasi spesifik AI. Lebih penting lagi, performa GPU AI berdasarkan arsitektur Blackwell jauh lebih tinggi dibandingkan arsitektur Hopper. Pada benchmark GPT-3 LLM dengan level parameter 175 miliar, performa inferensi GB200 dari arsitektur Blackwell adalah 7 kali lipat dari sistem H100. dan memberikan kecepatan pelatihan 4 kali lipat dari sistem H100.

Bullish Nvidia tetap menjadi tema utama di Wall Street, dengan seruan kuat untuk “buy on dips”

Meskipun penundaan tersebut dapat mempengaruhi proses pembuatan chip dan perencanaan kapasitas produksi produsen chip Nvidia TSMC, sehingga memaksa kapasitas produksi CoWoS TSMC yang ketat untuk dialihkan ke raksasa chip seperti AMD. Namun sebagian besar analis Wall Street mengambil pendekatan tenang dan tetap bullish terhadap harga saham Nvidia.

Dan berdasarkan fakta bahwa NVIDIA akan meluncurkan generasi baru GPU Blackwell AI dan GPU NVIDIA H100/H200 ke pasar sebelum akhir tahun, permintaan masih sangat kuat. Beberapa analis Wall Street memperkirakan hal ini akan merangsang hal baru putaran kinerja NVIDIA dan kenaikan harga saham, sehingga mereka menjadi lebih bertekad dalam beberapa hari terakhir. Mereka optimis terhadap tren harga saham Nvidia dalam 12 bulan, percaya bahwa harga saham Nvidia siap untuk putaran kenaikan baru, dan mengatakan bahwa putaran ini anjloknya adalah peluang bagus untuk "membeli saat turun" di Nvidia.

“Mengingat percepatan inovasi, peningkatan kapasitas kemungkinan akan terus terjadi,” kata analis TD Cowen, Matt Ramsay dalam sebuah catatan penelitian.

Dia menekankan bahwa meskipun terjadi penundaan pengiriman selama beberapa minggu, hal tersebut mungkin tidak berdampak negatif yang signifikan terhadap ledakan pertumbuhan pendapatan Nvidia tahun ini atau pertumbuhan kinerja jangka panjang. Namun, Ramsey mengatakan banyak hal bergantung pada seberapa cepat Nvidia pada akhirnya memperbaiki masalah ini dan mengirimkan chip ke pelanggan besar. Analis tersebut mengulangi peringkat "beli" Nvidia dan menegaskan kembali target harga 12 bulannya sebesar $165 (harga saham Nvidia ditutup turun 6,36% menjadi $100,45 pada hari Senin).

Morgan Stanley baru-baru ini menyatakan bahwa Nvidia berharap untuk lebih meningkatkan stabilitas chip dan server yang dilengkapi dengan chip Nvidia AI dengan "mendesain ulang" chip AI arsitektur Blackwell. Diperkirakan karena masalah hasil pengemasan CoWoS-L, B200A akan beralih ke CoWoS -S Enkapsulasi. Morgan Stanley menekankan bahwa meskipun produksi chip arsitektur Blackwell di TSMC mungkin ditangguhkan hingga dua minggu karena desain ulang, perluasan kapasitas produksi dan pengemasan chip TSMC pada kuartal keempat diharapkan dapat memulihkan kapasitas produksi yang sebelumnya tertunda dan pada akhirnya mencapai on- pengiriman waktu. Raksasa cloud mengirimkan Blackwell. Morgan Stanley menegaskan kembali target harga 12 bulan untuk Nvidia sebesar $144.

Bank of America menekankan bahwa penurunan harga saham NVIDIA baru-baru ini memberikan peluang tawar-menawar yang sangat baik dan menegaskan kembali target harga sebesar US$150 dan target investasi pilihannya di industri chip. Mengenai laporan bahwa chip Blackwell generasi berikutnya dari Nvidia telah tertunda, Bank of America mengatakan bahwa Blackwell mungkin perlu menunggu hingga kuartal keempat untuk dimasukkan dalam hasil. Bahkan jika kapasitas produksinya tertunda, hal itu mungkin tidak mempengaruhi yang terkait dengan Nvidia Blackwell pendapatan Nvidia dan TSMC dapat bekerja sama dalam jangka pendek. Kami dapat bekerja sama untuk menyelesaikan masalah desain dan rekayasa chip dalam beberapa hari. Pada saat yang sama, Bank of America menekankan bahwa siklus hidup yang kuat dari produk Hopper generasi sebelumnya Nvidia akan terus mendorong pertumbuhan pesat Nvidia, dan Bank of America menyatakan bahwa tantangannya bukan pada permintaan pasar tetapi pada sisi pasokan.