ニュース

最近、バフェット氏の代理人がバークシャー・ハサウェイ株の保有を減らしたというニュースが資本市場で激しい議論を引き起こしました。

米国証券取引所メンバー証券取引委員会（sec）が開示した文書によると、バフェット氏の主要な代理人の一人であるバークシャー・ハサウェイ氏が、副会長、保険営業担当アジット・ジェインは9月9日にバークシャー・クラスa株200株を1株当たり約69万5,400米ドルで売却し、約1億3,900万米ドル（約9億9,000万人民元に相当）を現金化した。。今回売却された株式はアジット・ジェインのバークシャー株式総数の55％を占めた。

売却後、ジェイン氏はバークシャー・クラスa株の61株を直接保有し、配偶者とともに子孫のために設立した家族信託の55株を保有した。さらに、彼の非営利会社jain foundationは50株を保有している。

また、ジェイン氏が1986年にバークシャーに入社して以来最大の下落となった。同氏が株を売却した正確な理由は不明だが、バークシャーの最近の株価高を利用したことは間違いない。

中国基金ニュースによると、アジット・ジェイン氏（73歳）は、「株の神様」バフェット氏の主要な代理人の1人である。 1986年にバークシャーに入社して以来、バフェット氏とは38年間一緒にいる。

アジットは 1951 年にインドで生まれました。1972 年にインド工科大学を卒業し、機械工学の学士号を取得しました。1978 年に、ibm インドのデータ処理部門に営業員として入社しました。ハーバード大学で経営管理の修士号を取得し、有名コンサルティング会社マッキンゼーに入社。

1986年に彼は正式にマッキンゼーを辞任し、バフェットに従いました。当時、バークシャー・ハサウェイは繊維会社であり、保険ビジネスの経験のある人は誰もいませんでした。アジットはチームをゼロから率い、バークシャーは再保険業界への参入に成功し、自動車保険会社 geico の変革を完了し、バークシャーを保険帝国に築き上げました。

2018年、アジット氏はバークシャーの保険事業担当副会長に任命され、バークシャーの取締役会のメンバーに任命された。

この下落幅はアジット氏が1986年にバークシャーに入社して以来最大規模でもあった。売却後、アジット氏はバークシャー・クラスa株の61株を直接保有し、将来の世代のために彼とその配偶者が設立した家族信託の55株を保有することになる。さらに、彼の非営利会社 jain foundation は 50 株を保有しています。

8月末の時点で、バークシャーの株価は70万米ドルを超え、市場価値は1兆米ドルに達しました。ジェイン氏の売りは、バークシャーの株価が72万7000ドルを突破してから5日後、時価総額が初めて1兆ドルを超えてから2週間も経たないうちに行われた。

メリーランド大学ロバート・e・スミス経営大学院のデビッド・カス金融教授は、「これは、バークシャーの評価額が最高水準に達しているとジェイン氏が信じていることを示しているようだ」と述べた。

これはバークシャーの最近の自社株買い活動の大幅な減速とも一致している。バークシャーが第2四半期に買い戻した株式はわずか3億4500万ドル相当で、前の2四半期に買い戻した20億ドルを大幅に下回った。

以前に開示された財務報告書によると、バークシャーは第2四半期にアップル株の49.4％を売却し、保有株数は第1四半期末の7億8,900万株から第2四半期末には約4億株に減少した。四半期。第 2 四半期末時点でのバークシャーの現金準備金は 2,769 億ドルで、第 1 四半期末の 1,890 億ドルと比較して過去最高を更新しました。一部のアナリストは、バークシャーが保有する巨額の現金は米国経済と市場全体に対するバフェット氏の懸念を示している可能性があると指摘した。

バークシャーの株売り行動が続いていることは注目に値する。現地時間9月10日、規制文書は、バフェット氏のバークシャーが9月6日、9月9日、9月10日にバンク・オブ・アメリカの株式計579万7000株を売却し、総額約22億9000万ドルとなったことを明らかにした。 7月中旬以降、バークシャーはバンク・オブ・アメリカ株合計1億7,470万株を売却し、約71億9,000万ドルを現金化した。現在もバークシャーはバンク・オブ・アメリカの筆頭株主であり、8億5,800万株、持ち株比率は11.1％を保有している。

ウォーレン・バフェット氏率いるバークシャー・ハサウェイは過去1年間素晴らしいパフォーマンスを見せ、年率換算で32％のリターンをあげ、s&p500をはるかに上回った。そして 8 月 28 日、同社は非テクノロジー業界で初めて市場価値が 1 兆米ドルを超える米国企業となりました。しかし、バフェット氏がアップルとバンク・オブ・アメリカの保有株を減らす最近の動きにより、同氏の長期的な投資戦略に対する懸念が高まっている。バフェット氏は２０１１年からバンク・オブ・アメリカに投資しており、金融危機後の同行の回復に自信を示している。それでも、最近の株式削減は同氏の過去の長期保有戦略と矛盾しているようだ。

バフェット氏の習慣によれば、株式を売り始めると、最終的には株式を清算することになります。さらに、バークシャーは近年、us銀行、ウェルズ・ファーゴ、バンク・オブ・ニューヨーク・メロンを含む多くの銀行の株式を清算した。

セキュリティーズ・タイムズ紙によると、市場アナリストでザ・ストリート・プロのコラムニストであるダグ・カス氏は、バフェット氏の株式売却戦略、特に「永久保有」とされるアップル株とバンク・オブ・アメリカ株の削減について懸念を表明した。同氏は、バフェット氏が今年第２四半期にアップル株の保有を大幅に減らし、保有株のほぼ半分を売却したことを指摘し、これは市場に対する同氏の見方が変わった可能性を示す重要な発言かもしれないと指摘した。さらにカス氏は、バフェット氏が米国と世界の経済見通しについて、公に表明している以上に悲観的である可能性があるとも考えている。

流通市場では、9月4日に1株当たり72万7000ドルの高値を付けて以来、バークシャーの株価は数日連続で調整している。。最新の取引終了時点で、バークシャーのクラスa株は1株当たり67万1,700ドルで取引されていた。同社の最新の市場価値は9,651億ドルでした。

免責事項:この記事の内容とデータは参考目的であり、投資アドバイスを構成するものではありません。ご利用前に必ずご確認ください。ご自身の責任でそれに応じて操作してください。

編集|||孫志成の名前はイー・チジャンです

校正 |ルー・シャンヨン

表紙画像はvisual chinaより（画像と本文は関係ありません）

日刊経済ニュース、総合証券時報、中国ファンドニュース、公開書簡興味

毎日の経済ニュース