berita

super "big mac" dalam industri pembuatan kapal tiongkok akan datang!

pada malam tanggal 2 september, dua raksasa industri pelayaran tiongkok,china shipbuilding industry corporation (600150.sh, harga saham 34,9 yuan, nilai pasar 156,088 miliar yuan) dan china heavy industries(601989.sh, harga saham 4,98 yuan, nilai pasar 113,554 miliar yuan) keduanya mengumumkan bahwa kedua pihak sedang merencanakan restrukturisasi aset besar-besaran melalui penyerapan dan merger china shipbuilding industry corporation dan china heavy industry corporation.

dilaporkan, ini merupakan transaksi m&a terbesar di pasar modal saham a dalam sepuluh tahun terakhir.begitu berita ini keluar, pasar saham menjadi gila."kapal ilahi tiongkok" ada di sini!

perlu disebutkan bahwa china shipbuilding industry corporation dan china heavy industries group co., ltd. keduanya mengalami penurunan tajam pada tanggal 2 september. pada penutupan, harga saham china shipbuilding industry corporation turun lebih dari 9%, dengan harga sahamnya berada di level yang sama. 34,9 yuan, dan harga saham china shipbuilding industry corporation menjadi 4,98 yuan, turun 6,39%.

china shipbuilding industry corporation akan menyerap dan bergabung dengan china heavy industries

keuntungan meningkat dua kali lipat pada paruh pertama tahun ini

pada malam tanggal 2 september, perusahaan industri pembuatan kapal china mengumumkan bahwa untuk lebih fokus pada strategi nasional utama dan bisnis utama membangun militer yang kuat, mempercepat pengembangan bisnis perakitan kapal berkualitas tinggi, menstandardisasi persaingan di industri, dan meningkatkan kualitas operasional perusahaan tercatat,perseroan dan china heavy industry berencana menggabungkan china heavy industry dengan china shipbuilding industry melalui pertukaran dan penyerapan saham dengan menerbitkan saham a kepada seluruh pemegang saham china heavy industry.。

transaksi ini merupakan transaksi terkait dan diharapkan merupakan reorganisasi aset besar yang diatur dalam "tindakan administratif reorganisasi aset utama perusahaan tercatat". transaksi ini tidak akan mengakibatkan perubahan pengendali perseroan yang sebenarnya. oleh karena transaksi ini masih dalam tahap perencanaan dan masih terdapat ketidakpastian mengenai hal-hal terkait, maka atas permohonan perseroan, efek perseroan akan dihentikan sementara perdagangannya pada tanggal 3 september 2024 (selasa), dan suspensi tersebut diperkirakan akan berlangsung tidak lebih dari 10 hari perdagangan.

pada saat yang sama, china heavy industries juga mengeluarkan pengumuman yang mengatakan,perseroan dan china shipbuilding industry corporation berencana melakukan merger pertukaran dan penyerapan saham dengan china national heavy industry co., ltd. oleh china shipbuilding industry corporation melalui penerbitan saham a kepada seluruh pemegang saham perusahaan., transaksi ini merupakan reorganisasi aset besar dan tidak akan mengakibatkan perubahan pengendali perusahaan yang sebenarnya. perdagangan saham perseroan akan dihentikan sementara sejak pembukaan pasar pada 3 september, dan penghentian sementara tersebut diperkirakan berlangsung paling lama 10 hari perdagangan.

perlu dicatat bahwa china shipbuilding industry corporation dan china heavy industry corporation keduanya merupakan perusahaan pelayaran berskala besar dengan nilai pasar lebih dari 100 miliar yuan di bawah perusahaan pusat raksasa china state shipbuilding corporation.

informasi publik menunjukkan bahwa china state shipbuilding corporation (disingkat china shipbuilding) adalah perusahaan terdaftar dengan bisnis inti produk militer dan sipil dari china state shipbuilding corporation. perusahaan ini mengintegrasikan pembuatan dan perbaikan kapal skala besar china state shipbuilding corporation, peralatan elektromekanis, dan teknik kelautan dan usaha lainnya, serta memiliki rantai industri industri pelayaran yang lengkap.perusahaan ini memiliki empat anak perusahaan: jiangnan shipbuilding (group) co., ltd., shanghai waigaoqiao shipbuilding co., ltd., cssc chengxi shipbuilding co., ltd. dan guangzhou shipyard international co., ltd.

china shipbuilding industry co., ltd. (disebut sebagai china shipbuilding industry corporation) adalah anak perusahaan dari china shipbuilding industry corporation yang disetujui oleh komisi pengawasan dan administrasi aset milik negara di dewan negara.(pada tahun 2019, perusahaan ini direorganisasi bersama dengan china state shipbuilding corporation untuk mendirikan china state shipbuilding corporation), anshan iron and steel group corporation, dan china aerospace science and technology corporation sebagai sponsor, sebuah perusahaan saham gabungan yang didirikan melalui sponsorship, terdaftar di administrasi negara untuk industri dan perdagangan pada tanggal 18 maret 2008. berdasarkan persetujuan china securities regulatory commission, perusahaan menerbitkan 1,995 miliar saham kepada publik melalui penawaran umum saham pada desember 2009. pada 16 desember 2009, perusahaan ini tercatat di bursa efek shanghai.

pada paruh pertama tahun 2024, pasar pelayaran meningkat pada tingkat yang tinggi di bawah pengaruh faktor-faktor seperti krisis laut merah. faktor-faktor seperti penggantian kapasitas pelayaran secara siklis dan transformasi ramah lingkungan pada industri maritim terus mendorong permintaan yang kuat dalam pembuatan kapal pasar, dan industri pembuatan kapal mempertahankan kemakmuran yang tinggi.

dipengaruhi oleh hal tersebut, pada paruh pertama tahun 2024, kinerja china shipbuilding dan china heavy industry meningkat dua kali lipat.selama periode tersebut, china shipbuilding mencapai pendapatan operasional sebesar 36,017 miliar yuan, peningkatan tahun-ke-tahun sebesar 17,99%, di mana pendapatan operasional dari bisnis pembuatan kapal, perbaikan dan teknik kelautan adalah 34,446 miliar yuan, peningkatan tahun-ke-tahun sebesar 22,39%;meraih laba bersih yang dapat diatribusikan kepada induk perusahaan sebesar 1,412 miliar yuan, meningkat dari tahun ke tahun sebesar 155,31%。

pada saat yang sama, china heavy industries mencapai pendapatan operasional sebesar 22,102 miliar yuan, meningkat dari tahun ke tahun sebesar 31,05%;meraih laba bersih yang dapat diatribusikan kepada perusahaan induk sebesar rmb 532 juta, meningkat dibandingkan tahun lalu sebesar 177,13%。

industri umumnya percaya bahwa 1+1>2

“signifikansi penting”

menurut china fund news, sejak penggabungan "pembuatan kapal utara dan selatan" pada tahun 2019, pasar percaya bahwa terdapat tumpang tindih bisnis antara pembuatan kapal china dan industri berat china di bidang perakitan kapal, dan terdapat ruang untuk integrasi.

dilaporkan bahwa reorganisasi ini akan mengintegrasikan penelitian ilmiah, produksi, dan sumber daya rantai pasokan yang unggul dari china shipbuilding industry corporation dan china heavy industry corporation, mendorong integrasi mendalam dan meningkatkan teknologi pembuatan dan perbaikan kapal yang canggih, serta mendorong pendalaman reformasi dan peningkatan perusahaan industri pembuatan kapal tiongkok, perusahaan industri berat tiongkok dan perusahaan afiliasinya melalui cara-cara yang berorientasi pasar dan kemampuan tata kelola untuk mencapai pengembangan terpadu dan saling mempromosikan operasi industri dan operasi modal,berikan permainan penuh untuk sinergi dan wujudkan keuntungan yang saling melengkapi。

setelah reorganisasi selesai, emiten yang masih bertahan ini akan menjadi emiten galangan kapal andalan terbesar di dunia, memimpin dunia dalam hal ukuran aset, skala pendapatan operasional, dan jumlah pesanan kapal yang ada. perusahaan ini akan terus mengandalkan kekuatan ilmiahnya kekuatan penelitian dan inovasi, tingkat manajemen tingkat lanjut dan teknologi manufaktur yang luar biasa, struktur produk dan lini produksi yang kaya, meraih peluang industri, meningkatkan pengaruh industri global, dan terus memimpin pengembangan industri pembuatan kapal global.meletakkan dasar yang kokoh bagi china state shipbuilding corporation untuk membangun grup pelayaran kelas dunia dan menjadi pemimpin dalam industri pelayaran global。

menurut financial associated press, orang dalam industri menyatakan bahwa,reorganisasi ini akan menyelesaikan masalah persaingan horizontal antara china shipbuilding industry corporation dan china heavy industry corporation, serta mendorong pengembangan profesional dan sistematis dari setiap unit anggota china state shipbuilding corporation.

pelaku pasar umumnya meyakini hal itureorganisasi perusahaan industri pembuatan kapal tiongkok dan perusahaan industri berat tiongkok mempunyai tonggak penting bagi industri pembuatan kapal tiongkok.。hal ini tidak hanya akan semakin mengkonsolidasikan kepemimpinan tiongkok dalam industri pembuatan kapal global, namun juga akan memberikan jaminan yang lebih kuat bagi strategi negara tersebut dalam membangun dan memperkuat militernya.dengan semakin dalamnya reformasi badan usaha milik negara dan percepatan munculnya kekuatan produktif baru, merger dan reorganisasi yang penting tersebut akan menjadi tolok ukur bagi integrasi industri di masa depan.

orang dalam industri mengatakan bahwa mengingat rencana merger china shipbuilding industry corporation dan china heavy industry corporation saat ini, pengaturan khusus untuk opsi tunai bagi pemegang saham yang berbeda pendapat belum dirumuskan, penurunan harga saham sebelum restrukturisasi mungkin memiliki dampak tertentu. berdampak pada desain akhir opsi. perusahaan perlu mencari keseimbangan dalam menetapkan harga, yaitu memastikan bahwa harga opsi tunai dapat melindungi hak dan kepentingan pemegang saham yang berbeda pendapat tanpa menyebabkan perusahaan menanggung beban keuangan yang berlebihan karena harga yang terlalu tinggi. selain itu, ekspektasi pemegang saham kecil dan menengah terhadap opsi tunai juga dapat menurun karena penurunan harga saham. perusahaan harus lebih berhati-hati saat merumuskan persyaratan yang relevan untuk memastikan dukungan luas dari pemegang saham dan kelancaran transaksi merger .

perlu dicatat bahwa sekitar 10 tahun yang lalu, ketika china south dan north railway rolling stock corporation bergabung untuk membentuk crrc, hal itu menciptakan tren pasar yang luar biasa.201430 desembersiang dan malam,china south locomotive & rolling stock corporation dan china north locomotive & rolling stock corporation secara resmi mengumumkan bahwa mereka akan bergabung dengan menukarkan saham csr locomotive & rolling stock corporation untuk menyerap cnr, dan china crrc co., ltd. secara resmi lahir.selanjutnya, harga saham crrc terus naik hingga batas hariannya; pada bulan april 2015, setelah merger disetujui, harga saham kembali meroket.hanya dalam waktu setengah tahun, karena keuntungan besar dari merger, harga saham meningkat hampir 10 kali lipat, dari lebih dari 4 yuan menjadi hampir 38 yuan, dan dikenal sebagai "mobil ajaib tiongkok".

hasil apa yang dapat dicapai dengan penggabungan china shipbuilding industry corporation dan china heavy industry corporation? apa yang akan terjadi pada harga saham? kita lihat saja nanti.

(artikel ini bukan merupakan nasihat investasi, silakan beroperasi dengan risiko anda sendiri)

sunting|||duan liangai yuanyuan

mengoreksi |chen keming

gambar sampul: visual china (gambar dan teks tidak ada hubungannya dengan itu)

berita ekonomi harian dikumpulkan dari pengumuman perusahaan tercatat, china fund news, securities times, financial associated press, informasi publik, dll.

berita ekonomi harian